Borusan Mannesmann Boru Sanayi ve Ticaret Anonim Şirketi ve

Transkript

Borusan Mannesmann Boru
Sanayi ve Ticaret
Anonim Şirketi
ve Bağlı Ortaklıkları
30 Haziran 2006 Tarihi İtibariyle
Sınırlı Bağımsız Denetimden Geçmiş
Konsolide Mali Tablolar ve
Dipnotları
BORUSAN MANNESMANN BORU SANAYİ VE TİCARET
ANONİM ŞİRKETİ VE BAĞLI ORTAKLIKLARI
İÇİNDEKİLER
Sayfa
-------Bağımsız Sınırlı Denetim Raporu
Konsolide Bilanço
1
2-3
Konsolide Gelir Tablosu
4
Konsolide Özsermaye Değişim Tablosu
5
Konsolide Mali Tablo Dipnotları
Ek Bilgiler
6 – 36
37 - 39
BORUSAN MANNESMANN BORU SANAYİ VE TİCARET ANONİM ŞİRKETİ
1 OCAK 2006 - 30 HAZİRAN 2006 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT
SINIRLI DENETİM RAPORU
Borusan Mannesmann Boru Sanayi ve Ticaret A.Ş.
Yönetim Kurulu’na;
1.
Borusan Mannesmann Boru Sanayi ve Ticaret A.Ş.’nin (“Şirket”) 30 Haziran 2006 tarihi itibariyle
düzenlenmiş konsolide bilançosunu ve bu tarihte sona eren ara hesap dönemine ait konsolide gelir
tablosunu sınırlı denetim ilke ve kurallarına göre incelemiş bulunuyoruz. Ara konsolide bilanço ve gelir
tablosu üzerinde yaptığımız çalışma, yıllık mali tablolara ilişkin genel kabul görmüş denetim ilke, esas
ve standartlarına göre yapılan incelemeye oranla sınırlı tutulmuştur. İncelememiz esas olarak, ara
konsolide bilanço ve gelir tablosunun hazırlanışındaki sistemi anlamaya yönelik olarak, analitik
inceleme, bilgi toplama ve sınırlı denetim ilke ve kurallarının gerektirdiği çeşitli denetim tekniklerinin
uygulanmasından oluşmuştur. Bu nedenle raporumuzun, yıllık bağımsız denetim raporlarından farklı
olarak değerlendirilmesi gerekmektedir.
2.
Şirket’in 1 Ocak - 31 Aralık 2005 dönemine ait mali tablolarının bağımsız denetimi başka bir bağımsız
denetim firması tarafından yapılmış ve 20 Şubat 2006 tarihli bağımsız denetim raporunda olumlu
görüşe yer verilmiştir.
3.
Bu çerçevede, yukarıda belirtilen ara mali tablolarda, Sermaye Piyasası Kurulu tarafından yayımlanmış
muhasebe standartlarına (Not 2) uymayan önemli bir hususa rastlanmamıştır.
4.
İncelememizi etkilememekle birlikte aşağıdaki hususa dikkat çekilmesi gerekli görülmüştür:
Not 45’de sunulan Borusan Mannesmann Boru Sanayi ve Ticaret A.Ş.’nin 30 Haziran 2006 tarihi
itibariyle konsolidasyon öncesi bilançosu ve aynı tarihte sona eren ara hesap dönemine ait gelir tablosu
bilgi amaçlı olarak sunulmuş olup, konsolide mali tabloların gerekli bir parçası değildir. Borusan
Mannesmann Boru Sanayi ve Ticaret A.Ş.'nin Uluslararası Muhasebe Standartı 27 “Konsolide Mali
Tablolar ve İştiraklerin Muhasebeleştirilmesi” hariç SPK Muhasebe Standartlarına uygun olarak
düzenlenmiş konsolidasyon öncesi bu mali tabloları da ana mali tablolara uygulanan sınırlı denetim
prosedürlerine tabi tutulmuştur.
DENETİM SERBEST MALİ MÜŞAVİRLİK A.Ş.
Member of DELOITTE TOUCHE TOHMATSU
Ömer Tanrıöver
Sorumlu Ortak Başdenetçi
İstanbul, 4 Eylül 2006
Borusan Mannesmann Boru Sanayi ve Ticaret A.Ş. ve Bağlı Ortaklıkları
KONSOLİDE BİLANÇO
(Birim – Yeni Türk Lirası (Not 2))
VARLIKLAR
Dipnot
Referansları
Cari/Dönen Varlıklar
Hazır Değerler
Menkul Kıymetler, net
Ticari Alacaklar, net
Finansal Kiralama Alacakları, net
İlişkili Taraflardan Alacaklar, net
Diğer Alacaklar, net
Canlı Varlıklar, net
Stoklar, net
Devam Eden İnşaat Sözleşmelerinden Alacaklar, net
Ertelenen Vergi Varlıkları
Diğer Cari/Dönen Varlıklar
4
5
7
8
9
10
11
12
13
14
15
Cari Olmayan/Duran Varlıklar
Finansal Varlıklar, net
Pozitif Şerefiye, net
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller, net
Maddi Varlıklar, net
Maddi Olmayan Varlıklar, net
Diğer Cari Olmayan /Duran Varlıklar
7
8
9
10
16
17
18
19
20
14
15
Toplam Varlıklar
30 Haziran 2006
Sınırlı Bağımsız
Denetimden
Geçmiş
31 Aralık 2005
Bağımsız
Denetimden
Geçmiş
326.258.562
187.358.899
5.489.251
135.895.330
40.748.268
1.217.140
137.060.895
5.847.678
23.499.599
31.991.179
49.938.145
554.659
75.794.766
5.580.551
261.605.003
202.162.643
25.332.337
234.210.711
1.724.822
337.133
21.242.133
178.958.483
1.440.988
110.545
410.494
587.863.565
389.521.542
Sayfa 6 ile 36 arasında yer alan muhasebe politikaları ve dipnotlar bu konsolide mali tabloların tamamlayıcı
parçalarıdır.
(2)
KONSOLİDE BİLANÇO
Dipnot
Referansları
YÜKÜMLÜLÜKLER
Kısa Vadeli Yükümlülükler
Finansal Borçlar, net
Uzun Vadeli Finansal Borçların Kısa Vadeli Kısımları, net
Finansal Kiralama Borçları,net
Diğer Finansal Yükümlülükler, net
Ticari Borçlar, net
İlişkili Taraflara Borçlar, net
Alınan Avanslar
Devam Eden İnşaat Sözleşmeleri Hakediş Bedelleri, net
Borç Karşılıkları
Ertelenen Vergi Yükümlülüğü
Diğer Yükümlülükler, net
6
6
8
10
7
9
21
13
23
14
10
Uzun Vadeli Yükümlülükler
30 Haziran 2006
Denetimden
Geçmiş
31 Aralık 2005
Bağımsız
Denetimden
Geçmiş
270.485.919
138.290.304
32.260.113
5.202.685
135.910
204.596.831
10.476.033
6.590.052
7.782.669
3.441.626
14.694.019
2.233.505
168.778
109.238.121
1.798.592
2.296.008
3.330.701
4.530.580
39.374.641
23.940.469
Finansal Kiralama Borçları, net
Alınan Avanslar
6
8
10
7
9
21
23
14
10
14.904.611
13.583.518
10.886.512
-
2.785.518
24.567
12.721.680
8.408.704
-
Ana Ortaklık Dışı Paylar
24
161.229
111.090
277.841.776
227.179.679
28.350.000
90.657.028
64.250.702
68.559.726
15.365.623
5.759.932
2.778
28.350.000
87.422.603
64.250.702
18.755.593
13.398.319
5.380.907
2.778
47.431.393
13.778.504
12.245.816
(26.411)
19.225.423
9.175.358
587.863.565
389.521.542
ÖZSERMAYE
Sermaye
Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi
Sermaye Yedekleri
Hisse Senedi İhraç Primleri
Hisse Senedi İptal Karları
Yeniden Değerleme Fonu
Finansal Varlıklar Değer Artış Fonu
Sermaye Yabancı Para Çevrim Farkları
Kar Yedekleri
Yasal Yedekler
Statü Yedekleri
Olağanüstü Yedekler
Özel Yedekler
Sermayeye Eklenecek İştirak Hisseleri ve Gayrimenkul Satış
Kazançları
Yabancı Para Çevrim Farkları
Net Dönem Karı/Zararı
Geçmiş Yıl Karı/Zararı
Toplam Özsermaye ve Yükümlülükler
1, 25
25
26
19
27
28
Sayfa 6 ile 36 arasında yer alan muhasebe politikaları ve dipnotlar bu konsolide mali tabloların tamamlayıcı
parçalarıdır.
(3)
30 Haziran 2006 Tarihi İtibariyle Sona Eren Ara Hesap Dönemine Ait
KONSOLİDE GELİR TABLOSU
Dipnot
Referansları
1 Nisan 2006 –
30 Haziran 2006
Denetimden
Geçmemiş
1 Ocak 2005 –
30 Haziran 2005
Denetimden
Geçmiş
1 Nisan 2005 –
30 Haziran 2005
Denetimden
Geçmemiş
336.818.622
(274.279.466)
-
194.569.997
(157.557.936)
-
292.102.488
(263.769.920)
-
171.979.882
(156.460.557)
-
62.539.156
37.012.061
28.332.568
15.519.325
(25.551.390)
(13.915.579)
(19.171.772)
(10.885.987)
36.987.766
23.096.482
9.160.796
4.633.338
4.531.240
(2.852.961)
(5.492.456)
2.267.323
(677.020)
(3.053.992)
7.073.535
(3.006.309)
(4.519.571)
5.405.107
(1.968.207)
(2.818.257)
33.173.589
21.632.793
8.708.451
5.251.981
1 Ocak 2006 –
30 Haziran 2006
Denetimden
Geçmiş
Esas Faaliyet Gelirleri
Satış Gelirleri, net
Satışların Maliyeti (-)
Hizmet Gelirleri, net
Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler/faiz+temettü+kira, net
36
36
36
36
Brüt Esas Faaliyet Karı
Faaliyet Giderleri (-)
37
Net Esas Faaliyet Karı
Diğer Faaliyetlerden Gelir ve Karlar
Diğer Faaliyetlerden Gider ve Zararlar (-)
Finansman Giderleri,net (-)
38
38
39
Faaliyet Karı
Çevrim Karı / (Zararı)
40
(8.522.950)
(7.744.662)
1.944.592
4.119.978
Ana Ortaklık Dışı Kar / Zarar (-)
24
(24.654)
(26.671)
(7.417)
(19.505)
24.625.985
13.861.460
10.645.626
9.352.454
(10.847.481)
(5.933.449)
(2.727.138)
(578.212)
13.778.504
7.928.010
7.918.488
8.774.242
28.350.000.000
28.350.000.000
28.350.000.000
28.350.000.000
0.00049
0.00028
0.00028
0.00031
Vergi Öncesi Kar
Vergiler
41
Net Dönem Karı
Nominal değeri 1 yeni kuruş (Ykr) hisse adedi
Hisse Başına Kazanç (Ykr)
42
Sayfa 6 ile 36 arasında yer alan açıklayıcı politikalar ve dipnotlar bu konsolide mali tabloların tamamlayıcı parçalarıdır.
(4)
30 Haziran 2006 Tarihi İtibariyle Sona Eren Ara Hesap Dönemine Ait
KONSOLİDE ÖZSERMAYE TABLOSU
Yeniden
Değerleme
Fonu
Sermaye
1 Ocak 2005 itibariyle bakiye
Yabancı para çevrim farklarındaki transfer
Yedeklere transfer
Temettü ödemesi
Geçmiş yıl karları/(zararlarına) transfer
Yeniden değerleme fonundan çıkışlar
Yeniden değerleme fonundan geçmiş yıl
karları/(zararlarına) yapılan transfer
(ertelenmiş vergi netlenmiş)
Ertelenmiş vergi oranındaki değişimden
kaynaklanan yeniden değerleme fonundaki
değişim
Yabancı para çevrim farklarındaki net değişim
Net dönem karı
30 Haziran 2006 itibariyle bakiye
Olağanüstü
Yedekler
Özel
Yedekler
Yabancı Para
Çevrim
Farkları
Geçmiş Yı l
Karları/
(Zararları)
Net
Dönem
Karı
Toplam
Özsermaye
92.579.472
64.250.702
8.476.219
2.423.630
2.778
-
(2.080.527)
42.704.372
236.706.646
-
(515.090)
-
4.922.100
-
2.957.277
-
-
-
6.099.016
515.090
(7.879.377)
(28.725.979)
(6.099.016)
-
(28.725.979)
-
-
(2.072.014)
-
-
-
-
-
(109.185)
-
2.072.014
-
7.918.488
(109.185)
7.918.488
28.350.000
89.992.368
64.250.702
13.398.319
5.380.907
2.778
(109.185)
6.605.593
7.918.488
215.789.970
Yeniden
Değerleme
Fonu
Sermaye
1 Ocak 2006 itibariyle bakiye
Yasal
Yedekler
28.350.000
Yedeklere transfer
Temettü dağıtımı
Geçmiş yıl karları/(zararlarına) transfer
Yeniden değerleme fonundan geçmiş yıl
karları/(zararlarına) yapılan transfer
(ertelenmiş vergi netlenmiş)
Yabancı para çevrim farklarındaki net değişim
Net dönem karı
30 Haziran 2005 itibariyle bakiye
Özsermaye
Yabancı Para
Çevrim Farkları
Özsermaye
Yabancı Para
Çevrim Farkları
Yasal
Yedekler
Olağanüstü
Yedekler
Özel
Yedekler
Yabancı Para
Çevrim
Farkları
Geçmiş Yı l
Karları/
(Zararları)
Net
Dönem
Karı
Toplam
Özsermaye
28.350.000
87.422.603
64.250.702
13.398.319
5.380.907
2.778
(26.411)
9.175.358
19.225.423
227.179.679
-
(95.843)
-
1.967.304
-
379.025
-
-
-
(2.346.329)
(16.178.640)
19.225.423
95.843
(19.225.423)
-
(16.178.640)
-
-
(2.274.161)
-
-
-
-
-
2.274.161
-
-
-
-
-
-
47.457.804
-
13.778.504
5.604.429
47.457.804
13.778.504
64.250.702
15.365.623
5.759.932
2.778
47.431.393
12.245.816
13.778.504
277.841.776
5.604.429
28.350.000
90.657.028
Sayfa 6 ile 36 arasında yer alan açıklayıcı politikalar ve dipnotlar bu konsolide mali tabloların tamamlayıcı parçalarıdır.
(5)
KONSOLİDE MALİ TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Birim – Yeni Türk Lirası - (YTL) (Not 2))
1.
ŞİRKET’İN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU
Borusan Mannesmann Boru Sanayi ve Ticaret A.Ş. (Borusan Mannesmann Boru) ve Bağlı Ortaklıkları (bundan
sonra birlikte “Şirket” olarak anılacaklardır), boyuna kaynaklı ve spiral kaynaklı çelik boru ve plastik boru
üretim ve satışında bulunan bir anonim şirkettir. Şirket’in hisse senetleri 1994 yılından beri İstanbul Menkul
Kıymet Borsası’nda işlem görmektedir. Şirket, Türkiye’de tescil edilmiştir ve adresi aşağıdaki gibidir:
Meclis-i Mebusan Caddesi No: 103
Fındıklı – İstanbul
Borusan Birleşik Boru Fabrikaları A.Ş. (Borusan Boru) 25 Kasım 2004 tarihli Olağanüstü Genel Kurul
toplantısında alınan karar neticesinde, Borusan Boru ile aynı ortaklar tarafından kontrol altında tutulan
Mannesmann Boru Endüstrisi T.A.Ş. (Mannesmann Boru), ile birleşme kararı almıştır. Birleşme Mannesmann
Boru’nun (devir olunan şirket) tüm aktif, pasif, hak ve yükümlülükleriyle külliyen Borusan Boru’ya (devir alan
şirket) devri şeklinde Borusan Boru’nun yasal çatısı altında yapılmıştır. Birleşme neticesinde Şirket’in ünvanı
Borusan Mannesmann Boru Sanayi ve Ticaret A.Ş. olarak 13 Aralık 2004 tarihinde tescil edilmiştir.
Şirket’in ana ve nihai ana şirketleri, sırasıyla Borusan Mannesmann Boru Yatırım Holding A.Ş. ve Borusan
Holding A.Ş.’dir.
Borusan Mannesmann Boru Sanayi ve Ticaret A.Ş’nin 30 Haziran 2006 ve 31 Aralık 2005 tarihleri itibariyle
yasal sermaye yapısı aşağıdaki gibidir:
31 Aralık 2005
YTL
Pay (%)
30 Haziran 2006
YTL
Pay (%)
Borusan Mannesmann Boru Yatırım Holding A.Ş.
Halka açık
Lumbro Nominees Jersey Ltd.
Sümer Holding A.Ş.
Diğer
20.831.453
4.555.045
1.890.000
337.554
735.948
73,48
16,07
6,67
1,19
2,59
20.831.453
4.555.045
1.890.000
337.554
735.948
73,48
16,07
6,67
1,19
2,59
28.350.000
100.00
28.350.000
100.00
Şirket’in Bağlı Ortaklıkları, Bağlı Ortaklıkları’nın ait oldukları faaliyet segmentleri ve faaliyet konuları aşağıdaki
gibidir:
Faaliyet Segmentleri
Çelik Boru
Mühendislik
Bağlı Ortaklık
Tasfiye Halinde Kartal Boru Sanayi ve Ticaret A.Ş. (*)
Borusan Mühendislik İnşaat ve Sanayi Makinaları İmalat A.Ş.
Yer
İstanbul - Türkiye
Gemlik - Türkiye
(*) Not 35’de detaylı olarak belirtildiği üzere, Kartal Boru Sanayi ve Ticaret A.Ş. faaliyetleri tasfiye sürecinde
bulunmaktadır.
(6)
KONSOLİDE MALİ TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR (Devamı)
2.
MALİ TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR
Mali Tabloların Hazırlanma İlkeleri
Şirket’in konsolide mali tabloları, Sermaye Piyasası Kurulu (SPK) tarafından yayımlanan muhasebe ve
raporlama ilkelerine (SPK Muhasebe Standartları) uygun olarak hazırlanmıştır. SPK, Seri: XI; No: 25 sayılı
"Sermaye Piyasalarında Muhasebe Standartları" tebliğinde kapsamlı bir muhasebe ilkeleri seti yayınlamıştır.
Anılan tebliğde, alternatif olarak Uluslararası Muhasebe Standartları Kurulu (IASB) ve Uluslararası Muhasebe
Standartları Komitesi (IASC) tarafından çıkarılmış olan muhasebe standartlarının uygulanmasının da, SPK
muhasebe standartlarına uyulmuş sayılacağı belirtilmiştir. SPK, 17 Mart 2005 tarihinde almış olduğu bir kararla,
Türkiye'de faaliyette bulunan ve SPK Muhasebe Standartları'na uygun mali tablo hazırlayan şirketler için, 1
Ocak 2005 tarihinden itibaren geçerli olmak üzere enflasyon muhasebesi uygulamasının gerekli olmadığını ilan
etmiştir. Konsolide mali tablolar, yukarıda bahsedilen SPK'nın izin verdiği alternatif uygulama çerçevesinde
hazırlanmıştır. Konsolide mali tablolar ve dipnotlar, SPK tarafından uygulanması zorunlu kılınan formatlara
uygun olarak sunulmuştur.
Şirket, muhasebe kayıtlarını ve yasal mali tablolarını Yeni Türk Lirası (YTL) cinsinden SPK, Türk Ticaret
Kanunu ve vergi mevzuatına uygun olarak hazırlamaktadır. Konsolide mali tablolar Şirket’in yasal kayıtlarına
dayandırılmış ve YTL cinsinden ifade edilmiş olup yukarıda bahsedildiği üzere SPK Muhasebe Standartlarına
göre Şirket’in durumunu layıkıyla arz edebilmesi için bir takım tashihlere ve sınıflandırma değişikliklerine tabi
tutularak hazırlanmıştır. Konsolide mali tablolar, rayiç değerlerinden taşınan maddi duran varlıklar haricinde
maliyet bedelleri üzerinden yansıtılmıştır.
İşlevsel ve Sunum Para Birimi
ABD Doları (ABD$), Şirket operasyonlarında ağırlıklı olarak kullanılmakta ve başka bir deyişle Şirket
operasyonları üzerinde önemli bir etkiye sahip bulunmaktadır. ABD$ ayrıca, Şirket için önemlilik arz eden
durum ve olayların ekonomik temelini yansıtmaktadır. Şirket, içinde bulunduğu ekonomik ortam ve faaliyetlerini
değerlendirerek, değerlemede kullanılacak para birimini UMS 21 - Yabancı Para Kurlarındaki Değişim Etkileri
uyarınca ABD$ olarak belirlemiştir. Bu yüzden Şirket, mali tablo kalemlerinin değerlemesinde ABD$’nı
kullanmakla birlikte mali tablolar ve dipnotların sunumu amacıyla raporlama birimi olarak YTL’yi belirlemiştir.
İlişikte sunulan konsolide YTL mali tablolar ve dipnotların hazırlanabilmesi amacıyla, UMS 21 (Döviz
Kurlarındaki Değişimin Etkisi) uyarınca, ilk etapta Şirket’in yasal YTL mali tablolarındaki parasal bilanço
kalemleri bilanço tarihindeki ABD$ kuruyla; parasal olmayan bilanço kalemleri, gelir ve giderler ile nakit
akımları ise işlemin gerçekleştiği tarihin kuruyla (tarihsel kur) ABD$’na çevrilmiştir. Yabancı para cinsinden
olan işlemlerin çevriminden doğan çevrim karı/zararı, gelir tablosunda çevrim karı/zararı hesabında
yansıtılmıştır. 30 Haziran 2006 tarihi itibariyle yukarıda anılan 17 Mart 2005 tarihli karar neticesinde enflasyon
muhasebesi uygulamalarının sona erdiği kararlaştırıldığından, YTL yüksek enflasyonlu olmayan bir ekonomiye
ait para birimi olarak değerlendirilmiştir. Buna bağlı olarak UMS 21 çerçevesinde bulunan ABD$ tutarları
bilanço kalemleri (bazı özsermaye hesapları hariç) 30 Haziran 2006 tarihi itibariyle T.C. Merkez Bankası döviz
alış kuru ile (1 ABD$ = 1,6029 YTL), gelir tablosu kalemleri ise altı aylık ortalama döviz kuru ile (1 ABD$ =
1,3855 YTL) YTL’ye dönüştürülerek sunulmuştur. Özsermaye hesaplarından sermaye ve sermaye yedekleri
tarihsel nominal değerleri ile taşınmakta olup, bunlara ilişkin çevirim farkları özsermaye içerisinde sermaye
yabancı para çevrim farkları hesabında gösterilmektedir. 2005 yılına ait karşılaştırmalı konsolide mali tablolar
ise ilgili bilanço tarihindeki kurlar esas alınarak YTL’ye dönüştürülmüştür (31 Aralık 2005 tarihi itibariyle, 1
ABD$ = 1,3418 YTL).
(7)
2.
MALİ TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı)
Uygulanan Konsolidasyon Esasları
Konsolide mali tablolar, Borusan Mannesmann Boru ve Bağlı Ortaklıkları’nı kapsamakta olup aşağıdaki esaslara
göre hazırlanmıştır:
(i)
Bağlı Ortaklıklar’ın bilançoları ve gelir tabloları tek tek ve her kalem bazında konsolide edilmiş ve
Şirket’in sahip olduğu yatırımın taşınan net defter değeri ilgili özkaynak kalemleriyle elimine edilmiştir.
Borusan Mannesmann Boru ve Bağlı Ortaklıkları arasındaki grup içi işlemler ve bakiyelerin etkileri ile bu
işlemlerle ilgili olarak bilançolarda kalan kar marjları elimine edilmiştir.
(ii)
Bağlı Ortaklıklar’ın faaliyet sonuçları, söz konusu şirket kontrollerinin Şirket’e geçtiği tarihten itibaren
geçerli olmak üzere konsolidasyona dahil edilmiştir.
(iii)
Net varlıklardaki ve Bağlı Ortaklıklar’ın faaliyet sonuçlarındaki azınlık payları konsolide bilanço ve
konsolide gelir tablosunda azınlık payları olarak ayrı bir şekilde gösterilmiştir (bakınız Not 24).
30 Haziran 2006 ve 31 Aralık 2005 tarihleri itibariyle konsolide edilen Bağlı Ortaklıklar’ın listesi ve Şirket’in bu
şirketlerdeki kontrol edilen hisse oranları aşağıdaki gibidir:
Faaliyet Segmentleri
Çelik Boru
Mühendislik
Bağlı Ortaklık
Nihai Oran %
Tasfiye Halinde Kartal Boru Sanayi ve Ticaret A.Ş.
Borusan Mühendislik İnşaat ve Sanayi Makinaları İmalat A.Ş.
96.3
96.9
Netleştirme
Finansal varlık ve yükümlülükler, netleştirmeye yönelik yasal bir hakka ve yaptırım gücüne sahip olunması ve
söz konusu varlık ve yükümlülükleri net bazda tahsil etme/ödeme veya eş zamanlı sonuçlandırma niyetinin
olması durumunda bilançoda netleştirilerek gösterilmektedir.
Tahminlerin Kullanılması
Mali tabloların hazırlanmasında Şirket yönetiminin, raporlanan varlık ve yükümlülük tutarlarını etkileyecek,
bilanço tarihi itibari ile vukuu muhtemel yükümlülük ve taahhütleri ve raporlama dönemi itibariyle gelir ve gider
tutarlarını belirleyen varsayımlar ve tahminler yapması gerekmektedir. Gerçekleşmiş sonuçlar tahminlerden
farklı olabilmektedir. Tahminler düzenli olarak gözden geçirilmekte, gerekli düzeltmeler yapılmakta ve
gerçekleştikleri dönemde gelir tablosuna yansıtılmaktadırlar.
3.
UYGULANAN DEĞERLEME İLKELERİ / MUHASEBE POLİTİKALARI
Hazır Değerler
Hazır değerler, kasa ve bankalardaki nakit para, 3 aydan kısa vadeli menkul kıymetleri ve 30 Haziran vadeli
tahsildeki çekleri içermektedir. Hazır değerler kolayca nakde dönüştürülebilir, vadesi üç ayı geçmeyen ve değer
kaybetme riski bulunmayan kısa vadeli yüksek likiditeye sahip yatırımlardır.
Geri satım taahhüdü ile alınmış menkul kıymetler, Şirket’in bu varlıklar üzerinde herhangi bir kontrol gücü
bulunmadığından bilançoda gösterilmemiştir. Bu tür anlaşmalar çerçevesinde yapılan ödemeler, nakit ve nakit
benzeri değerler kalemine dahil edilmiştir. Alış ve geri satış arasındaki fiyat farkları, faiz gelirleri olarak kabul
edilmiş ve ters repo anlaşmasının vadesi boyunca tahakkuk ettirilmiştir.
(8)
3.
UYGULANAN DEĞERLEME İLKELERİ / MUHASEBE POLİTİKALARI (devamı)
Ticari Alacaklar
Ticari alacaklar, şüpheli ticari alacak karşılığı düşüldükten sonra, rayiç (makul) değerleri ile yansıtılmakta ve
indirgenmiş net değerleri ile taşınmaktadır. İndirgeme oranı olarak YTL bazlı ticari alacaklar için %21 (2005 %18), döviz bazlı ticari alacaklar için ise Libor oranı kullanılmaktadır. Ticari alacakların ortalama tahsil süresi
55 gündür (2005 - 55 gün).
İlişkili Taraflar
Bir şirketin diğer şirket üzerinde yaptırım gücü varsa veya bir şirket diğerinin finansal ve operasyonel kararlarını
etkileyebiliyorsa bu iki şirket ilişkili kuruluş sayılır. Şirket, hisselerinin %73,48’ine sahip olan Borusan
Mannesmann Boru Yatırım Holding A.Ş. tarafından yönetilmektedir. Konsolide mali tablolarda ortaklar,
satılmaya hazır finansal varlıklar ve ortakların ilişkili kuruluşları ilişkili taraf olarak gösterilmektedir. İlişkili
taraf ifadesi aynı zamanda Şirket’in ana sahibini, üst yönetimini, yönetim kurulu üyelerini, bunların ailelerini ve
Şirket personellerini de içermektedir.
Stoklar
Stoklar, stok değer düşük karşılığı ayrıldıktan sonra net gerçekleşebilir değer veya maliyet değerinden düşük
olanı ile değerlenmiştir. Maliyet, aylık ağırlıklı ortalama metod kullanılarak hesaplanmıştır. Mamul ve yarı
mamullerin maliyetine, ilk madde ve malzeme, direkt işçilik ve değişken ve sabit genel üretim giderleri belli
oranlarda (normal faaliyet kapasitesi göz önünde tutularak) dahil edilmiştir. Net gerçekleşebilir değer, satış
fiyatından stokları satışa hazır hale getirebilmek için yapılan tamamlama, pazarlama ve satış giderleri
düşüldükten sonraki değerdir. Net gerçekleşebilir değer azalışları oluştukları dönemde satılan mal maliyetine
yansıtılmaktadır. Kullanılamaz durumdaki stoklar ise kayıtlardan çıkarılmıştır.
Satılmaya Hazır Finansal Varlıklar
Finansal varlıklar rayiç değerleri de göz önünde bulundurularak elde etme maliyeti de dahil olmak üzere, maliyet
bedeli ile belirlenmiştir. İlk kayda alımdan sonra finansal varlıklar rayiç değerleri ile değerlenir.
Belirli bir rayiç bedeli olmayan veya finansal varlıklar için uygulanabilir bir değerleme metodu olmadığı zaman
ilgili finansal varlıklar tarihi maliyetleri ile değerlenmiştir.
(9)
3.
Maddi Duran Varlıklar
Bütün maddi duran varlıklar başlangıç olarak maliyet değerinden kaydedilmektedir. Şirket’in arazi, bina, makine
ve teçhizatları ilk olarak Temmuz 1999’da daha sonra da Aralık 2004’de bağımsız profesyonel bir değerleme
kuruluşu tarafından ekspertiz incelemesine tabi tutulmuş ve söz konusu aktifler rayiç değerlerine getirilerek mali
tablolara yansıtılmıştır. Oluşan değer artışları veya azalışları özsermaye hesabı içerisinde yer alan “yeniden
değerleme fonu” hesabına yansıtılmıştır (bakınız Not 19). Bu varlıklara ilişkin amortismanlar söz konusu rayiç
değerleri üzerinden ayrılmaktadır ve ilgili amortisman giderleri gelir tablosuna yansıtılmaktadır. Diğer bütün
maddi duran varlıklar tarihsel maliyetinden birikmiş amortisman ve değer düşüklüğü karşılığı düşülerek
yansıtılmıştır. Maddi duran varlık satıldığı zaman bu varlığa ait maliyet ve birikmiş amortismanlar ilgili
hesaplardan düşüldükten sonra oluşan gelir ya da gider gelir tablosuna dahil edilmektedir. Yeniden değerlenmiş
varlıkların çıkışında, bu varlığa ait yeniden değerleme tutarı birikmiş karlara aktarılmaktadır. Ayrıca maddi
varlığın yeniden değerlenmiş değeri ile orijinal bedeli üzerinden hesaplanan amortismanlar arasındaki fark
maddi duran varlığın kullanıldığı her yıl için yeniden değerleme fonundan birikmiş karlara aktarılmaktadır.
Maddi duran varlığın maliyet değeri; alış fiyatı, ithalat vergileri ve geri iadesi mümkün olmayan vergiler ve
maddi duran varlığı kullanıma hazır hale getirmek için yapılan masraflardan oluşmaktadır. Maddi duran varlığın
kullanımına başlandıktan sonra oluşan tamir ve bakım gibi masraflar, oluştukları dönemde gider kaydedilir.
Yapılan harcamalar ilgili maddi duran varlığa gelecekteki kullanımında ekonomik bir değer artışı sağlıyorsa bu
harcamalar varlığın maliyetine eklenebilir.
Maddi duran varlıklar, kapasitelerinin tam olarak kullanılmaya hazır olduğu durumda ve fiziksel durumlarının
belirlenen üretim kapasitesini karşıladığı durumda aktifleştirilir ve amortismana tabi tutulur.
Amortismana tabi tutulan varlıklar, maliyetleri veya yeniden değerlenmiş tutarları üzerinden tahmini ekonomik
ömürlerine dayanan oranlarla amortismana tabi tutulur. Amortisman süreleri ve metodları aşağıdaki gibidir:
Yerüstü ve yeraltı düzenlemeleri
Binalar
Makina ve teçhizat
Demirbaşlar
Taşıt araçları
Süre (Yıl)
Metod
10–50
25–50
12–20–40
5
5
Normal
Normal
Normal
Normal
Normal
Ekonomik ömür ve amortisman metodu düzenli olarak gözden geçirilmekte, buna bağlı olarak metodun ve
amortisman süresinin ilgili varlıktan edinilecek ekonomik faydalar ile paralel olup olmadığına dikkat
edilmektedir.
Bu kapsamda Şirket, 2005 yılından geçerli olmak üzere yerüstü ve yeraltı düzenlemeleri, bina ve makine ve
teçhizatların ekonomik ömürlerini tekrar gözden geçirmiş, bu sabit kıymetler içerisindeki belirli bir grup için yeni
ekonomik ömür bina ve yerüstü ve yeraltı düzenlemeleri için 50, makine ve teçhizat için 20 yıla çıkartılmıştır.
(Bakınız Not 19).
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Maddi olmayan duran varlıklar başlıca yazılım lisansı ve haklardan oluşan varlıklar olup, ilk maliyeti alış
fiyatından belirlenmektedir. Maddi olmayan duran varlıklar gelecekte ekonomik faydalar elde edilebilmesi ve
maliyetin doğru bir şekilde belirlenebilmesi durumunda aktifleştirilirler. İlk kayıt sonrasında maddi olmayan
duran varlıklar, maliyetten birikmiş amortisman ve birikmiş değer düşüklüğü karşılıkları düşülerek
değerlenmekte ve normal amortisman metoduna göre ilgili kıymetin tahmini ekonomik ömrü üzerinden itfa
edilmektedir (5 yıl). Cari yıl itfa tutarları satış pazarlama ve genel yönetim giderlerine yansıtılmaktadır.
(10)
3.
Varlıkların Değer Düşüklüğü
Varlıkların taşıdıkları değer üzerinden paraya çevrilemeyeceği durumlarda, varlıklarda değer düşüklüğü olup
olmadığına bakılır. Varlıkların taşıdıkları değer, paraya çevrilebilecek tutarı aştığında değer düşüklüğü karşılık
gideri gelir tablosunda yansıtılır. Paraya çevrilebilecek tutar, varlığın net satış fiyatı ve kullanım değerinden yüksek
olanıdır. Kullanım değeri, bir varlığın kullanımından ve ekonomik ömrü sonunda satılmasından elde edilmesi
öngörülen gelecekteki nakit akımlarının şimdiki değerini, net satış fiyatı ise satış hasılatından satış maliyetleri
düşüldükten sonra kalan tutarı yansıtmaktadır. Paraya çevrilebilecek tutar, belirlenebiliyorsa her bir kıymet için,
belirlenemiyorsa kıymetin dahil olduğu nakit akımı sağlayan grup için tahmin edilir. Geçmiş yıllarda ayrılan değer
düşüklüğü karşılığı artık geçerli değilse ya da daha düşük değerde bir karşılık ayrılması gerekiyorsa ilgili tutar
kadar geri çekilir ve bu tutar gelir tablosuna yansıtılır. Bilançoda yeniden değerlenmiş tutarıyla taşınan arsa, arazi
ve makine ekipman içinse değer düşüklüğü karşılığı, özkaynaklarda taşınan yeniden değerleme fonu tükenene
kadar bu fon tutarını azaltacak şekilde, aşan tutar için ise gelir tablosuna kaydedilerek ayrılır.
Finansal Kiralama İşlemleri
Şirket, finansal kiralama yoluyla edinmiş olduğu sabit kıymetleri, konsolide bilançoda kira başlangıç tarihindeki
rayiç değeri ya da daha düşükse minimum kira ödemelerinin bilanço tarihindeki bugünkü değeri üzerinden
yansıtmaktadır (konsolide mali tablolarda ilgili maddi duran varlık kalemlerine dahil edilmiştir). Minimum kira
ödemelerinin bugünkü değeri hesaplanırken, finansal kiralama işleminde geçerli olan oran pratik olarak tespit
edilebiliyorsa o değer, aksi takdirde, borçlanma faiz oranı iskonto faktörü olarak kullanılmaktadır. Finansal
kiralama işlemine konu olan sabit kıymetin ilk edinilme aşamasında katlanılan masraflar maliyete dahil edilir.
Finansal kiralama işleminden kaynaklanan yükümlülük, ödenecek faiz ve anapara borcu olarak ayrıştırılmıştır.
Faiz giderleri, sabit faiz oranı üzerinden hesaplanarak ilgili dönemin hesaplarına dahil edilmiştir.
Şirket, her bir finansal kiralama anlaşması için nominal değerlerle satın alma opsiyonuna sahiptir.
Ticari Borçlar
Ticari borçlar mal ve hizmet alımı ile ilgili ileride doğacak faturalanmış ya da faturalanmamış tutarların rayiç
değerlerini temsil eden indirgenmiş maliyet bedeliyle kayıtlarda yer almaktadır. Ticari borçların ortalama ödeme
süresi 30 gündür. İndirgeme oranı olarak YTL bazlı borçlar için %25 (2005 - %25), döviz bazlı borçlar için
Libor oranı kullanılmıştır.
İleri tarihli verilen borç senetleri de indirgenmiş net değeri ile değerlenmiş olup, ortalama ödeme vadesi YTL
borç senetlerinde 30 gün ve ABD $ borç senetlerinde 180 gündür.
Karşılıklar, Şarta Bağlı Yükümlülükler ve Varlıklar
i)
Karşılıklar
Karşılıklar ancak ve ancak bir işletmenin geçmişten gelen ve halen devam etmekte olan bir yükümlülüğü (yasal
ya da yapısal) varsa ve bu yükümlülük sebebiyle işletmeye ekonomik çıkar sağlayan kaynakların elden çıkması
olasılığı mevcutsa ve gerçekleşecek yükümlülüğün miktarı güvenilir bir şekilde tahmin edilebiliyorsa kayıtlara
alınmaktadır. Paranın zaman içindeki değer kaybı önem kazandığında, karşılıklar paranın zaman değerini (ve
uygun ise yükümlülüğe özel riskleri) yansıtan cari piyasa tahminlerinin vergi öncesi oranı ile gelecekteki nakit
akımlarının iskonto edilmesi sonucu hesaplanmaktadır. İskonto metodu kullanıldığında, zaman dilimini yansıtan
provizyondaki artış, faiz gideri olarak dikkate alınır.
ii)
Şarta Bağlı Yükümlülükler ve Varlıklar
Şarta bağlı yükümlülükler, kaynak aktarımını gerektiren durum yüksek bir olasılık taşımıyor ise mali tablolarda
yansıtılmayıp dipnotlarda açıklanmaktadır. Şarta bağlı varlıklar ise mali tablolara yansıtılmayıp ekonomik getiri
yaratma ihtimali yüksek olduğu takdirde dipnotlarda açıklanır.
(11)
3.
Kurum Kazancı üzerinden Hesaplanan Vergiler
Vergi karşılığı, dönem karı dikkate alınarak hesaplanmış ve hesaplamada ertelenmiş vergi göz önünde
bulundurulmuştur. Ertelenmiş vergi, bilanço yükümlülüğü metodu dikkate alınarak hesaplanmıştır. Ertelenmiş
vergi aktif ve pasiflerin mali tablolarda yansıtılan değerleri ile yasal vergi bazı arasındaki geçici farkların vergi
etkisi dikkate alınarak yansıtılmaktadır. Ertelenmiş vergi alacağı ve yükümlülüğünün hesaplanmasında Şirket’in
bu geçici farkları kullanabileceğini düşündüğü tarihlerde geçerli olacak vergi oranları kullanılmaktadır.
Ertelenmiş vergi alacağı ve yükümlülüğü, aktif ve pasif kalemlerin vergi ve defter değerleri arasındaki farklardan
doğan vergi etkilerinden (gelecekte indirilebilecek veya vergilendirilebilir geçici farklar) oluşmaktadır.
Ertelenmiş vergi alacağı ve yükümlülüğü zamanlama farklarının kullanılabileceği düşünülen zamana
bakılmaksızın kayıtlara alınmaktadır. Ertelenmiş vergi alacağı ve yükümlülüğü iskontoya tabi değildir ve
bilançoda duran varlıklar veya uzun vadeli borçların altında yer almaktadır.
Kıdem Tazminatı Karşılığı
(a) Tanımlanan Fayda Planı :
Şirket, mevcut iş kanunu gereğince, en az bir yıl hizmet verdikten sonra emeklilik nedeni ile işten ayrılan veya
istifa ve kötü davranış dışındaki nedenlerle işine son verilen personele belirli miktarda kıdem tazminatı
ödemekle yükümlüdür.
Şirket, ilişikteki mali tablolarda yer alan kıdem tazminatı karşılığını “Projeksiyon Metodu”nu kullanarak ve
Şirket’in personel hizmet süresini tamamlama ve kıdem tazminatına hak kazanma konularında geçmiş yıllarda
kazandığı deneyimlerini baz alarak hesaplamış ve çalışanların emekliliği halinde ödenmesi gerekecek muhtemel
yükümlülüğü bugünkü değeriyle bilançoda göstermiştir. Hesaplanan tüm kazançlar ve kayıplar kar/zarar
tablosuna yansıtılmıştır.
(b) Tanımlanan Katkı Planı :
Şirket, Sosyal Sigortalar Kurumu’na zorunlu olarak sosyal sigortalar primi ödemektedir. Şirket’in, bu primleri
ödediği sürece başka yükümlülüğü kalmamaktadır. Bu primler ödendikleri dönemde personel giderlerine
yansıtılmaktadır.
Ana Ortaklık Dışı Paylar
Ana ortaklık dışı paylar, bağlı ortaklıkların edinilmesinde, ilgili ortaklığın tespit edilebilir aktif ve pasiflerinin rayiç
değerleri üzerinden oransal olarak hesaplanır. Konsolide edilen bağlı ortaklığın özsermaye toplamı tutarı negatif
değere düşmüş ise, azınlığı bağlayıcı bir yükümlülüğün olduğu ve azınlığın bu yükümlülüğün içerdiği zararı
ödeyebileceği durumlar dışında, sözkonusu zararlardan özkaynaklar içerisindeki azınlığa ilişkin paylar konsolide
edilen ortaklığa ait olmakta ve azınlıklardan alacaklar olarak yansıtılmamaktadır. İlgili bağlı ortaklık daha sonraki
dönemde “kar” raporlar ise sözkonusu karlardan, daha önce ortaklığa yansıtılan zararlar karşılanana kadar azınlık
payları hesaplanmamaktadır.
Gelirlerin Muhasebeleştirilmesi
Gelirler, faaliyetlerinden dolayı Şirket’e ekonomik getiri sağlanması olasılığı olduğu ve gelirin güvenilir olarak
ölçülebilmesinin mümkün olduğu zaman muhasebeleştirilir. Satışlar ise, malın teslimatını veya hizmetin
verilmesini ve müşteri tarafından kabulünü müteakip, satılan malların fatura tutarından satışla ilgili vergiler, iade
ve iskontolar düşüldükten sonra muhasebeleştirilir.
(12)
3.
Borçlanma Giderleri
Borçlanma giderleri genellikle oluştuğu tarihte giderleştirilir.
Finansal Araçların Kayda Alınması ve Kayıttan Çıkarılması
Şirket, finansal aktif veya finansal pasifleri sadece ve sadece finansal enstrümanın sözleşmesine taraf olduğu
takdirde bilançosuna yansıtmaktadır. Şirket finansal aktifi veya finansal aktifin bir kısmını sadece ve sadece söz
konusu varlıkların konu olduğu sözleşmeden doğan hakları üzerindeki kontrolünü kaybettiği zaman kayıttan
çıkartır. Şirket finansal pasifi sadece ve sadece sözleşmede tanımlanan yükümlülüğü ortadan kalkar, iptal edilir
veya zaman aşımına uğrar ise kayıttan çıkartır.
Risk Yönetimi Prensipleri
Şirket, faiz taşıyan aktif ve pasiflerinin üzerinde etkili olan faiz oranı değişimleri sebebiyle “faiz oranı riskine”
maruz kalmaktadır. Bu riskler faiz oranına duyarlı varlık ve yükümlülüklerin dengelenmesi yoluyla yönetilir.
Şirket’in mevcut ve muhtemel mali ihtiyaçlarının karşılanması, borç veren kuruluşlarla uzun vadeli ilişkilerin
kurulması, çok sayıda finansal kuruluşlardan fon kaynağı bulabilme yeteneğinin sürdürülmesi ve nakit akımdaki
yükümlülüklerin karşılanabilmesi için gerekli olan likiditenin ABD$ bazında sağlanmasıyla gerçekleşmektedir.
Finansal varlıkların mülkiyeti karşı tarafın sözleşme yükümlülüklerini yerine getirmeme riskini beraberinde
getirir. Bu riskler, borçluların kredi notları dikkate alınarak her bir borçlu için kredi miktarının sınırlandırılması
ile kontrol edilir. Şirket, maksimum riskinin, ticari alacaklar ve diğer dönen varlıklarından değer düşüklüğü
karşılıkları indirildikten ve alınan teminatlar eklendikten sonra bulunacak değerle sınırlı olduğunu
düşünmektedir.
Şirket, döviz yükümlülüklerinin çevriminde, kur oranlarının değişiminden ötürü yabancı para riskine maruzdur.
Yabancı para riski, yabancı para pozisyonu analiz edilerek kontrol edilmektedir.
Finansal Araçlar
Finansal araçlar, bir işletmenin finansal varlıklarını ve bir başka işletmenin finansal yükümlülüklerini veya sermaye
araçlarını arttıran anlaşmalardır.
Finansal varlıklar:
•
nakit,
•
başka bir işletmeden nakit veya bir başka finansal varlık almayı öngören sözleşmeye dayalı hak,
•
işletmenin bir başka işletmeyle finansal araçlarını, işletmenin lehinde olacak şekilde, karşılıklı olarak
değiştirmesini öngören sözleşmeye dayalı hak ya da,
•
bir başka işletmenin sermaye araçlarıdır.
Sözleşmeye dayalı finansal yükümlülükler:
•
başka bir işletmeye nakit veya bir başka finansal varlık vermeyi öngören, veya
•
işletmenin bir başka işletmeyle finansal araçlarını, işletmenin aleyhinde olacak şekilde karşılıklı olarak
değiştirmesini öngören sözleşmeye dayalı yükümlülüklerdir.
Bir özsermaye aracı bir şirketin tüm finansal kaynakları çıkarıldıktan sonra arta kalan faydayı ifade eden tüm
anlaşmalardır.
Şirket’in, alacaklar dışında, vade sonuna kadar tutmak niyeti beslediği, sabit veya değişken ödeme planlı ve sabit
vadeli menkul kıymetler, vadeye kadar elde tutulacak yatırımlar olarak adlandırılır.
(13)
3.
Finansal Araçlar (devamı)
Alım-satım amaçlı tutulan bir finansal varlık veya finansal yükümlülük, fiyattaki veya aracının kar marjındaki
kısa vadeli hareketlerden, oluşacak kar amacı ile elde edilmiş varlık veya yükümlülüktür. Eğer bir finansal varlık
kısa vadeli kar yaratma amacı ile yaratılmış bir portföy içerisinde yer alıyor ise, ne amaçla elde edildiğinden
bağımsız olarak, alım-satım amacı ile tutulan bir finansal varlık olarak sınıflandırılır. Finansal varlık ve
yükümlülüklerin türevleri efektif “hedging (riskten korunma)” amaçlı olmadığı sürece alım-satım amaçlı tutulan
finansal varlık veya finansal yükümlülük olarak sınıflandırılmalıdır.
Satılmaya hazır finansal varlıklar; (a) işletme kaynaklı kredi ve alacaklar, (b) vadeye kadar elde tutulacak
finansal varlıklar veya (c) alım-satım amaçlı tutulan finansal varlıklar, dışındaki finansal varlıklardır.
Bir finansal varlık veya finansal yükümlülük ilk olarak, verilen (finansal varlık için) ve ele geçen (finansal
yükümlülük için) rayiç değer olan işlem maliyetleri üzerine varsa işlem masrafları da eklenerek hesaplanır.
İlk kaydı müteakip, finansal varlıklar, varlık olan finansal türevler dahil olmak üzere, rayiç değerinden satış
durumunda ortaya çıkacak işlem maliyetleri düşülmeksizin değerlenir. Bunlar haricinde aşağıdaki kategorilere
giren finansal varlıklar (sabit vadeli olanlar iskonto edilmiş maliyetinden) etkin faiz metodu ile hesaplanan
maliyetlerinden kayda alınır:
•
•
•
Şirket’in sahip olduğu ve alım satım amacı ile tutulmayan krediler ve alacaklar,
vadesine kadar elde tutulan yatırımlar, ve
herhangi bir pazarda belirlenmemiş ve pazar fiyatı olmayan ve rayiç değeri ölçülemeyen finansal
varlıklar.
İlk kaydı müteakip, tüm finansal yükümlülükler, alım satım amaçlı tutulan yükümlülükler hariç, etkin faiz
metodu ile hesaplanan maliyetlerinden kayda alınır.
Rayiç değerleri tahmin edilebilir finansal araçların, rayiç değerlerinin tahmini için aşağıdaki yöntem ve
varsayımlar kullanılmıştır:
Finansal Varlıklar
Parasal varlıklar rayiç değerleri taşıdıkları değere yaklaşan varlıklardır. Bu varlıklar, maliyet bedelleri ile
finansal tablolarda yer alıp nakit ve nakit benzeri değerleri, bunların üzerindeki faiz tahakkukları ve diğer kısa
vadeli finansal varlıkları içermektedir ve kısa vadeli olmalarından dolayı, rayiç değerlerinin taşınan değerlerine
yakın olduğu düşünülmektedir. Alacakların reeskont karşılığı ve şüpheli alacaklar karşılığı düşüldükten sonraki
taşınan değerlerinin rayiç değerlerine yakın olduğu düşünülmektedir.
Finansal Yükümlülükler
Rayiç değerleri taşıdıkları değere yaklaşan parasal yükümlülüklerdir. Ticari borçların ve diğer parasal
yükümlülüklerin kısa vadeli olmaları nedeniyle rayiç değerlerinin taşıdıkları değere yaklaştığı düşünülmektedir.
Banka kredileri, iskonto edilmiş maliyet ile ifade edilir ve işlem maliyetleri kredilerin ilk kayıt değerlerine
eklenir. Üzerindeki faiz oranları değişen piyasa koşulları dikkate alınarak güncellendiği için kredilerin rayiç
değerlerinin taşıdıkları değeri ifade ettiği düşünülmektedir. Reeskont karşılığı düşüldükten sonra kalan ticari
borçların rayiç değerlerinin taşıdıkları değere yakın olduğu öngörülmektedir.
Yabancı Para Cinsinden İşlemler
Şirket yabancı para cinsinden yapılan işlemleri ve bakiyeleri kullanılan para birimine çevirirken işlem tarihinde
geçerli olan ilgili kurları esas almaktadır. Yabancı para cinsinden olan işlemlerin kullanılan para birimine
çevrilmesinden veya parasal kalemlerin ifade edilmesinden doğan kur farkı gider ya da gelirleri ilgili dönemde
gelir tablosuna “Çevrim Kar / Zararı” olarak yansıtılmaktadır.
(14)
3.
Hisse Başına Kar
Mali tablolarda sunumu açısından, hisse başına kar, net karın dönem boyunca dolaşımda bulunan hisse adedinin
ağırlıklı ortalamasına bölünmesi ile hesaplanmıştır. Dönem boyunca dolaşımda bulunan hisse adedinin ağırlıklı
ortalaması kaynaklarda bir artış yaratmadan basılan hisseler göz önünde bulundurularak hesaplanmıştır. Bununla
birlikte, yasal kayıtlar açısından, hisse başına karın hesaplanması yerel mevzuat ve kanunlara tabidir.
Bilanço Tarihinden Sonraki Olaylar
Şirket’in bilanço tarihindeki durumu hakkında ilave bilgi veren bilanço tarihinden sonraki olaylar (tashih
gerektiren olaylar) konsolide mali tablolarda yansıtılmaktadır. Tashih gerektirmeyen olaylar belli bir önem
arzettikleri takdirde dipnotlarda açıklanmaktadır.
Nakit Akım Tablosu
Nakit akım tablosunda, döneme ilişkin nakit akımları esas, yatırım ve finansman faaliyetlerine dayalı bir biçimde
sınıflandırılarak raporlanır.
Esas faaliyetlerden kaynaklanan nakit akımları, Şirket’in boru üretim ve satış faaliyetlerinden kaynaklanan nakit
alımlarını gösterir.
Yatırım faaliyetleriyle ilgili nakit akımları, Şirket’in yatırım faaliyetlerinde (sabit yatırımlar ve finansal
yatırımlar) kullandığı ve elde ettiği nakit akımlarını gösterir.
Finansman faaliyetlerine ilişkin nakit akımları, Şirket’in finansman faaliyetlerinde kullandığı kaynakları ve bu
kaynakların geri ödemelerini gösterir.
Nakit akım tablosunda yer alan nakit ve nakit benzeri değerler, kasa ve bankalarda bulunan nakit ve orijinal
vadesi 3 aydan kısa olan vadeli mevduatı içermektedir.
4.
HAZIR DEĞERLER
30 Haziran 2006
Kasa
Banka
- vadesiz mevduat
- vadeli mevduat
- repo sözleşmeleri
Diğer hazır değerler
3 Aralık 2005
22.477
1.294
1.184.467
1.227.182
44.000
3.011.125
435.671
20.018.778
381.000
2.662.856
5.489.251
23.499.599
30 Haziran 2006 tarihi itibariyle YTL vadeli mevduatları bulunmamaktadır (31 Aralık 2005 tarihi itibariyle YTL
vadeli mevduatlarının faiz oranı %12,90 ve % 14,25 ve vadeleri 3 gündür). Vadeli döviz mevduatların efektif
ağırlıklı ortalama faiz oranı ise yıllık %5,00’dir (31 Aralık 2005 - %2,35 ve %4,30 ve % 4,50) ve vadesi 3
gündür (31 Aralık 2005 - 3 gün).
Diğer hazır değerler, vadesi 30 Haziran 2006 ve 31 Aralık 2005 ve öncesi tahsildeki çekleri içermektedir.
(15)
4.
HAZIR DEĞERLER (devamı)
30 Haziran 2006 ve 31 Aralık 2005 tarihleri itibariyle hazır değerlerin YTL hariç para birimi detayı aşağıda
belirtildiği gibidir :
Döviz cinsi
ABD $
EUR
5.
31 Aralık 2005
Döviz Tutarı
YTL Tutarı
30 Haziran 2006
Döviz Tutarı
YTL Tutarı
765.600
-
14.654.428
166.080
1.227.182
-
19.663,311
263.652
MENKUL KIYMETLER, net
Yoktur (31 Aralık 2005 – Yoktur).
6.
FİNANSAL BORÇLAR, net
a)
Kısa vadeli finansal borçlar
Döviz Cinsi
Döviz
Tutarı
ABD $
EUR
YTL
6.500.000
7.200.000
-
30 Haziran 2006
YTL
Faiz Oranı
Karşılığı
(%)
10.418.850
14.468.400
6.571.362
Faiz tahakkuku
Döviz
Tutarı
31 Aralık 2005
YTL
Faiz Oranı
Karşılığı
(%)
4.500.000
5.200.000
5,50-5,77
3,43-3,58
12,00
6.038.100
8.255.000
31.010
801.501
369.909
32.260.113
14.694.019
5,21-5,50
3,43-3,53
-
YTL bazlı kısa vadeli finansal borçların 30 Haziran 2006 tarihi itibariyle 35.550 YTL ve 31 Aralık 2005 tarihi
itibariyle 31.010 YTL tutarındaki kısmı Şirket’in kredi kartları borçlarından oluşmaktadır.
30 Haziran 2006 tarihi itibariyle Şirket’un 28.040.126 YTL tutarındaki finansal borçları (31 Aralık 2005 –
8.387.033 YTL) teminatsız, kalan 4.219.987 YTL (31 Aralık 2005 – 6.306.986 YTL) tutarındaki kısım teminatlı
finansal borçtur.
b)
Uzun vadeli finansal borçlar
30 Haziran 2006
YTL
Faiz Oranı
Karşılığı
(%)
31 Aralık 2005
YTL
Karşılığı
Döviz
Tutarı
Faiz
Oranı
(%)
Döviz Cinsi
Döviz
Tutarı
ABD $
EUR
3.065.460
7.560.921
4.913.626
15.193.670
7,34
4,29-4,59
3.000.000
625.905
4.025.400
993.623
6,31
4,29
-
(5.202.685)
-
-
(2.233.505)
-
Eksi : Uzun vadeli finansal
borçların kısa vadeli kısımları
14.904.611
(16)
2.785.518
6.
FİNANSAL BORÇLAR, net (devamı)
30 Haziran 2006 tarihi itibariyle Şirket’in 1.118.045 YTL tutarındaki uzun vadeli finansal borçları teminatlı ve
geriye kalan 13.786.566 YTL tutarındaki kısım teminatsız finansal borçtur. 31 Aralık 2005 tarihi itibariyle uzun
vadeli finansal borçların tamamı Borusan Holding tarafından teminatlıdır.
30 Haziran 2006 ve 31 Aralık 2005 tarihleri itibariyle Şirket’in uzun vadeli finansal borçlarının geri ödeme planı
aşağıdaki gibidir:
30 Haziran 2006
2007
2008
2009
2010
2011
7.
TİCARİ ALACAKLAR VE BORÇLAR, net
a)
Ticari Alacaklar
Ticari alacaklar
Vadeli çekler ve alacak senetleri
Şüpheli alacaklar
Eksi: Şüpheli alacak karşılığı
31 Aralık 2005
139.358
4.298.501
4.298.501
4.158.751
2.009.500
14.904.611
2.233.505
220.805
220.805
110.403
2.785.518
30 Haziran 2006
31 Aralık 2005
79.627.804
56.267.526
439.725
12.593.591
19.397.588
355.166
136.335.055
32.346.345
(439.725)
(355.166)
135.895.330
31.991.179
Ticari alacakların YTL hariç para biriminin dağılımı aşağıdaki gibidir:
Döviz Cinsi
ABD $
EUR
30 Haziran 2006
Döviz Tutarı
YTL Tutarı
12.413.719
9.358
19.897.950
18.805
31 Aralık 2005
Döviz Tutarı
YTL Tutarı
9.694.895
9.358
13.008.610
14.856
30 Haziran 2006 tarihi itibariyle uzun vadeli ticari alacağı bulunmamaktadır (31 Aralık 2005 - Yoktur).
b)
Ticari Borçlar
30 Haziran 2006
Ticari borçlar
Borç senetleri
(17)
31 Aralık 2005
186.624.994
17.971.837
77.091.520
32.146.601
204.596.831
109.238.121
7.
TİCARİ ALACAKLAR VE BORÇLAR, net (devamı)
Ticari borçların YTL hariç para birimine göre dağılımı aşağıdaki gibidir :
Döviz Cinsi
ABD $
EUR
GBP
30 Haziran 2006
Döviz Tutarı
YTL Tutarı
114.067.896
1.794.648
-
182.839.430
3.606.345
-
31 Aralık 2005
Döviz Tutarı
YTL Tutarı
76.723.626
4.831
24
102.947.761
7.669
56
30 Haziran 2006 tarihi itibariyle uzun vadeli ticari borcu bulunmamaktadır (31 Aralık 2005 - Yoktur).
8.
FİNANSAL KİRALAMA ALACAKLARI VE BORÇLARI
30 Haziran 2006 tarihi itibariyle kısa ve uzun vadeli finansal kiralama alacakları bulunmamaktadır (31 Aralık
2005 - Yoktur).
Finansal kiralama yoluyla edinilmiş maddi duran varlıklar bilançoda makine ve teçhizat içerisinde
sunulmaktadır. 30 Haziran 2006 tarihi itibariyle söz konusu maddi duran varlıkların net defter değeri 2.079.128
YTL’dir (31 Aralık 2005 - 1.778.216 YTL).
30 Haziran 2006 tarihi itibariyle söz konusu finansal kiralama sözleşmelerine ilişkin 135.910 YTL (31 Aralık
2005 – 168.778 YTL) tutarında kısa vadeli yükümlülüğü bulunmaktadır.
30 Haziran 2006 tarihi itibariyle söz konusu finansal kiralama sözleşmelerine ilişkin uzun vadeli finansal
kiralama yükümlülüğü bulunmamaktadır. (31 Aralık 2005 – 24.567 YTL)
9.
İLİŞKİLİ TARAFLARLA İLGİLİ BAKİYELER VE İŞLEMLER
a)
30 Haziran 2006
31 Aralık 2005
Borusan İstikbal Ticaret T.A.Ş. (İstikbal)
Tasfiye Halinde İmpa Bursa İnşaat Malzemeleri Pazarlama A.Ş. (İmpa)
Bozoklar İnşaat Malzemeleri Pazarlama ve Ticaret A.Ş. (Bozoklar) *
Tasfiye Halinde Borusan Akdeniz İnşaat Malzemeleri Pazarlama A.Ş.
(Akdeniz)
Kerim Boru Ticaret ve Pazarlama A.Ş. (Kerim Boru)
Tasfiye Halinde Borusan Ankara İnşaat Malzemeleri Paz. A.Ş. (Ankara)
Gaziantep Boru ve Profil Ticaret A.Ş. (Gaziantep) *
Borçelik Çelik Sanayii Ticaret A.Ş. (Borçelik)
Tasfiye Halinde Samsun Çelik Ticaret A.Ş. (Samsun Çelik)
Diğer
39.331.579
2.452.619
168.544
20.530.617
9.225.773
5.177.040
2.792.844
207.215
176.292
172.799
5.276
175.116
301.317
6.169.901
4.235.948
796.859
588.449
791.179
146.474
343.901
Eksi: Şüpheli alacak karşılığı
Eksi: Kazanılmamış faiz geliri karşılığı
(1.955.538)
(286.951)
(303.247)
(557.593)
40.748.268
49.938.145
(*) Bu şirketler Borusan Grubu ilişkili şirketi statüsünden çıkmıştır.
(18)
9.
İLİŞKİLİ TARAFLARLA İLGİLİ BAKİYELER VE İŞLEMLER (devamı)
İlişkili taraflardan alacakların YTL hariç para birimi dağılımı aşağıdaki gibidir:
Döviz Cinsi
ABD $
EUR
GBP
b)
30 Haziran 2006
Döviz Tutarı
YTL Tutarı
5.485.954
11.787.896
1.363.487
8.793.436
23.687.777
3.963.111
31 Aralık 2005
Döviz Tutarı
YTL Tutarı
4.334.241
7.628.728
1.040.923
5.815.685
12.110.606
2.406.718
İlişkili Kuruluşlara Borçlar
30 Haziran 2006
Ticari borçlar
Borusan Lojistik Dağıtım Depolama Taşımacılık ve Ticaret A.Ş.
(Lojistik)
Borgüm Gümrükleme Hizmetleri Limited Şirketi
Borçelik Çelik Sanayii Ticaret A.Ş.
Borusan Holding A.Ş. (Borusan Holding)
Borusan Birlik Danışmanlık A.Ş. (Borusan Birlik Danışmanlık)
Kerim Çelik Ticaret Mamülleri İmalat ve Ticaret A.Ş.(Kerim Çelik)
Diğer
Eksi: Gerçekleşmemiş faiz gideri karşılığı
Ortaklara borçlar
Halka Açık
Lumbro Nominees Jersey Ltd
Diğer
Diğer
İstikbal
31 Aralık 2005
2.377.874
1.027.314
555.476
117.164
36.165
145.503
1.530.497
98.452
111.681
33.518
36.080
27.454
(61.917)
(39.090)
27.454
-
6.251.000
-
10.476.033
1.798.592
İlişkili taraflara borçların YTL hariç para birimi dağılımı aşağıdaki gibidir:
Döviz Cinsi
ABD $
EUR
30 Haziran 2006
Döviz Tutarı
YTL Tutarı
744.552
34.000
1.193.442
68.323
(19)
31 Aralık 2005
Döviz Tutarı
YTL Tutarı
165.858
328.420
222.548
521.366
9.
İLİŞKİLİ TARAFLARLA İLGİLİ BAKİYELER VE İŞLEMLER (devamı)
c)
İlişkili Taraflarla İşlemler
1 Ocak30 Haziran 2006
Ürün alımları
Borçelik
Kerim Çelik
Hizmet alımları
Borusan Lojistik
Borusan Holding
İstikbal
Borusan Birlik Danışmanlık
Borusan Güç Sistemleri
Diğer
Faiz ve vade farkı gelirleri
Faiz ve vade farkı giderleri
Borusan Holding
Diğer
Ürün satışları
İstikbal
İmpa
Akdeniz
Ankara
Borçelik
Kerim Boru
Samsun Çelik
Bozoklar
Gaziantep
Diğer
1 Ocak30 Haziran 2005
1.727.857
695.132
2.096.942
3.380
2.422.989
2.100.322
20.709.115
1.127.496
574.915
347.200
3.797
190.541
16.559.770
994.153
539.744
363.218
133.733
196.565
22.953.064
18.787.183
2.195
4.419
2.195
4.419
377.749
18.620
715.027
129.801
396.369
844.828
83.242.505
6.033.597
2.070.082
1.647.829
1.585.675
1.043.055
455.426
1.655.907
91.267.789
15.913.532
5.874.687
8.410.888
1.625.846
13.148.104
3.253.143
10.162.008
3.199.318
769.498
97.734.076
153.624.813
Üst Yönetim Kadrosuna Yapılan Ödemeler
30 Haziran 2006 tarihi itibariyle cari dönemde üst yönetim kadrosuna ödenen ücretler ve menfaatler toplamı
1.124.002 YTL (30 Haziran 2005 –1.821.117YTL)’dir.
(20)
10.
DİĞER ALACAKLAR VE YÜKÜMLÜLÜKLER, net
a)
Diğer Alacaklar
30 Haziran 2006
Personelden alacaklar
Diğer alacaklar
31 Aralık 2005
217.182
999.958
210.354
344.305
1.217.140
554.659
30 Haziran 2006 tarihi itibariyle cari olmayan diğer alacaklar bulunmamaktadır (31 Aralık 2005 - Yoktur).
b)
Diğer Yükümlülükler
30 Haziran 2006
Maaş ve sosyal sigortalar dahil ödenecek diğer vergiler
Personele borçlar
Ertelenmiş gelirler
Diğer
31 Aralık 2005
2.055.832
1.017.994
150.980
216.820
3.482.085
1.007.913
27.299
13.283
3.441.626
4.530.580
30 Haziran 2006 tarihi itibariyle uzun vadeli diğer yükümlülükler ve kısa ve uzun vadeli diğer finansal
yükümlülükler bulunmamaktadır (31 Aralık 2005 - Yoktur).
11.
CANLI VARLIKLAR, net
Yoktur (31 Aralık 2005 - Yoktur).
12.
STOKLAR, net
30 Haziran 2006
Hammadde ve malzeme stokları
Yarı mamul stokları
Mamul stokları
Ticari mal stokları
Verilen sipariş avansları
Yoldaki mallar
13.
31 Aralık 2005
45.759.929
10.981.652
45.364.886
1.305.418
17.598.323
16.050.687
30.372.600
5.667.859
29.746.667
1.245.879
6.824.143
1.937.618
137.060.895
75.794.766
DEVAM EDEN İNŞAAT SÖZLEŞMELERİNDEN ALACAKLAR VE HAKEDİŞ BEDELLERİ, net
(21)
14.
ERTELENEN VERGİ VARLIKLARI VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ
30 Haziran 2006 ve 31 Aralık 2005 tarihleri itibariyle ertelenmiş vergiye konu olan geçici farklar ve etkin vergi
oranları kullanılarak hesaplanan ertelenmiş vergi alacağı (yükümlülüğü) dağılımı aşağıdadır :
Kümülatif
Geçici Farklar
31 Aralık 2005
30 Haziran 2006
Ertelenmiş Vergi
Alacağı/(Yükümlülüğü)
31 Aralık 2005
30 Haziran 2006
Mali tablolara taşınan tutar ve vergi mevzuatına
göre rapor edilmiş
- sabit kıymet tutarları arasındaki fark
- stok tutarları arasındaki fark
Kıdem tazminatı karşılığı
Şüpheli alacaklar karşılığı
Finansal kiralama yükümlülükleri
Ticari alacakların zamanlama farkı
Ticari borçların zamanlama farkı
Diğer karşılıklar ve tahakkuklar
(66.166.810)
(10.653.875)
13.583.520
2.468.105
75.200
3.831.155
(481.590)
2.911.740
(43.657.072)
1.108.857
12.721.680
303.247
123.103
1.618.833
(435.580)
556.403
(13.233.363)
(2.130.775)
2.716.704
493.621
15.040
766.231
(96.318)
582.348
(13.097.122)
332.657
3.816.504
90.974
36.931
485.650
(130.674)
166.921
Ertelenmiş vergi yükümlülüğü. net
(54.432.555)
(27.660.529)
(10.886.512)
(8.298.159)
30 Haziran 2006 ve 31 Aralık 2005 tarihleri itibariyle konsolide bilançoda yansıtılan ertelenmiş vergiler aşağıda
sunulmuştur:
31 Aralık 2005
30 Haziran 2006
Ertelenmiş vergi alacağı
Ertelenmiş vergi yükümlülüğü
(10.886.512)
110.545
(8.408.704)
Ertelenmiş vergi yükümlülüğü, net
(10.886.512)
(8.298.159)
30 Haziran 2006 ve 31 Aralık 2005 tarihleri itibariyle sona eren hesap döneminde ertelenmiş vergi
alacağı/(yükümlülüğü) hareketi aşağıdadır:
30 Haziran 2005
30 Haziran 2006
1 Ocak bakiyesi
Ertelenmiş vergi oranının değişiminden kaynaklanan sabit
kıymet yeniden değerleme fonundaki değişim
Ertelenmiş vergi oranının değişiminden kaynaklanan ve gelir
tablosu ile ilişkilendirilen değişim
Yabancı para çevrim farkları
Gelir tablosuna yansıtılan
(8.298.159)
(6.930.424)
5.785.662
-
(2.929.524)
(1.765.378)
(3.679.113)
4.131
(1.158.330)
(8.084.623)
(10.886.512)
Konsolidasyona dahil olan her bir şirket ayrı bir tüzel kişilik olduğu için, ilgili ertelenmiş vergi
alacağı/(yükümlülüğü) birbiriyle netleştirilmez. Konsolide edilen şirketlerin ertelenmiş vergi alacak ve
yükümlülükleri aşağıda gösterilmiştir:
30 Haziran 2006
Ertelenmiş
Ertelenmiş Vergi
Vergi Alacağı
Yükümlülüğü
Borusan Mühendislik İnşaat ve
Sanayi Makinaları İmalat A.Ş.
Tasfiye Halinde Kartal Boru Sanayi ve
Ticaret A.Ş.
31 Aralık 2005
Ertelenmiş
Ertelenmiş Vergi
Vergi Alacağı
Yükümlülüğü
-
(89.132)
110.545
-
-
-
-
-
-
(89.132)
110.545
-
(22)
15.
DİĞER CARİ/DÖNEN VARLIKLAR VE CARİ OLMAYAN/DURAN VARLIKLAR
a)
Peşin ödenen giderler
İndirilebilir KDV
Peşin ödenen vergi ve fonlar
Verilen avanslar
Diğer
b)
30 Haziran 2006
31 Aralık 2005
2.209.529
3.044.056
1.709
350.824
241.560
2.082.462
3.247.842
228.798
8.136
13.313
5.847.678
5.580.551
Diğer Cari Olmayan/Duran Varlıklar
Şirket’in 30 Haziran 2006 tarihi itibariyle 337.133 YTL (31 Aralık 2005 – 410.494 YTL) tutarında diğer cari
olmayan/duran varlıkları bulunmaktadır.
16.
FİNANSAL VARLIKLAR, net
30 Haziran 2006
Pay Oranı
Tutar
(%)
31 Aralık 2005
Pay Oranı
Tutar
(%)
Satılmaya Hazır Finansal Varlıklar
Borçelik Çelik Sanayii Ticaret A.Ş.
Borusan Kültür ve Sanat Hizmetleri Yayıncılık A.Ş. (Kültür)
Borusan Lojistik Dağıtım Depolama Taşımacılık ve Ticaret
A.Ş.
Diğer
25.104.408
210.001
10,2
16,7
21.015.094
206.440
10,2
16,7
3.658
14.270
3,1
3.062
17.537
3,1
-
25.332.337
17.
POZİTİF ŞEREFİYE, net
18.
YATIRIM AMAÇLI GAYRİMENKULLER, net
(23)
21.242.133
19.
MADDİ DURAN VARLIKLAR, net
30 Haziran 2006 ve 30 Haziran 2005 tarihlerinde sona eren ara hesap dönemi içinde maddi duran varlık ve ilgili
birikmiş amortismanlara ilişkin hareket tabloları aşağıdaki gibidir :
1 Ocak 2006
Maliyet
Arazi
Yeraltı ve yerüstü düzenleri ve özel maliyetleri
Binalar
Makina ve teçhizat
Taşıt araçları
Demirbaşlar
Yapılmakta olan yatırımlar
Eksi : Birikmiş Amortisman
Binalar
Makina ve teçhizat
Taşıt araçları
Demirbaşlar
Net defter değeri
(*)
Çıkışlar
Transferler
30 Haziran 2006
12.884.214
537.561
7.736.972
13.757.590
706.521
1.887.371
544.954
14.920
8.192
26.484.947
(19.761)
(336.324)
(55.656)
(26.841)
-
8.857.335
24.090
1.324.701
2.445.605
37.032
469.413
(13.419.419)
87.953.878
3.304.435
48.822.187
86.582.421
4.318.728
12.037.385
16.411.010
195.566.627
38.055.183
26.508.059
(438.582)
(261.243) (*)
259.430.044
1.982.702
1.708.302
1.547.814
2.891.709
8.477.617
385.812
332.417
301.188
562.696
1.649.655
17.091
1.032.979
4.216.885
145.662
281.894
(19.761)
(219.759)
(49.254)
(26.316)
-
2.365.844
3.073.698
5.846.128
3.550.813
10.382.850
16.608.144
3.231.768
5.694.511
(315.090)
-
25.219.333
178.958.483
234.210.711
Maddi olmayan varlıklara transfer edilmiştir.
Maliyet
Arazi
Binalar
Makina ve teçhizat
Taşıt araçları
Demirbaşlar
Yapılmakta olan yatırımlar
66.743.841
2.732.739
37.768.761
63.864.028
5.019.267
9.512.006
3.250.597
Eksi : Birikmiş Amortisman
Binalar
Makina ve teçhizat
Taşıt araçları
Demirbaşlar
Net defter değeri
Yabancı para
Çevrim Farkları
(39.785)
(1.629)
(22.513)
(38.068)
(2.992)
(6.680)
(926)
Girişler
Çıkışlar
Transferler
30 Haziran 2005
667.924
56.421
52.653
183.082
6.652.958
(516.401)
(5.832)
(124.255)
(870)
-
671.962
5.411.811
(928.557) (**)
(204.678) (*)
(5.155.216)
66.187.655
2.731.110
39.086.134
69.288.360
4.016.116
9.482.860
4.747.413
(112.593)
7.613.038
(647.358)
204.678 (*)
195.539.648
1.955.364
4.023.904
8.092.830
(1.166)
(2.399)
(4.824)
37.961
832.820
3.420.020
154.551
205.120
(113.162)
(359)
928.557 (**)
(928.557) (**)
(25.045) (*)
1.992.159
832.820
4.348.577
3.134.337
8.267.722
14.072.098
(8.389)
4.650.472
(113.521)
(25.045)
18.575.615
188.891.239
(**)
Girişler
66.212.329
2.762.545
39.760.514
70.700.630
3.630.831
9.699.250
2.800.528
1 Ocak 2005
(*)
Yabancı para
Çevrim Farkları
174.819.141
176.964.033
Maliyet bedeli 204.678 YTL ve birikmiş amortismanı 25.045 YTL olan bilgisayar programları
demirbaşlardan maddi olmayan varlıklara transfer olmuştur.
Makine ekipman ve taşıtlar arasındaki sınıflandırmadan oluşmaktadır.
Şirket 2005 yılı içerisinde yer altı ve yerüstü düzenleri, bina ve makine teçhizatların ekonomik ömrünü yeniden
belirlemiştir. Bu değişikliğin 1 Ocak- 30 Haziran 2005 dönemi gelir tablosuna amortisman giderini azaltıcı etkisi
610.916 YTL’dir.
(24)
19.
MADDİ DURAN VARLIKLAR, net (devamı)
30 Haziran 2006 ve 31 Aralık 2005 tarihleri itibariyle yeniden değerleme fonu hareketi aşağıdaki gibidir: :
30 Haziran 2006
1 Ocak
Varlıkların yeniden değerlenmiş değerleri ile ilk günkü değerleri
üzerinden hesaplanan ve UMS 16'ya uygun olarak yeniden
hesaplanan yeniden değerleme yedeklerinin dağıtılmamış karlara
aktarılan 2006 yılı ilk altı ayı amortismanları arasındaki fark
(ertelenmiş vergi netlenmiş olarak)
Ertelenmiş vergi oranındaki değişimden kaynaklanan yeniden
değerleme fonundaki değişim
20.
87.422.603
92.579.472
(2.274.161)
(95.843)
(4.641.779)
(515.090)
5.604.429
-
90.657.028
87.422.603
30 Haziran 2006
30 Haziran 2005
2.545.889
495.403
354
261.243
(2.956)
1.750.970
(1.044)
125.063
204.678
-
3.299.933
2.079.667
1.104.901
215.002
257.162
(1.954)
723.575
(432)
130.306
25.045
-
1.575.111
878.494
1.724.822
1.201.173
MADDİ OLMAYAN VARLIKLAR, net
Maliyet:
1 Ocak’taki maliyetler
Girişler
Transfer (yapılmakta olan yatırımlardan)
Çıkışlar
Eksi: Birikmiş İtfa Payları:
1 Ocak’taki birikmiş itfa payları
Cari dönem itfa payı
Transfer
Çıkışlar
Net defter değeri
21.
31 Aralık 2005
ALINAN AVANSLAR
30 Haziran 2006 tarihi itibariyle Şirket’in ilişkili kuruluşlardan ve müşterilerden sonraki dönemlerde yapacağı
satışlar için almış olduğu 6.590.052 YTL (31 Aralık 2005 – 2.296.008 YTL) tutarında avans bulunmaktadır.
30 Haziran 2006 tarihi itibariyle uzun vadeli alınan avans yoktur (31 Aralık 2005 - Yoktur).
22.
EMEKLİLİK PLANLARI
(25)
23.
BORÇ KARŞILIKLARI
a)
Kısa vadeli borç karşılıkları
30 Haziran 2006
Cari vergi karşılığı
İhracat gider karşılığı
Prim tahakkukları
Maliyet gider karşılığı
Diğer
31 Aralık 2005
1.984.433
2.173.119
1.390.467
2.183.748
50.902
1.623.426
466.561
699.000
541.714
7.782.669
3.330.701
30 Haziran 2006 ve 31 Aralık 2005 tarihleri itibariyle ödenecek cari dönem yasal gelir vergisi aşağıda
özetlenmiştir:
30 Haziran 2006
Konsolide gelir tablosuna göre ayrılmış vergi karşılığı
-cari yıla ait yasal vergi (Not 41)
- peşin ödenen vergiler
- yabancı para çevrim farkı
b)
31 Aralık 2005
4.903.965
(2.919.532)
-
3.855.608
(2.236.209)
4.027
1.984.433
1.623.426
Uzun vadeli borç karşılıkları (Kıdem tazminatı karşılığı)
Türk İş Kanunu’na göre, Şirket bir senesini doldurmuş olan ve Şirket’le ilişkisi kesilen veya emekli olan, 25
hizmet yılını (kadınlarda 20) dolduran ve emekliliğini kazanan, askere çağrılan veya vefat eden personeli için
kıdem tazminatı ödemekle yükümlüdür. Ödenecek tazminat her hizmet yılı için bir aylık maaş tutarı kadardır ve
bu miktar 30 Haziran 2006 tarihi itibariyle, 1.771 YTL (31 Aralık 2005 – 1.727 YTL) ile sınırlandırılmıştır.
IAS 19’a göre Şirket’in yükümlülüklerinin hesaplanabilmesi için aktüer hesaplama gerekmektedir. Şirket, kıdem
tazminatı karşılığını, “Projeksiyon Metodu”nu kullanarak, Şirket’in geçmiş yıllardaki personel hizmet süresini
tamamlama ve kıdem tazminatına hak kazanma konularındaki deneyimlerini baz alarak hesaplamış ve mali
tablolara yansıtmıştır. Kıdem tazminatı karşılığı, çalışanların emekliliği halinde ödenmesi gerekecek muhtemel
yükümlülüğün bugünkü değeri hesaplanarak ayrılır. Buna bağlı olarak, 30 Haziran 2006 ve 31 Aralık 2005
tarihleri itibariyle yükümlülüğü hesaplamak için kullanılan aktüer varsayımları aşağıdaki gibidir :
30 Haziran 2006
İskonto oranı
Emeklilik ihtimalini hesaplamak için kullanılan oran
%5,49
%98,00
31 Aralık 2005
%5,49
%98,00
30 Haziran 2006 ve 31 Aralık 2005 tarihlerinde sona eren hesap dönemlerine ilişkin kıdem tazminatı
karşılıklarının hareketi aşağıda sunulmuştur:
30 Haziran 2006
31 Aralık 2005
1 Ocak bakiyesi
Yabancı para çevrim farkı
Cari dönem karşılığı
Dönem içinde ödenen
12.721.680
2.475.504
674.261
(2.287.927)
8.560.395
4.175
5.989.268
(1.832.158)
Dönem sonu
13.583.518
12.721.680
(26)
24.
ANA ORTAKLIK DIŞI PAYLAR
30 Haziran 2006 ve 31 Aralık 2005 tarihleri itibariyle sona eren hesap dönemlerinde ana ortaklık dışı payların
hareketi aşağıdaki gibidir :
30 Haziran 2006
1 Ocak bakiyesi
Bağlı ortaklık kar/(zarar)
Temettü ödemeleri
25.
31 Aralık 2005
111.090
25.485
24.654
-
127.376
(28)
8.088
(24.346)
161.229
111.090
SERMAYE
30 Haziran 2006 ve 31 Aralık 2005 tarihleri itibariyle her biri 0.1 YKr nominal değerde 28.350.000.000 adet
hisse bulunmaktadır. 30 Haziran 2006 tarihi itibariyle Şirket’in ödenmiş sermayesi A (toplam hisselerin %10’u)
ve B grubu (toplam hisselerin %90’i) hisselerden oluşmaktadır. Ayrıca Şirket’un oy hakkı olmayan 100 adet
intifa senedi bulunmaktadır.
A Grubu hisse senedine sahip olanların sahip oldukları haklar aşağıdaki gibidir :
-
Yönetim kurulu üyelerinin yarısından bir fazlası A grubu hisse senedi sahiplerinin göstereceği adaylar
arasından seçilir.
-
A grubu hisse senedi sahiplerinin Olağan ve Olağanüstü toplantılarda 5’er oy hakkı vardır.
26.
SERMAYE YEDEKLERİ
a)
30 Haziran 2006 tarihi itibariyle 90.657.028 YTL (31 Aralık 2005 - 87.422.603 YTL) tutarındaki yeniden
değerleme fonu maddi duran varlıklarının değerlenmesiyle oluşan fonun muhasebeleştirilmesinden
kaynaklanmaktadır.
b)
30 Haziran 2006 sermaye yabancı para çevrim farkları 64.250.702 YTL ve 31 Aralık 2005 tarihleri itibariyle
sermaye yabancı para çevrim farkları 64.250.702 YTL sermaye’nin Not 2’de detayları açıklanan UMS 21
uyarınca hesaplanması sonucu bulunan tutarlar ile nominal değerleri arasındaki farklardan oluşmaktadır.
(27)
27-28.
KAR YEDEKLERİ - GEÇMİŞ YIL KAR/ZARARLARI
Yasal Yedekler
Birinci tertip yedek akçe, toplamı ödenmiş sermayenin %20 sine ulaşana kadar, yasal mali tablolardaki net karın
%5’i oranında ayrılmaktadır. İkinci yasal yedekler, sermayenin %5’ini geçen temettü dağıtımlarının toplamı
üzerinden %10 olarak ayrılır.
30 Haziran 2006 ve 31 Aralık 2005 tarihleri itibariyle Şirket’in yasal kayıtlarında yansıttığı özsermaye hesapları
aşağıda sunulmuştur :
30 Haziran 2006
Kanuni yedek akçe
Olağanüstü yedekler
Özel yedekler
31 Aralık 2005
15.365.623
5.759.932
2.778
13.398.319
5.380.907
2.778
21.128.333
18.782.004
Temettü
2005 yılı dağıtılabilir kardan 2006 yılı içerisinde dağıtılan temettü aşağıdaki gibidir :
30 Haziran 2006
Adi hisse senedi sahiplerine
Temettü : Hisse başına kar YTL
İntifa senedi sahiplerine
Yönetim kurulu üyelerine ve personele
29.
14.910.623
0,0005
1.268.017
-
31 Aralık 2005
25.227.406
0,009
3.498.573
1.768.000
YABANCI PARA POZİSYONU
30 Haziran 2006 tarihi itibariyle Şirket 62.842.796 YTL açık pozisyondadır. 31 Aralık 2005 tarihi itibariyle
19.005.722 YTL kapalı pozisyondadır.
30.
DEVLET TEŞVİK VE YARDIMLARI
(28)
31.
KARŞILIKLAR, ŞARTA BAĞLI VARLIKLAR VE YÜKÜMLÜLÜKLER
Teminat Mektupları
30 Haziran 2006 tarihi itibariyle Şirket alacaklarına karşılık olarak 3.444.600 YTL tutarında teminat mektubu
(31 Aralık 2005 – 2.165.100 YTL) ve 8.891.275 YTL tutarında (31 Aralık 2005 – 8.338.770 YTL) ipotek
alınmıştır.
Şirket’in 30 Haziran 2006 tarihi itibariyle gümrük ve çeşitli devlet makamlarına verilmiş 2.484.645 YTL
(31 Aralık 2005 – 9.004.052 YTL), yurtiçi müşterilerine 405.503 YTL ve 15.360.177 ABD $ (31 Aralık 2005 –
405.503 YTL ve 16.790.927 ABD $), yurtdışı müşterilerine 26.286.569 ABD $ , 2.250.787 EUR ve 76.513.262
Cezayir Dinarı (31 Aralık 2005 – 8.899.751 ABD $ ve 11.990.272 EUR) tutarında teminat mektubu
bulunmaktadır.
İpotekler
Borusan Mannesmann Vobarno Tubi S.p.a şirketinin kullandığı uzun vadeli krediye teminat olarak Şirket’in
Gemlik tesisleri üzerinde 12 milyon EUR ipotek bulunmaktadır.
Verilen Garantiler
30 Haziran 2006: Yoktur. (31 Aralık 2005:Şirket, Borusan Holding A.Ş. tarafından International Finance
Corporation (IFC)'den alınan 40 milyon ABD$ tutarındaki uzun vadeli krediye garanti vermeyi kabul etmiş ve
bu çerçevede kredi sözleşmesine taraf olmuştur. Bu garanti karşılığında Borusan Holding A.Ş. de Şirket’in
prensip olarak uzun vadeli banka kredilerine garanti vermeye devam edecektir) .
İhracat Taahhütleri
30 Haziran 2006 tarihi itibariyle ihracat teşvikleriyle ilgili toplam 48.674.510 ABD$ (31 Aralık 2005 55.222.921 FOB ABD$) tutarında ihracat taahhüdü bulunmaktadır.
Yasal Yükümlülükler
1 Temmuz 2004 tarihinde Amerika Birleşik Devletleri Ticaret Bakanlığı 1 Mayıs 2003 ve 30 Nisan 2004
tarihleri arasında ülkeye giren çelik boruları antidamping kurallarına uygunluk açısından incelemeye başlamıştır.
Bu konu ile ilgili olarak Şirket, Amerika Birleşik Devletleri Ticaret Bakanlığı’na bilgi vermiş, bunun sonucunda
5 Aralık 2005 tarihinde Amerikan Ticaret Bakanlığı Şirket’e uygulanacak antidamping oranını %0,86 olarak
açıklamıştır. Ancak Şirket tarafından yapılan itirazlar neticesinde söz konusu oran %0,74 olarak değiştirilmiş ve
24 Ocak 2006 tarihinden itibaren geçerli olmak üzere yürürlüğe girmiştir.
32.
İŞLETME BİRLEŞMELERİ
Yoktur (31 Aralık 2005 – Not 1’e bakınız).
33.
BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA
(29)
34.
BİLANÇO TARİHİNDEN SONRAKİ OLAYLAR
1 Temmuz 2006 tarihinden itibaren kıdem tazminatı tavanı 1.815,28 YTL’ye yükseltilmiştir.
35.
DURDURULAN FAALİYETLER
Şirket yurt içi dağıtım kanalı etkinliğinin arttırılması amacıyla şubeler oluşturulmasına karar vermiş olup, yeni
oluşumun devamı olarak satış şirketlerinden olan ve bağlı ortaklığı konumundaki Kartal Boru Sanayi ve Ticaret
A.Ş.'nin 21.02.2006 tarihinde yapılan olağan genel kurul toplantısında Kartal Boru Sanayi ve Ticaret A.Ş.'nin
tasfiye sürecine girmesine karar verilmiştir. Kartal Boru Sanayi ve Ticaret A.Ş.'nin ekli mali tablolarda konsolide
edilen faaliyet sonuçları ile bilanço bakiyeleri aşağıdaki gibidir: Sözkonusu bakiyelerin ekli konsolide mali
tablolara önemli bir etkisi bulunmadığından, mali tablolarda UFRS 5’e (Satılmak Üzere Tutulan Duran Varlıklar
ve Durdurulan Faaliyetler) göre herhangi bir sınıflama yapılmamıştır. (31 Aralık 2005 - Yoktur).
1 Ocak-30
Haziran 2006
Net Satışlar (*)
Brüt Esas Faaliyet Kar / (Zararı)
Vergi Öncesi Kar /(Zarar)
Net Kar /(Zarar)
1 Ocak-30
Haziran 2005
1.113.921
111.389
(188.152)
(212.906)
875.674
12.322
(150.274)
(150.274)
(*) Şirket’e yapılan 6.924.841 YTL tutarındaki satışlar elimine edildikten sonra kalan tutardır (1 Ocak-30
Haziran 2005: 32.073.805 YTL).
30 Haziran 2006
Aktif Toplamı
Özkaynak Toplamı
172.180
104.188
36.
ESAS FAALİYET GELİRLERİ
a)
1 Ocak 2006 - 30 Haziran 2006
Yurtiçi satışlar
İhracat
Toplam
Çelik ve Plastik Boru
Mühendislik
7.732.194
173.462
1 Ocak 2005 - 30 Haziran 2005
Yurtiçi satışlar
İhracat
Toplam
215.938.636
3.320.628
117.559.358
-
333.497.994
3.320.628
173.292.292
3.375.332
115.434.864
-
288.727.156
3.375.332
219.259.264
117.559.358
336.818.622
176.667.624
115.434.864
292.102.488
1 Nisan 2006 - 30 Haziran 2006
Yurtiçi satışlar
İhracat
Toplam
Çelik ve Plastik Boru
Mühendislik
31 Aralık 2005
1 Nisan 2005 - 30 Haziran 2005
Yurtiçi satışlar
İhracat
Toplam
128.534.919
2.205.217
63.829.861
-
192.364.780
2.205.217
95.088.580
2.444.720
74.446.582
-
169.535.162
2.444.720
130.740.136
63.829.861
194.569.997
97.533.300
74.446.582
171.979.882
(30)
36.
ESAS FAALİYET GELİRLERİ (devamı)
b)
Satışların Maliyeti
Hammadde
İşçilik
Tükenme payları ve amortisman giderleri
Tamir bakım ve diğer üretim giderleri
Mamul stoklarındaki net değişim
Yarı mamul stoklarındaki net değişim
Satılan ticari emtia maliyeti
Diğer satılan mal maliyetleri (*)
1 Ocak 200530 Haziran 2005
1 Nisan 200530 Haziran 2005
248.370.962
19.289.777
3.597.494
11.433.189
(8.496.622)
(3.643.014)
3.320.036
407.644
144.433.392
9.765.577
2.309.501
6.137.632
(4.916.251)
(1.662.288)
1.245.647
244.726
235.950.736
20.971.834
2.811.668
8.972.465
(5.482.549)
(414.705)
369.403
591.068
139.728.913
11.368.560
1.372.777
2.685.663
295.030
186.216
306.517
516.881
274.279.466
157.557.936
263.769.920
156.460.557
(*) : Ağırlıklı olarak hammadde satışlarından oluşmaktadır.
c)
Hizmet Gelirleri ( net )
Yoktur (30 Haziran 2005 - Yoktur).
d)
Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler
Yoktur (30 Haziran 2005 - Yoktur).
37.
FAALİYET GİDERLERİ
a)
Genel Yönetim Giderleri
Personel giderleri
Danışmanlık,
denetim
danışmanlığı giderleri
Amortisman giderleri
Satış giderleri
Dışardan sağlanan hizmetler
Şüpheli alacak karşılığı
Taşeron giderleri
Enerji giderleri
Kira giderleri
Sigorta giderleri
Diğer
ve
8.981.725
4.193.510
8.923.381
4.773.724
1.829.407
1.291.732
1.250.470
827.458
3.217.098
465.778
1.163.545
533.271
472.288
5.518.618
946.389
267.286
606.388
448.510
3.217.098
589.210
192.209
247.055
254.206
2.953.718
1.795.040
1.778.050
572.721
749.700
193.999
877.270
193.232
313.700
324.174
3.450.505
1.104.199
916.218
214.590
370.017
193.999
477.582
90.673
162.117
195.434
2.387.434
25.551.390
13.915.579
19.171.772
10.885.987
hukuk
(31)
37.
FAALİYET GİDERLERİ (devamı)
b)
Personel Giderleri (Satışların maliyetindekiler dahil)
Ücret, maaşlar ve diğer personel giderleri
SSK işveren payı
Kıdem tazminatları
c)
11.948.849
2.947.385
(937.146)
71.841
21.632.631
3.668.930
4.590.654
8.556
9.631.582
3.232.025
3.278.676
(40.947)
14.030.929
29.900.771
16.101.336
24.276.924
3.411.767
582.812
91.449
28.362.952
Amortisman ve İtfa Giderleri (Satışların maliyetindekiler dahil)
Üretim maliyeti
Satış ve genel yönetim giderleri
Çalışılmayan kısım giderleri
3.597.494
1.291.732
238.389
824.058
2.328.079
267.286
(15.817)
404.758
2.811.668
1.778.050
182.148
8.912
5.951.673
2.984.306
38.
DİĞER FAALİYET GELİRLERİ VE GİDERLERİ. net
a)
Diğer Faaliyet Gelirleri
Temettü gelirleri
Kira geliri
Önceki dönem gelirleri
Hurda satış geliri
Sigorta tazminat geliri
Konusu kalmayan karşılık geliri
İştirak satış karı
Diğer
b)
4.780.778
1.372.777
916.218
38.843
(24.898)
2.302.940
1.845.241
329.195
905.543
254.692
67.474
953.570
175.525
1.691.570
173.804
10.579
177.803
67.474
146.093
3.475.513
448.252
937.377
92.271
25.983
1.320.540
773.599
2.356.493
269.110
856.320
(4.416)
25.983
1.320.540
581.077
4.531.240
2.267.323
7.073.535
5.405.107
(1.368.023)
(727.732)
(115.782)
(641.424)
(82.632)
(113.298)
(58.858)
(422.232)
(1.043.601)
(713.939)
(218.110)
(1.030.659)
(761.478)
(283.279)
(218.110)
(705.340)
(2.852.961)
(677.020)
(3.006.309)
(1.968.207)
Diğer Faaliyet Giderleri
Çalışılmayan kısım gideri
Önceki dönem gideri
Tazminat ve cezalar
Diğer
(32)
39.
FİNANSMAN GİDERLERİ. net
Finansman gelirleri
Vade farkı geliri
Faiz gelirleri
Menkul kıymet satış geliri
1.608.165
1.624
69.853
1.580.724
595
21.707
1.480.413
1.728
104.986
1.003.357
104.986
Toplam finansman gelirleri
1.679.642
1.603.026
1.587.127
1.108.343
Finansman giderleri
Vade farkı gideri
Faiz gideri
Faktoring giderleri
Diğer
(1.650.985)
(3.514.942)
(453.973)
(1.552.198)
(1.223.961)
(2.270.646)
(176.705)
(985.706)
(1.862.744)
(2.269.233)
(319.739)
(1.654.982)
(1.800.767)
(1.063.675)
(188.166)
(873.992)
Toplam finansman giderleri
(7.172.098)
(4.657.018)
(6.106.698)
(3.926.600)
Finansman giderleri. net
(5.492.456)
(3.053.992)
(4.519.571)
(2.818.257)
(33)
40.
ÇEVRİM KARI/ZARARI
Çevrim karının detayı aşağıda sunulmuştur :
30 Haziran 2006
30 Haziran 2005
Dönem başı parasal varlıklar
Dönem başı parasal yükümlülükler
112.085.174
(162.341.865)
107.547.667
(147.564.689)
Dönem başı net parasal pozisyon (A)
(50.256.691)
(40.017.022)
336.818.622
(255.338.789)
(30.722.966)
292.102.488
(202.947.813)
Dönem içi hareketler
Net satışlar
Hammadde alımları
İşçilik ve genel üretim giderleri
(Amortisman ve tükenme payları hariç)
Ticari mal alımları
Diğer satışların maliyeti
Diğer stoklar, yoldaki mallar ve avanslardaki değişim
Satış, pazarlama, genel yönetim giderleri
(Amortisman ve tükenme payları hariç)
Diğer faaliyet gelirleri, net
İştirak satış hasılatı
Finansman giderleri, net
Maddi ve maddi olmayan varlık alımları
Maddi ve maddi olmayan varlık satış hasılatı
Vergi gideri
Ödenen temettüler
Ana ortaklık dışı zarar
(3.379.575)
(407.643)
(45.819.260)
(24.259.657)
(29.944.299)
(33.865.056)
(591.068)
4.608.755
1.579.619
(5.492.455)
(26.508.414)
125.962
(9.145.393)
(16.178.640)
(24.654)
(17.393.722)
2.727.782
1.514.662
(4.519.571)
(7.738.101)
734.889
(2.727.139)
(28.725.979)
(7.417)
(78.753.243)
(26.771.589)
Dönem sonu parasal varlıklar
Dönem sonu parasal yükümlülükler
189.534.799
(310.021.783)
135.548.225
(204.281.428)
Dönem sonu net parasal pozisyon (C)
(120.486.984)
(68.733.203)
(8.522.950)
1.944.593
Toplam dönem içi hareketler (B)
Gelir tablosuna yansıtılan çevrim karı (A+B-C)
41.
VERGİ KARŞILIKLARI
Şirket, Türkiye’de geçerli olan kurumlar vergisine tabidir. Şirket’in cari dönem faaliyet sonuçlarına ilişkin
tahmini vergi yükümlülükleri için ekli mali tablolarda gerekli karşılıklar ayrılmıştır.
Vergiye tabi kurum kazancı üzerinden tahakkuk ettirilecek kurumlar vergisi oranı, ticari kazancın tespitinde
gider yazılan vergi matrahından indirilemeyen giderlerin eklenmesi ve vergiden istisna kazançlar, vergiye tabi
olmayan gelirler ve diğer indirimler (varsa geçmiş yıl zararları ve tercih edildiği takdirde kullanılan yatırım
indirimleri) düşüldükten sonra kalan matrah üzerinden hesaplanmaktadır.
2006 yılında uygulanan efektif vergi oranı %20 (2005: %30)’dur.
Türkiye’de geçici vergi üçer aylık dönemler itibariyle hesaplanmakta ve tahakkuk ettirilmektedir. 2006 yılı
kurum kazançlarının geçici vergi dönemleri itibariyle vergilendirilmesi aşamasında kurum kazançları üzerinden
hesaplanması gereken geçici vergi oranı %20’dir (2005: %30). 1 Ocak 2006 tarihinden sonraki geçici vergi
dönemlerinde %30 oranına göre hesaplanan ve tahsil edilen geçici verginin anılan dönemler için %20 oranına
göre hesaplanan tutarı aşan kısmı, izleyen dönemler için hesaplanan geçici vergiden mahsup edilir.
(34)
41.
VERGİ KARŞILIKLARI (devamı)
Zararlar, gelecek yıllarda oluşacak vergilendirilebilir kardan düşülmek üzere, maksimum 5 yıl taşınabilir. Ancak
oluşan zararlar geriye dönük olarak, önceki yıllarda oluşan karlardan düşülemez.
Türkiye’de vergi değerlendirmesiyle ilgili kesin ve kati bir mutabakatlaşma prosedürü bulunmamaktadır. Şirketler
ilgili yılın hesap kapama dönemini takip eden yılın 1-25 Nisan tarihleri arasında (özel hesap dönemine sahip
olanlarda dönem kapanışını izleyen dördüncü ayın 1-25 tarihleri arasında) vergi beyannamelerini hazırlamaktadır.
Vergi Dairesi tarafından bu beyannameler ve buna baz olan muhasebe kayıtları 5 yıl içerisinde incelenerek
değiştirilebilir.
Kurumlar vergisine ek olarak, dağıtılması durumunda kar payı elde eden ve bu kar paylarını kurum kazancına
dahil ederek beyan eden tam mükellef kurumlara ve yabancı şirketlerin Türkiye’deki şubelerine dağıtılanlar hariç
olmak üzere kar payları üzerinden ayrıca gelir vergisi stopajı hesaplanması gerekmektedir. Gelir vergisi stopajı 24
Nisan 2003 tarihinden itibaren tüm şirketlerde %10 olarak uygulanmaktadır. Bu oran, 5520 sayılı Kanun’un 15
maddesinde 21 Haziran 2006 tarihinden geçerli olmak üzere %15 olarak belirlenmiştir. Ancak yeni Bakanlar
Kurulu Kararı ile değiştirilinceye kadar %10 oranı uygulanmıştır. Temmuz 2006 tarihinde Resmi Gazetede
yayımlanan Bakanlar Kurulu kararı ile 23 Temmuz 2006 tarihinden itibaren Gelir Vergisi Stopajının %10’dan %
15’e çıkartılmasına karar verilmiştir. Dağıtılmayıp sermayeye ilave edilen kar payları gelir vergisi stopajına tabi
değildir.
24 Nisan 2003 tarihinden önce alınmış yatırım teşvik belgelerine istinaden yararlanılan yatırım indirimi tutarı
üzerinden %19,8 vergi tevkifatı yapılması gerekmektedir. Bu tarihten sonra yapılan teşvik belgesi yatırım
harcamalarından şirketlerin üretim faaliyetiyle doğrudan ilgili olanların %40’ı vergilendirilebilir kazançtan
düşülebilir. Yararlanılan teşvik belgesiz yatırım harcamalarından vergi tevkifatı yapılmamaktadır.
Yatırım indirimi uygulaması 1 Ocak 2006 tarihinden geçerli olmak üzere yürürlükten kaldırılmıştır. Ancak,
şirketlerin vergilendirilebilir kazançlarının yetersiz olması sebebiyle, 31 Aralık 2005 tarihi itibariyle
yararlanamadığı yatırım indirimi tutarı sonraki yıllarda elde edilecek vergilendirilebilir kazançlardan düşülmek
üzere sonraki yıllara taşınabilir. Bununla birlikte, taşınan yatırım indirimini sadece 2006, 2007 ve 2008 yıllarına
ait kazançlarından indirebilirler. 2008 yılı kurum kazancından indirilemeyen yatırım indirimi tutarının sonraki
dönemlere devri mümkün değildir.
Şirketlerin 2006, 2007 ve 2008 yıllarının kurumlar vergisi hesabında, taşınan yatırım indirimini vergilendirilebilir
kazançlarından düştükleri takdirde uygulayacakları kurumlar vergisi oranı %30 olacaktır. Taşınan yatırım
indiriminden faydalanılmaması durumunda ise kurumlar vergisi oranı %20 olarak dikkate alınacak ve
faydalanılmayan yatırım indirimi hakkı ortadan kalkacaktır.
2003 yılı ve önceki dönemlerde, maddi ve maddi olmayan duran varlıkların ve buna bağlı olarak
amortismanlarının senelik olarak yeniden değerlemeye tabi tutulmaları haricinde; vergiye esas dönem karı
enflasyona göre düzeltilmiş tutarları üzerinden hesaplanmamaktaydı. 30 Aralık 2003 tarih ve 25332 sayılı Resmi
Gazete’de yayımlanan 5024 sayılı Kanun Türkiye’de enflasyon muhasebesi uygulamasının 2004 yılı ve gelecek
dönemlerde geçerli olacak şekilde; enflasyon oranının kanunda belirlenen sınırlara ulaşması durumunda
uygulanmasını gerektirmektedir. Gerekli şartların oluşmaması sebebiyle Şirket, 31 Aralık 2005 tarihli mali
tablolarını VUK’un enflasyon muhasebesi ile ilgili hükümleri çerçevesinde düzeltmemiş ve cari dönem vergi
matrahını bu mali tablolar üzerinden hesaplamıştır.
(35)
41.
VERGİ KARŞILIKLARI (devamı)
30 Haziran 2006 ve 30 Haziran 2005 tarihleri itibariyle cari dönem vergi giderinin analizi aşağıdaki gibidir :
30 Haziran 2006
30 Haziran 2005
Vergi karşılığı ve azınlık payları öncesi yasal kar
17.095.637
9.357.714
Kanunen kabul edilmeyen giderler
Vergiye tabi olmayan gelirler
Yatırım indirimleri
12.745.901
(5.321.712)
-
3.987.544
(6.971.842)
(1.134.290)
Türk vergi mevzuatına göre kurumlar vergi matrahı
24.519.826
5.239.126
2006 yılında %20 ile hesaplanan vergi (2005 - %30)
4.903.965
(665.121)
1.571.738
(2.930)
Toplam kurumlar vergisi karşılığı – yasal
4.238.844
1.568.808
Gelir tablosunda yer alan vergi öncesi kara yasal vergi oranı uygulanarak bulunan vergi gideri ile dönem sonu
itibariyle gelir tablosunda yer alan vergi karşılığı arasındaki mutabakat aşağıdaki gibidir:
30 Haziran 2006
Vergi karşılığı ve azınlık payları öncesi net kar
30 Haziran 2005
24.650.639
10.653.043
Geçerli olan kurumlar vergisi oranı %20 (2005 - %30)
Ertelenmiş vergi oranındaki değişimden kaynaklanan ve gelir tablosu
ile ilişkilendirilen kısım
Kanunen kabul edilmeyen giderlerin etkisi
Vergiye tabi olmayan gelirler
Yatırım indirimleri
Vergiye tabi olmayan çevrim düzeltmesi
4.930.128
(3.195.913)
2.929.524
2.203.993
(1.090.563)
1.847.399
(823.578)
1.780.681
340.287
(828.615)
Gelir tablosunda yansıtılan tutar
10.847.481
(2.727.138)
42.
HİSSE BAŞINA KAR
Hisse başına kar cari dönem net karının dönem içerisinde dolaşımda olan hisse adetlerinin ağırlıklı ortalamasına
bölünmesiyle bulunur.
Türkiye’de şirketler birikmiş karlarından veya yeniden değerleme fonlarından transfer yapmak yoluyla
sermayelerini arttırabilir ve bu sermaye artışı sebebiyle ortaklara payları nispetinde bedelsiz hisse verebilirler.
Hisse başına kar hesaplanırken bedelsiz hisseler temettü olarak dağıtılan hisseler olarak kabul edilmiştir.
Dağıtıldıkları anda şirket sermayesine eklenen temettülerde aynı şekilde temettü olarak dağıtılan hisseler olarak
kabul edilmiştir. Bu nedenle ortalama hisse senedi adedi hesaplanırken bu tür hisselerin tüm dönem boyunca
dolaşımda olduğu kabul edilmiştir.
(36)
MALİ TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR (Devamı)
43.
NAKİT AKIM TABLOSU
İşletme faaliyetlerinden sağlanan nakit girişleri
Vergi karşılığı ve azınlık payları öncesi kar
Vergi öncesi kar ile işletme faaliyetlerinden sağlanan nakit arasındaki
mutabakat
Amortisman ve itfa payları
Faiz ve benzeri gelirleri
Faiz ve benzeri giderleri
Kıdem tazminatı yükümlülüğü karşılığı
Maddi duran varlık satış karı
24.650.639
10.653.043
5.951.673
(1.679.642)
7.172.098
3.149.765
(25.727)
14.628.739
4.780.778
(2.136.778)
6.656.349
4.590.654
(201.052)
(15.160)
İşletme sermayesindeki değişim öncesi faaliyet zararı
53.847.545
24.327.834
Ödenen vergiler
(4.542.958)
(2.108.616)
İşletme sermayesindeki net değişim
Ticari alacaklar
İlişkili taraflardan alacaklar
Stoklar
Diğer cari / dönen varlıklar ve diğer yükümlülükler, net
Ticari borçlar
İlişkili taraflara borçlar
Diğer cari olmayan / duran varlıklar
Ödenen kıdem tazminatı
(103.904.151)
9.189.877
(61.266.129)
6.366.443
95.358.710
8.677.441
73.361
(2.287.927)
(23.751.155)
(12.047.090)
(5.687.735)
(5.214.449)
48.113.734
1.308.140
300.413
(1.047.962)
İşletme faaliyetlerinden kaynaklanan net nakit girişi
1.512.212
24.193.114
Yatırım faaliyetleri
Maddi ve maddi olmayan duran varlık alımları
Maddi duran varlık satış hasılatı
Alınan faiz
(26.508.413)
150.221
1.679.642
(7.738.101)
734.889
2.136.778
Yatırım faaliyetlerinden kaynaklanan net nakit çıkışı
(24.678.550)
(4.866.434)
Finansman faaliyetleri
Finansal duran varlıklardaki değişim
Alınan kredilerden sağlanan nakit
Kredi ödemeleri
Ödenen temettüler
Ödenen faizler
(4.090.204)
105.196.476
(73.136.060)
(16.178.640)
(6.635.582)
206.900
(69.910.293)
80.317.387
(28.725.979)
(6.522.079)
5.155.990
(24.634.064)
(18.010.348)
(5.307.384)
23.499.599
18.540.483
5.489.251
13.233.099
Finansman faaliyetlerinden sağlanan net nakit çıkışı
Hazır değerlerdeki net (azalış) / artış
Hazır değerler
Dönem başı
Dönem sonu
4.
DİĞER
Yoktur (30 Haziran 2005 – Yoktur).
(37)
Borusan Mannesmann Sanayi ve Ticaret A.Ş. ve Bağlı Ortaklıkları
EK-1
Ek Bilgiler – Konsolide Olmayan
Borusan Mannesmann Boru Sanayi ve Ticaret A.Ş.’nin
Mali Tabloları
Borusan Mannesmann Boru Sanayi ve Ticaret A.Ş.’nin 30 Haziran 2006 tarihi itibariyle SPK Muhasebe
Standartlarına (UMS 27 “Konsolidasyona Tabi Finansal Tablolar ve İştiraklerin Muhasebeleştirilmesi” hariç)
uygun olarak düzenlenmiş konsolide olmayan bilanço ve aynı tarihte sona eren 6 aylık döneme ait gelir tablosu
bilgi amaçlı olarak aşağıda sunulmuş olup, aynı sebepten dolayı SPK’nın gerektirdiği gerekli dipnotları
içermemektedir.
VARLIKLAR
30 Haziran 2006
Cari/Dönen Varlıklar
324.739.748
Hazır Değerler
Menkul Kıymetler, net
Canlı Varlıklar, net
Stoklar, net
Devam Eden İnşaat Sözleşmelerinden Alacaklar, net
5.425.398
135.882.552
40.504.219
1.214.248
135.924.870
5.788.461
Cari Olmayan/Duran Varlıklar
262.030.297
Finansal Varlıklar, net
Pozitif Şerefiye, net
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller, net
Maddi Varlıklar, net
Maddi Olmayan Varlıklar, net
Diğer Cari Olmayan/Duran Varlıklar
30.297.899
229.920.125
1.475.440
336.833
Toplam Varlıklar
586.770.045
(38)
EK-1
Mali Tabloları
YÜKÜMLÜLÜKLER
30 Haziran 2006
Kısa Vadeli Yükümlülükler
270.086.345
Uzun Vadeli Finansal Borçların Kısa Vadeli Kısımları, net
Finansal Kiralama Borçları,net
Alınan Avanslar
Devam Eden İnşaat Sözleşmeleri Hakediş Bedelleri, net
32.259.848
5.202.685
75.198
204.202.100
10.689.241
6.563.748
7.782.669
3.310.856
Uzun Vadeli Yükümlülükler
38.889.271
Finansal Kiralama Borçları, net
Alınan Avanslar
14.904.611
13.187.281
10.797.379
-
ÖZSERMAYE
277.794.429
Sermaye
Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi
Sermaye Yedekleri
Hisse Senedi İhraç Primleri
Hisse Senedi İptal Karları
Finansal Varlıklar Değer Artış Fonu
Kar Yedekleri
Yasal Yedekler
Statü Yedekleri
Olağanüstü Yedekler
Özel Yedekler
Sermayeye Eklenecek İştirak Hisseleri ve Gayrimenkul Satış Kazançları
Yabancı Para Çevrim Farkları
Net Dönem Karı/Zararı
Geçmiş Yıl Karı/Zararı
Toplam Özsermaye ve Yükümlülükler
28.350.000
89.861.825
64.250.702
68.549.357
15.365.623
5.759.932
2.278
47.421.524
13.826.793
12.955.752
586.770.045
(39)
EK-1
Mali Tabloları
30 Haziran 2006
Esas Faaliyet Gelirleri
Satışların Maliyeti (-)
Hizmet Gelirleri, net
Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler, net
332.491.762
(270.398.436)
-
Brüt Esas Faaliyet Karı / Zararı
62.093.326
Faaliyet Giderleri (-)
(25.113.633)
Net Esas Faaliyet Karı / Zararı
36.979.693
Diğer Faaliyetlerden Gelir ve Karlar
Diğer Faaliyetlerden Gider ve Zararlar (-)
Finansman Giderleri, net (-)
4.511.705
(2.692.736)
(5.507.615)
Faaliyet Karı / Zararı
33.291.047
Çevrim Karı, net
(8.789.367)
Vergi Öncesi Kar / Zarar
24.501.680
Vergiler
(10.674.887)
Net Dönem Karı / Zararı
13.826.793
(40)

Borusan Mannesmann Boru Sanayi ve Ticaret Anonim Şirketi ve

Transkript

Benzer belgeler

Borusan Mannesmann Boru Sanayi ve Ticaret Anonim Şirketi ve

Borusan Mannesmann Boru Sanayi ve Ticaret Anonim Şirketi ve

2012 Yılı 12 Aylık - İhlas Ev Aletleri

PRİM MENKUL DEĞERLER ANONİM ŞİRKETİ 31.03.2016

BIM - 31.12.2009 - Bim A.Ş. > Welcome