Coca-Cola İçecek Anonim Şirketi

Transkript

31 Aralık 2014 Tarihi İtibariyle Konsolide Finansal
Tablolar ve Bağımsız Denetim Raporu
Sayfa
Konsolide Finansal Tablolar Hakkında Bağımsız Denetim Raporu
Konsolide Bilanço
Konsolide Gelir Tablosu
Konsolide Kapsamlı Gelir Tablosu
Konsolide Özkaynak Değişim Tablosu
Konsolide Nakit Akım Tablosu
Konsolide Finansal Tablo Dipnotları
Not 1 Not 2 Not 3 Not 4 Not 5 Not 6 Not 7 Not 8 Not 9 Not 10 Not 11 Not 12Not 13 Not 14 Not 15 Not 16 Not 17 Not 18 Not 19 Not 20 Not 21 Not 22 Not 23 Not 24 Not 25 Not 26 Not 27 Not 28 Not 29 Not 30 Not 31 Not 32 Not 33 Not 34 Not 35 Not 36 Not 37 Not 38 Not 39 Not 40 Not 41 Not 42 -
Şirket’in Organizasyonu ve Faaliyet Konusu
Finansal Tabloların Sunumuna İlişkin Esaslar
İşletme Birleşmeleri
İş Ortaklıkları
Bölümlere Göre Raporlama
Nakit ve Nakit Benzerleri
Finansal Yatırımlar
Türev Finansal Araçlar
Finansal Borçlanmalar
Diğer Finansal Yükümlülükler
Ticari Alacak ve Borçlar
Diğer Alacak ve Borçlar
Peşin Ödenmiş Giderler
Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacak ve Borçlar
Stoklar
Canlı Varlıklar
Devam Eden İnşaat Sözleşmelerine İlişkin Varlıklar
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Maddi Duran Varlıklar
Maddi Olmayan Duran Varlıklar
Pozitif / Negatif Şerefiye
Devlet Teşvik ve Yardımları
Karşılıklar, Koşullu Varlık ve Yükümlülükler
Taahhütler
Çalışanlara Sağlanan Faydalar
Emeklilik Planları
Diğer Varlık ve Yükümlülükler
Özkaynaklar
Sürdürülen Faaliyetler
Faaliyet Giderleri
Niteliklerine Göre Giderler
Diğer Faaliyetlerden Gelir / Giderler
Finansal Gelirler
Finansal Giderler
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar ve Durdurulan Faaliyetler
Vergi Varlık ve Yükümlülükleri
Hisse Başına Kar / (Zarar)
İlişkili Taraf Açıklamaları
Finansal Araçlardan Kaynaklanan Risklerin Niteliği ve Düzeyi
Finansal Araçlar
Bilanço Tarihinden Sonraki Olaylar
1
2
3
4
5
6-50
6-9
9-22
22
22
23-24
25
25
25-26
26
27
27
28
28
28
28-29
29
29
29
29
30-31
31
32
32
32-34
34
34-35
36
36
37-38
38
39
39
40
40
40
40
41-42
42
43
44-49
49-50
50
KO
ONSOLİDE
E FİNANSAL
L TABLOLA
AR HAKKIN
NDA
BAĞ
ĞIMSIZ DE
ENETÇİ RAP
PORU
Co
oca Cola İçe
ecek A.Ş. Yö
önetim Kur
rulu’na
Ko
onsolide Fiinansal Tab
blolara İlişk
kin Rapor
1.
Coca Colla İçecek A.Ş
Ş.’nin (“Şirkett”) ve bağlı orrtaklıklarının
n (hep birliktte “Grup” olaarak anılacakttır)
31 Aralık
k 2014 tarihlii konsolide bilançosu
b
ile aaynı tarihte sona
s
eren hessap dönemin
ne ait; konsoliide
gelir tablosu, konsoliide kapsamlı gelir tablosu
u, konsolide ö
özkaynak değ
ğişim tablosu
u ve konsolide
hasebe politiikalarını özettleyen dipnottlar ve diğer açıklayıcı
a
nakit akıım tablosu ilee önemli muh
notlardaan oluşan ilişikteki konsollide finansal tablolarını denetlemiş
d
bu
ulunuyoruz.
Yö
önetiminin K
Konsolide Finansal Tablollara İlişkin S
Sorumluluğu
2.
Grup yön
netimi; konsolide finansa
al tabloların T
Türkiye Muh
hasebe Standaartları’na uyg
gun olarak
hazırlanmasından, geerçeğe uygun
n bir biçimdee sunumunda
an ve hata veyya hile kaynaaklı önemli
yanlışlık
k içermeyen konsolide
k
finaansal tablolaarın hazırlanm
masını sağlam
mak için gereekli gördüğü iç
kontrold
den sorumlud
dur.
ağımsız Deneetçinin Sorum
mluluğu
Ba
3.
Sorumlu
uluğumuz, yaaptığımız bağ
ğımsız denetim
me dayanaraak, bu konsollide finansal ttablolar hakk
kında
görüş veermektir. Yap
ptığımız bağım
msız denetim
m, Sermaye Piyasası
P
Kuru
ulu’nca yayım
mlanan bağım
msız
denetim
m standartlarına ve Kamu Gözetimi, Mu
uhasebe ve D
Denetim Stan
ndartları Kurumu tarafınd
dan
Denetim Stan
yayımlan
nan Türkiye D
ndartlarının bir parçası o
olan Bağımsızz Denetim Sttandartlarınaa
uygun ollarak yürütüllmüştür. Bu sstandartlar, etik
e hükümleere uygunluk
k sağlanmasın
nı ve bağımsıız
denetim
min, konsolidee finansal tab
bloların önem
mli yanlışlık içerip içermediğine dair m
makul güvencce
elde etm
mek üzere plan
nlanarak yürrütülmesini gerektirmekte
g
edir.
Bağımsızz denetim, ko
onsolide finaansal tablolarrdaki tutar vee açıklamalarr hakkında deenetim kanıtı
elde etm
mek amacıyla denetim pro
osedürlerinin
n uygulanmassını içerir. Bu
u prosedürlerrin seçimi,
konsolid
de finansal taablolardaki ha
ata veya hile kaynaklı “ön
nemli yanlışlıık” risklerinin
n
değerlen
ndirilmesi de dahil, bağım
msız denetçin
nin mesleki m
muhakemesin
ne dayanır. Ba
ağımsız deneetçi
risk değeerlendirmeleerini yaparken
n, şartlara uyygun denetim
m prosedürlerrini tasarlam
mak amacıyla,,
işletmen
nin konsolidee finansal tab
blolarının hazzırlanması vee gerçeğe uyg
gun sunumuyyla ilgili iç
kontrolü
ü değerlendirrir, ancak bu değerlendirm
me, işletmeniin iç kontrolü
ünün etkinliğ
ğine ilişkin biir
görüş veerme amacı taaşımaz. Bağım
msız denetim
m, bir bütün o
olarak konsolide finansal tabloların
sunumu
unun değerlen
ndirilmesinin
n yanı sıra, G
Grup yönetim
mi tarafından kullanılan muhasebe
m
politikallarının uygun
nluğunun ve yyapılan muhasebe tahmin
nlerinin mak
kul olup olmaadığının
değerlen
ndirilmesini d
de içerir.
Bağımsızz denetim sırrasında elde eettiğimiz bağ
ğımsız denetiim kanıtların
nın, görüşümü
üzün
oluşturu
ulması için yeeterli ve uygu
un bir dayanaak oluşturduğ
ğuna inanıyo
oruz.
Baaşaran Nas Bağğımsız Denetim ve Serbest Muhhasebeci Mali Müşavirlik
M
A.Ş. a member of PrricewaterhouseC
Coopers
BJK
JK Plaza, Süleym
man Seba Cadddesi No:48 B Blook Kat 9 Akarettler Beşiktaş 343357 İstanbul-Tuurkey
ww
ww.pwc.com/tr T
Telephone: +900 (212) 326 60660 Facsimile: +990 (212) 326 60050
Gö
örüş
4.
Görüşüm
müze göre, ko
onsolide finaansal tablolarr, Coca Cola İçecek
İ
A.Ş.’niin ve bağlı orrtaklıklarının
n
31 Aralık
k 2014 tarihi itibariyle fin
nansal durum
munu ve aynı tarihte sona eren hesap d
dönemine aitt
finansal performansıını ve nakit aakışlarını, Türrkiye Muhaseebe Standarttları’na uygun
n olarak tüm
önemli yönleriyle
y
gerrçeğe uygun b
bir biçimde ssunmaktadır..
aynaklanan Diğer Yüküm
mlülükler
Meevzuattan Ka
5.
6102 sayyılı Türk Ticaaret Kanunu’n
nun (“TTK”) 398’inci mad
ddesinin dörrdüncü fıkrassı uyarınca
düzenlen
nen Riskin Erken Saptanm
ması Sistemii ve Komitesi Hakkında D
Denetçi Raporru 5 Mart 2015
tarihinde Şirket’in Yö
önetim Kurulu’na sunulm
muştur.
6.
ncü fıkrası uyyarınca, Şirkeet’in 1 Ocak - 31 Aralık 20
014 hesap
TTK’nın 402. Maddeesinin dördün
nde defter tuttma düzeninin, kanun ilee şirket esas sözleşmesinin
s
n finansal rap
porlamaya iliişkin
dönemin
hükümleerine uygun o
olmadığına d
dair önemli bir hususa rasstlanmamıştıır.
7.
TTK’nın 402. Maddeesinin dördün
ncü fıkrası uyyarınca, Yöneetim Kurulu ttarafımıza deenetim
kapsamıında istenen açıklamaları yapmış ve isstenen belgelleri vermiştirr.
aşaran Nas Bağımsız Deneetim ve
Ba
Seerbest Muhassebeci Mali M
Müşavirlik A.Ş
Ş.
am
member of
PrricewaterhouseCoopers
urak Özpoyra
az, SMMM
Bu
So
orumlu Denettçi
İsttanbul, 5 Marrt 2015
31 Aralık 2014 Tarihi İtibariyle Konsolide Bilanço
(Para Birimi – Aksi Belirtilmedikçe Bin Türk Lirası (TL))
Bağımsız Denetimden Geçmiş
Dipnot
Referansları
VARLIKLAR
Dönen Varlıklar
Ticari Alacaklar
- İlişkili taraflardan alacaklar
- İlişkili olmayan taraflardan alacaklar
Diğer Alacaklar
Stoklar
Cari Dönem Vergisiyle İlgili Varlıklar
Diğer Dönen Varlıklar
Duran Varlıklar
Diğer Alacaklar
- Şerefiye
- Diğer Maddi Olmayan Duran Varlıklar
31 Aralık 2014
31 Aralık 2013
2.249.180
756.968
2.971
2.440
2.802.351
916.770
562.985
-
28
35.508
386.541
35.053
575.687
202.005
77.324
174.683
52.731
330.657
21.537
461.486
203.799
56.315
196.071
20
4.952.680
6.148
3.362.053
4.203.424
4.329
2.783.929
22
21
13
483.799
925.343
175.337
445.285
856.191
113.690
7.201.860
7.005.775
1.443.236
515.335
113.251
388
1.815.250
164.334
1.004.320
477
26
28
111.207
446.375
19.525
148.594
1.983
63.632
22.946
112.135
321.071
21.084
130.986
4.506
34.887
21.450
9
2.385.592
2.015.097
2.319.186
1.917.577
20.049
1.749
50.619
212.317
85.761
2.895
44.586
185.596
168.532
3.373.032
3.024.819
254.371
(8.559)
214.241
9.782
1.641
2.871.339
2.574.535
254.371
(8.559)
214.241
9.782
(382)
6
7
8
39
11
12
15
13
Toplam Varlıklar
KAYNAKLAR
Kısa Vadeli Yükümlülükler
Kısa Vadeli Finansal Borçlanmalar
Uzun Vadeli Borçlanmaların Kısa Vadeli Kısımları
Ticari Borçlar
- İlişkili taraflara borçlar
- İlişkili olmayan taraflara borçlar
Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlar
Diğer Borçlar
Dönem Karı Vergi Yükümlülüğü
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar
Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler
Uzun Vadeli Yükümlülükler
Uzun Vadeli Finansal Borçlanmalar
Ticari Borçlar
- İlişkili taraflara borçlar
- İlişkili olmayan taraflara borçlar
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Diğer Uzun Vadeli Yükümlülükler
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar
Ödenmiş Sermaye
Sermaye Enflasyon Düzeltmesi Farkları
Paylara İlişkin Primler / İskontolar
Değer Artış Fonları
Nakit Akış Riskinden Korunma Kazanç / (Kayıpları)
Kontrol Gücü Olmayan Paylara İlişkin Satış Opsiyonu
Değerleme Kayıpları
Aktüer Kayıplar
Yabancı Para Çevrim Farkları
Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
Geçmiş Yıllar Karı
Net Dönem Karı
9
9
8
39
11
26
12
39
26
37
28
29
8
29
Kontrol Gücü Olmayan Paylar
Toplam Kaynaklar
(442)
(37.897)
(13.354)
682.434
146.232
1.423.042
315.431
(8.902)
497.607
126.320
1.039.151
488.803
348.213
296.804
7.201.860
7.005.775
İlişikteki dipnotlar, konsolide finansal tabloların tamamlayıcı parçasını oluşturmaktadır.
(1)
31 Aralık 2014 Tarihinde Sona Eren Yıla Ait
Konsolide Gelir Tablosu
Dipnot
Referansları
Hasılat (net)
Satışların Maliyeti (-)
31 Aralık 2014
31 Aralık 2013
5.985.370
(3.803.928)
5.186.445
(3.228.101)
2.181.442
1.958.344
(1.256.697)
(288.754)
52.337
(59.792)
(1.124.225)
(238.835)
39.007
(40.275)
628.536
594.016
33
33
(387)
241.632
(1.959)
18
(949)
(2.729)
627.200
830.960
450.073
(644.327)
253.435
(510.418)
432.946
573.977
(12.742)
(73.000)
(16.665)
(55.143)
347.204
502.169
31.773
315.431
13.366
488.803
347.204
502.169
38
0,0124
0,0192
38
0,0124
0,0192
30
30
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)
Genel Yönetim Giderleri (-)
Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler
Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler (-)
31
31
33
33
Esas Faaliyet Karı
Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler
Yatırım Faaliyetlerinden Giderler (-)
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen
Yatırımların Kar / Zararındaki Paylar
Finansman Geliri / Gideri Öncesi Faaliyet Karı
Finansal Gelirler
Finansal Giderler (-)
34
35
Sürdürülen Faaliyetler Vergi Öncesi Karı
Sürdürülen Faaliyetler Vergi Gideri
Ertelenmiş Vergi Gideri
Dönem Vergi Gideri (-)
37
37
Sürdürülen Faaliyetler Dönem Karı
Dönem Karının Dağılımı
Ana Ortaklık Payları
Sürdürülen Faaliyetlerden Pay Başına
Kazanç (Tam TL)
Sürdürülen Faaliyetlerden Sulandırılmış
Pay Başına Kazanç (Tam TL)
38
.
(2)
Konsolide Kapsamlı Gelir Tablosu
31 Aralık 2014
Dönem Karı
31 Aralık 2013
347.204
502.169
Aktüer Kayıplar (Not 26)
(4.452)
(4.938)
Kar veya zarar olarak yeniden
sınıflandırılmayacaklar toplamı
(4.452)
(4.938)
2.529
(506)
(756)
150
209.079
17.980
313.072
Kar veya zarar olarak yeniden
sınıflanabilecekler toplamı
211.102
330.446
Vergi Sonrası Toplam Kapsamlı Gelir
553.854
827.677
Toplam Kapsamlı Gelirin Dağılımı:
Kontrol gücü olmayan paylar
Ana ortaklık payları
56.025
497.829
38.554
789.123
Nakit akış riskinden korunma kazanç / (kayıpları)
Ertelenmiş vergi etkisi
Yabancı para çevrim farklarına satın alınan
bağlı ortaklık yoluyla eklenenler
Yabancı para çevrim farklarındaki değişim
(3)
Konsolide Özkaynak Değişim Tablosu
Konsolide Özkaynaklar Değişim
Tablosu
1 Ocak 2013 bakiyeleri
Diğer kapsamlı gelir / (gider)
Satın alınan bağlı ortaklık yoluyla
eklenenler
Net dönem karı
Toplam kapsamlı gelir / (gider)
Sermaye
Sermaye
Enflasyon
Düzeltmesi
Farkları
254.371
(8.559)
Diğer Kapsamlı Birikmiş Gelir ve Giderler
Kar veya zararda yeniden
Kar veya zararda yeniden
sınıflandırılmayacaklar
sınıflandırılabilecekler
Kontrol Gücü
Nakit Akış
Paylara
Kardan
Riskinden Olmayan Paylar
Yabancı
İlişkin
Değer Artış
Aktüer Kazanç /
Ayrılmış
Korunma
Satış Opsiyonu Para Çevrim
Primler /
Fonları
(Kayıplar)
Kısıtlanmış
Kazanç / Değerleme Kazanç Farkları
İskontolar
Yedekler
(Kayıpları)
/ (Kayıpları)
214.241
9.782
(3.964)
224
(17.984)
191.743
116.599
Kontrol
Geçmiş Yıl ve Ana Ortaklığa
Gücü
Net Dönem Ait Özkaynaklar
Olmayan
Karı / (Zararı)
Toplamı
Paylar
Özkaynaklar
Toplamı
1.128.999
1.885.452
24.684
1.910.136
310.667
-
-
-
-
(1.799)
(606)
287.884
-
-
285.479
25.188
-
-
-
-
(3.139)
-
-
17.980
-
-
14.841
-
14.841
-
-
-
-
(4.938)
(606)
-
305.864
-
488.803
488.803
488.803
789.123
13.366
38.554
502.169
827.677
-
-
-
-
-
-
-
-
9.721
(80.127)
(9.721)
(80.127)
-
-
(80.127)
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
53.627
53.627
-
-
-
-
-
-
(19.913)
-
-
-
(19.913)
(4.043)
(23.956)
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
183.982
183.982
31 Aralık 2013 bakiyeleri
254.371
(8.559)
214.241
9.782
(8.902)
(382)
(37.897)
497.607
126.320
1.527.954
2.574.535
296.804
2.871.339
1 Ocak 2014 bakiyeleri
254.371
(8.559)
214.241
9.782
(8.902)
(382)
(37.897)
497.607
126.320
1.527.954
2.574.535
296.804
2.871.339
Diğer kapsamlı gelir / (gider)
Net dönem karı
Toplam kapsamlı gelir / (gider)
-
-
-
-
(4.452)
(4.452)
2.023
2.023
-
-
315.431
315.431
182.398
315.431
497.829
24.252
31.773
56.025
206.650
347.204
553.854
Ödenen Temettü (Not 29)
Yedeklere Transferler
Azınlık payı hisselerini satın alma
opsiyonu yükümlülüğü (Not 1)
-
-
-
-
-
-
-
-
19.912
(85.000)
(19.912)
(85.000)
-
-
(85.000)
-
-
-
-
-
-
-
37.455
-
-
-
37.455
(4.616)
32.839
254.371
(8.559)
214.241
9.782
(13.354)
1.641
(442)
146.232
1.738.473
3.024.819
348.213
3.373.032
Ödenen temettü (Not 29)
Yedeklere transferler
Kontrol gücü olmayan paylar
tarafından yapılan iştiraklerdeki
sermaye artışları
Azınlık payı hisselerini satın alma
opsiyonu yükümlülüğü
Satın alınan bağlı ortaklık yoluyla
eklenenler
184.827
184.827
682.434
(4)
Konsolide Nakit Akım Tablosu
Dipnot
Referansları
Faaliyetlerden sağlanan nakit akımı
Vergi öncesi kar
Net dönem karı ile işletme faaliyetlerinden sağlanan nakit arasındaki mutabakat
Amortisman ve itfa gideri
Maddi varlıkların satışından doğan zarar / (kar)
Maddi varlıklar değer düşüklüğü karşılığı / (iadesi), net
Bağlı ortaklık satış zararı, net
Satın alınan bağlı ortaklık yoluyla değer artışı
Kıdem tazminatı, yönetim primi ve diğer karşılıklar
Stok değer düşüklüğü karşılığı / (iadesi), net
Şüpheli alacak karşılığı, net
Özkaynak yöntemiyle muhasebeleşen iştirak (karı) / zararı
Faiz gideri
Faiz gelirleri
Gerçekleşmeyen kur farkı gideri / (geliri)
Bağımsız Denetimden
Geçmiş
31 Aralık
31 Aralık
2014
2013
432.946
573.977
306.814
387
5.561
82
58.984
(2.383)
939
949
145.571
(41.846)
89.824
279.561
1.959
6.651
(241.632)
52.341
1.139
2.379
2.729
93.906
(39.732)
262.780
997.828
996.058
(39.600)
(111.818)
4.116
(61.648)
143.279
(145.626)
41.846
(53.515)
(81.768)
23.299
31.642
(75.408)
(114.808)
(111.750)
(49.458)
110.053
(83.487)
39.732
(46.926)
(61.937)
10.596
47.700
748.035
660.365
(737.547)
13.621
560.014
(55.812)
(704.032)
14.989
(445.266)
53.627
570
-
(219.724)
(1.080.112)
350.711
(1.004.793)
(85.000)
2.141.903
(1.287.259)
(80.127)
Finansman faaliyetlerinden sağlanan net nakit
(739.082)
774.517
Nakit ve nakit benzerleri üzerindeki çevrim farkı
Grup içi kredilerden kaynaklanan çevrim farkı
Yabancı para çevrim farkları
Nakit ve nakit benzeri değerlerdeki net artış / (azalış)
Dönem başı itibariyle nakit ve nakit benzeri değerler
24.710
34.185
(7.926)
(159.802)
916.770
42.543
30.489
427.802
488.968
756.968
916.770
32
33
20, 33
1
3, 33
26
15
11
18
35
34
İşletme sermayesindeki değişikliklerden önceki faaliyet karı
Ticari, diğer ve ilişkili taraflardan alacaklar
Stoklar
Diğer dönen varlıklar
Diğer duran varlıklar
Ticari, diğer ve ilişkili taraflara borçlar
Ödenen faiz
Alınan faiz
Kıdem tazminatı, yönetim primi ve uzun vadeli teşvik planı ödemeleri
Ödenen vergiler
Çalışanlara sağlanan faydalar
Diğer yükümlülükler
34
26
Esas faaliyetlerinden sağlanan net nakit
Yatırım faaliyetleri ile ilgili nakit akımları:
Maddi ve maddi olmayan varlık yatırımları
Maddi varlık satış hasılatı
Finansal yatırımlar
Kontrol gücü olmayan paylar tarafından yapılan iştiraklerdeki sermaye artışları
Kontrol gücü olmayan paylardaki değişim
Satın alınan azınlık payı için net nakit çıkışı
20, 21
Yatırım faaliyetlerinde kullanılan net nakit
Finansman faaliyetleri ile ilgili nakit akımları:
Kredilerden sağlanan nakit
Kredilerin ödemeleri
Ödenen temettüler
29
6
Nakit ve nakit eşdeğerleri, dönem sonu
İlişikteki dipnotlar, özet konsolide finansal tabloların tamamlayıcı parçasını oluşturmaktadır.
(5)
31 Aralık 2014 Tarihi İtibariyle
Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar
1.
ŞİRKET’İN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU
Genel
Coca-Cola İçecek Anonim Şirketi (“CCİ” - “Şirket”), Türkiye, Pakistan, Orta Asya ve Orta Doğu’da faaliyet
gösteren bir alkolsüz içecek üretim, satış ve dağıtım şirketidir. CCİ’nin faaliyeti esas olarak The Coca-Cola
Company (“TCCC”) markalarından oluşan gazlı ve gazsız alkolsüz içeceklerin üretim, satış ve dağıtımından
oluşmaktadır. Şirket’in Türkiye’nin değişik bölgelerinde 9 (2013 - 9) adet üretim tesisi bulunmakta olup faaliyet
gösterdiği diğer ülkelerde 14 (2013 - 14) üretim tesisine daha sahiptir. Şirket merkezinin adresi Esenkent Mah.
Deniz Feneri Sok. No:4 Ümraniye İstanbul, Türkiye’dir. Şirket’in halka açık hisseleri Borsa Istanbul A.Ş.’de
(“BIST”) işlem görmektedir. Borsa Istanbul A.Ş., Istanbul Menkul Kıymetler Borsası’nın (“IMKB”) Nisan 2013’ten
itibaren geçerli yeni unvanıdır. Amerikan Depo Sertifikaları Aşama - 1 (Level - 1) ADR programı Temmuz 2013’ten
itibaren ABD’de tezgah üstü piyasalarda işlem görmektedir. Sermaye Piyasası Kurulu tarafından tertip ihraç
belgesi verilen tahvillerin yurtdışında yerleşik yatırımcılara satışı 1 Ekim 2013 tarihinde tamamlanmış ve söz
konusu tahviller İrlanda Borsası'na kote edilmiştir.
Grup; Şirket, bağlı ortaklıkları ve müşterek yönetime tabi ortaklıklarından oluşmaktadır.
Grup’un, konsolide finansal tabloları, Yönetim Kurulu tarafından 5 Mart 2015 tarihinde yayımlanmak üzere
onaylanmış, Denetim Komitesi ile Mali İşler Direktörü Nusret Orhun Köstem tarafından imzalanmıştır. Genel Kurul
ve belirli düzenleyici kurullar, mali tabloların yayımlanmasının ardından değişiklik yapma yetkisine sahiptir.
Şirket’in Hissedarları
Şirket’in nihai ana ortağı Anadolu Efes Biracılık ve Malt Sanayi A.Ş.’dir. 31 Aralık 2014 ve 2013 tarihleri itibariyle
Şirket’in ortaklık yapısı ve ortakların payları aşağıda özetlendiği gibidir:
31 Aralık 2014
Tutar
Oran
Anadolu Efes Biracılık ve Malt Sanayi A.Ş. (“Anadolu Efes”)
The Coca-Cola Export Corporation (“TCCEC”)
Efes Pazarlama ve Dağıtım Ticaret A.Ş. (“Efpa”)
Özgörkey Holding A.Ş.
Halka açık kısım
Enflasyon düzeltme etkisi
31 Aralık 2013
Tutar
Oran
102.047
51.114
25.788
9.392
66.030
%40,12
%20,09
%10,14
%3,69
%25,96
102.047
51.114
25.788
10.692
64.730
%40,12
%20,09
%10,14
%4,20
%25,45
254.371
%100,00
254.371
%100,00
(8.559)
-
(8.559)
-
245.812
245.812
Özgörkey Holding A.Ş.’nin 3.033 TL nominal değerli hissesi satılmak üzere Merkezi Kayıt Kuruluşu’nda kayıtlıdır.
Grup’un Faaliyet Alanları
CCİ ve Türkiye'de faaliyette bulunan bağlı ortaklıklarından Coca-Cola Satış ve Dağıtım A.Ş. (“CCSD”), Türkiye’nin
alkolsüz içecek üreten ve dağıtan en büyük şirketlerindendir. Şirket’in tek faaliyet alanı gazlı ve gazsız içeceklerin
üretimi, satışı ve dağıtımıdır.
Şirket, ortağı konumunda bulunan TCCEC ve TCCC ile imzalamış olduğu şişeleme ve dağıtım sözleşmeleri
neticesinde TCCC adına tescilli Coca-Cola, Coca-Cola Zero, Coca-Cola light, Fanta, Sprite, Cappy, Sen Sun,
Powerade, Burn, Gladiator ve Fuse Tea markalı içeceklerin TCCC’nin onayladığı ambalajlarda Türkiye’de üretim,
satış ve dağıtımında tek yetkilidir. Grup'un TCCEC ve TCCC ile imzalamış olduğu söz konusu şişeleme ve
dağıtım sözleşmelerinin süreleri farklı olup, yenileme dönemleri 2015 ve 2018 yılları arasında değişmektedir.
TCCC’nin bağlı ortaklığı olan Doğadan Gıda Ürünleri Sanayi ve Pazarlama A.Ş. (“Doğadan”) ile imzalanan satış
ve dağıtım sözleşmesi çerçevesinde, Eylül 2008’den itibaren Doğadan ürünlerinin Türkiye’deki satış ve dağıtımı
konusunda CCSD tek yetkilidir.
CCİ’nin yurt dışında faaliyet gösteren diğer bağlı ortaklıkları ve müşterek yönetime tabi teşebbüsleri, Türkiye
dışında TCCC markalarından oluşan gazlı ve gazsız alkolsüz içeceklerin üretim, satış ve dağıtımını yapmaktadır.
(6)
Konsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar (Devamı)
1.
ŞİRKET’İN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU (devamı)
CCİ’nin, 16 Mart 2006 tarihinde satın aldığı bağlı ortaklığı Mahmudiye Kaynak Suyu Limited Şirketi (“Mahmudiye”)
ise CCİ adına tescilli Damla markalı doğal kaynak suyunun TCCC'nin onayladığı ambalajlarda Türkiye'de üretimi
ile iştigal etmektedir.
Grup, Schweppes Holdings Limited ile imzalanan şişeleme ve dağıtım sözleşmesi çerçevesinde Schweppes
markalı ürünlerin şişeleme ve dağıtımı konusunda Türkiye’de tek yetkilidir. Ayrıca zaman zaman Grup’un faaliyet
gösterdiği Türkiye dışındaki ülkeler için de özel yetkilendirme yapılabilmektedir.
Bağlı Ortaklıklar ve Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüsler
31 Aralık 2014 ve 2013 tarihleri itibariyle CCİ’nin bağlı ortaklıkları ve müşterek yönetime tabi teşebbüsleri ile nihai
hisse oranları aşağıda sunulduğu gibidir:
Bağlı Ortaklıklar
Kurulduğu
Ülke
Ana Faaliyet
Konusu
İştirak ve Oy Hakkı
31 Aralık
31 Aralık
2014
2013
1)
Coca-Cola Satış ve Dağıtım Anonim Şirketi
(“CCSD”)
Türkiye
Coca-Cola, Doğadan ve Mahmudiye
ürünlerinin satışı ve dağıtımı
%99,97
%99,97
2)
Mahmudiye Kaynak Suyu Limited Şirketi
(“Mahmudiye”) (Not 1)
Türkiye
Kaynak suyu dolumu
%100,00
%99,99
3)
J.V. Coca-Cola Almaty Bottlers Limited
Liability Partnership (“Almaty CC”)
Kazakistan
Coca-Cola ürünlerinin üretimi,
dağıtımı ve satışı
%100,00
%100,00
4)
Azerbaijan Coca-Cola Bottlers Limited
Liability Company (“Azerbaijan CC”)
Azerbaycan
%99,87
%99,87
5)
Coca-Cola Bishkek Bottlers Closed
Joint Stock Company (“Bishkek CC”)
Kırgızistan
%100,00
%100,00
6)
CCI International Holland B.V.
(“CCI Holland”)
Hollanda
Holding şirketi
%100,00
%100,00
7)
Tonus Turkish-Kazakh Joint Venture Limited
Liability Partnership (“Tonus”) (Not 1)
Kazakistan
Holding şirketi
%100,00
%99,23
8)
The Coca-Cola Bottling Company of
Jordan Limited (“TCCBCJ”)
Ürdün
%90,00
%90,00
9)
Efes Sınai Dış Ticaret Anonim Şirketi
(“Efes Sınai Dış Ticaret”) (Not 1)
Türkiye
Tuzla Serbest Bölge’de dış
ticaret şirketi
-
%99,60
10)
Turkmenistan Coca-Cola Bottlers
(“Turkmenistan CC”)
Türkmenistan
%59,50
%59,50
11)
(CC) Company for Beverage Industry/Ltd.
(“CCBIL”)
Irak
%100,00
%100,00
12)
Waha Beverages B.V. (“Waha B.V.”) (Not 1)
Hollanda
Holding Şirketi
%80,03
%76,40
13)
Coca-Cola Beverages Tajikistan Limited Liability
Company (“Tacikistan CC”)
Tacikistan
%100,00
%100,00
14)
Al Waha for Soft Drinks, Juices, Mineral Water,
Plastics, and Plastic Caps Production LLC
(“Al Waha”) (Not 1)
Irak
%80,03
%64,94
15)
Coca-Cola Beverages Pakistan Limited (“CCBPL”)
Pakistan
%49,56
%49,56
Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüs
Kurulduğu
Ülke
Ana Faaliyet Konusu
İştirak ve Oy Hakkı
31 Aralık
2014
Syrian Soft Drink Sales and
Distribution L.L.C. (“SSDSD”)
Coca-Cola ürünlerinin
Suriye
(7)
%50,00
31 Aralık
2013
%50,00
1.
Grup Yapısındaki 2014 Yılında Gerçekleşen Değişiklikler
14 Kasım 2013’te duyurulduğu üzere, Al Waha’da satın alma opsiyonu bulunan %15,00 hissenin, Şirket’in
%76,40 oranında iştirak ettiği Waha B.V. tarafından devralınması işlemi, 14 Ocak 2014 itibariyle tamamlanmıştır.
Sözleşme uyarınca Satıcılar’a ödenmesi gereken 26 milyon Amerikan Doları hisse devir bedelinin tamamı,
Hollanda’da devam eden Waha B.V.’deki sermaye artırım sürecinin tamamlanmasını müteakiben ödenmiş,
Sermaye artışıyla CCİ’nin Waha B.V.’deki doğrudan hisse oranı %76,40’tan %80,03’e ve bununla birlikte Al
Waha’daki dolaylı payı da %64,94’ten %80,03’e yükselmiştir.
CCİ’nin Waha B.V.’deki payının yükselmesiyle birlikte, azınlık payı hisselerini satın alma opsiyon yükümlülüğünün
gerçekleşen 19.287 TL tutarındaki kısmı ve 18.168 TL tutarındaki satış opsiyonu değerleme kazancı, konsolide
özkaynak değişim tablosu altında toplam 37.455 TL azınlık payı hisselerini satın alma opsiyonu yükümlülüğünün
gerçekleşen kısmı olarak yansıtılmıştır.
Efes Sınai Dış Ticaret Yönetim Kurulu’nun 5 sayılı kararıyla, işlevselliği devam etmeyen Tuzla Serbest Bölge’de
mukim Efes Sınai Dış Ticaret hisseleri, 30 Mayıs 2014 tarihinde devredilmiş ve bu işlemden kaynaklı net 82 TL
tutarındaki zarar sona eren yıla ait konsolide gelir tablosunda diğer giderler hesabına yansıtılmıştır.
Mahmudiye’nin 7 no’lu Genel Kurul Kararı ile, Mahmudiye’nin %0,01 oranındaki hissesi şirket ortağından devir
alınmış ve tescil işlemlerinin gerçekleşmesi sonrası Mahmudiye’nin tek pay sahibi CCİ olmuştur. Bu işlemin
konsolide mali tablolar üzerinde etkisi bulunmamaktadır.
Kazakistan kanunları uyarınca, kendi hissesini satın alan şirketler, ortaklarına bu hisseyi teklif etmekle yükümlü
olup, şirket ortakları hisseyi satın almadığı taktirde; Kazak Ticaret Kanunu’nun 33.3 maddesine göre şirketin
sermayesi azaltılmak durumundadır. İşbu sebeple ”Tonus”’un 18 Nisan 2014 tarihinde alınan Ortak Kurulu Kararı
gereği, şirketin sermayesi azaltılmış olup, tescil işlemlerinin tamamlanmasını takiben Ekim 2014 tarihi itibariyle
CCİ’nin Tonus’daki hissesi %99,23’den, %100’e yükselmiştir. Bu işlemin konsolide mali tablolar üzerinde etkisi
bulunmamaktadır.
Grup Yapısındaki 2013 Yılında Gerçekleşen Değişiklikler
CCİ Yönetim Kurulu’nun 13 sayılı kararıyla onaylanan CCBPL’nin Hissedarlar Sözleşmesi tadil edilerek,
1 Ocak 2013 tarihinden itibaren geçerli olmak üzere müşterek yönetilen CCBPL’nin kontrol gücü CCİ’ye
devredilmiştir.
Hissedarlar sözleşmesindeki değişiklikle birlikte, 1 Ocak 2013’ten itibaren yürürlüğe giren TFRS 10 “Konsolide
Finansal Tablolar” ve TFRS 11 “Müşterek Düzenlemeler” standartları çerçevesinde; CCİ’nin CCBPL’deki kontrol
değişikliği TFRS 3 “İşletme Birleşmeleri” kapsamında, aşamalı olarak gerçekleşen işletme birleşmesi şeklinde
değerlendirilmiştir. Bu kapsamda CCBPL 1 Ocak 2013 tarihinden itibaren tam olarak konsolide edilmekte ve
%50,61 oranındaki diğer ortakların payları, kontrol gücü olmayan paylar hesabında muhasebeleştirilmektedir.
TFRS 11, "Müşterek Düzenlemeler", standardı ile iş ortaklarının oransal konsolidasyon yöntemine son verilmiştir.
Bu düzenlemeyle birlikte Şirket’in %50,00 oranında iştirak ettiği müşterek yönetime tabi ortaklığı SSDSD,
1 Ocak 2013 tarihinden itibaren konsolide finansallarda özkaynak yöntemine göre muhasebeleştirilmiştir.
Özkaynak yöntemiyle değerlenen yatırımlar; konsolide bilançoda, maliyetlerine Grup’un iştirakin net varlıklarındaki
payına alım sonrası değişikliklerin eklenmesi ve herhangi bir değer düşüklüğü varsa bununla ilgili karşılığın
düşülmesiyle gösterilmektedir. Konsolide gelir tablosu Grup’un iştirakinin faaliyet sonuçlarındaki payını
yansıtmaktadır.
Bağlı Ortaklıkların ve Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüslerin Ekonomik Koşulları ve Risk Faktörleri
Konsolide edilen bazı bağlı ortaklıkların ve müşterek yönetime tabi teşebbüslerin faaliyetlerine devam ettiği
ülkelerde son yıllarda önemli politik ve ekonomik değişimler göze çarpmaktadır. Politik, yasal, vergisel ve/veya
düzenleyici ortamda süregelen belirsizlikler ve bu faktörlerin herhangi birindeki olumsuz değişiklikler, bağlı
ortaklıkların ve müşterek yönetime tabi teşebbüslerin ticari olarak faaliyet göstermelerini önemli ölçüde
etkileyebilir. Grup yönetimi, söz konusu olası belirsizlik ve olumsuz değişiklikleri erken teşhis etmeye ve olası
etkilerini minimize etmeye odaklı bir politika izlemektedir.
(8)
1.
Bu kapsamda Grup riskleri; Türk Ticaret Kanunu, Sermaye Piyasası Mevzuatı ve Sermaye Piyasası Kurulu’nun
açıkladığı Kurumsal Yönetim İlkelerinde yer alan düzenlemeler çerçevesinde kurulan “Riskin Erken Saptanması
Komitesi” tarafından değerlendirilerek yönetilmekte ve raporlanmaktadır. Grup açısından belirlenen öncelikli
risklerden bazıları; alternatif içeceklere tüketici eğilimi, çalışanların emniyet ve güvenliği, değişken vergi ve yasal
mevzuat, ekonomik durgunluk ve kur riski ile çevresel etkilerin yönetimi ile kurum / marka itibarına yönelik
risklerdir. Yasal değişiklikler ve düzenleyici kurumlar tarafından yapılan düzenlemelerin Grup performansına
önemli bir etkisinin olması beklenmemekte ve Grubun varlığını veya devamını tehlikeye düşürecek nitelikte bir
hukuki ihtilafı bulunmamaktadır.
Ortalama Personel Sayısı
Kategoriler itibariyle dönem içinde çalışan ortalama personel sayısı aşağıdaki gibidir (müşterek yönetime tabi
ortaklık 31 Aralık 2014 ve 2013 itibariyle tam olarak dahil edilmiştir).
31 Aralık 2014
4.755
5.586
10.341
Mavi yakalı
Beyaz yakalı
Ortalama çalışan sayısı
2.
31 Aralık 2013
5.157
5.707
10.864
FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR
Sunuma İlişkin Temel Esaslar
CCİ ve Türkiye’de faaliyette bulunan bağlı ortaklıkları, muhasebe kayıtlarını ve yasal finansal tablolarını Sermaye
Piyasası Kurulu (“SPK”) tarafından yayımlanan muhasebe ve finansal raporlama standartlarına, Türk Ticaret
Kanunu (“TTK”) ve Vergi Mevzuatı hükümlerine ve Maliye Bakanlığı’nca yayımlanan Tek Düzen Hesap Planı
gereklerine uygun şekilde TL olarak hazırlamaktadır. Yurt dışında faaliyette bulunan bağlı ortaklıklar ve müşterek
yönetime tabi teşebbüsler ise muhasebe kayıtlarını ve yasal finansal tablolarını faaliyette bulundukları ülke
kanunlarına ve düzenlemelerine uygun olarak hazırlamaktadır.
Konsolide finansal tablolar, Şirket’in bağlı ortaklıklarının ve müşterek yönetime tabi teşebbüslerin yasal kayıtlarına
dayandırılmış ve TL cinsinden ifade edilmiş olup SPK’nın tebliğlerine uygun olarak, Grup’un durumunu layıkıyla
arz edebilmesi için, birtakım düzeltme ve sınıflandırma değişikliklerine tabi tutularak hazırlanmıştır. Düzeltme
kayıtlarının başlıcaları, konsolidasyon muhasebesinin uygulanması, işletme birleşmelerinin kayda alınması,
ertelenmiş vergi hesaplaması, kıdem tazminatı ile diğer karşılıkların hesaplamasıdır. Gerçeğe uygun değerden
taşınan finansal varlıklar ile işletme birleşmeleri uygulamasına dahil olan varlık ve yükümlülükler hariç, finansal
tablolar maliyet esasına göre hazırlanmıştır.
İlişikteki finansal tablolar SPK’nın 13 Haziran 2013 tarih ve 28676 sayılı Resmi Gazete’de yayınlanan Seri II, 14.1
nolu “Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliği” (“Tebliğ”) hükümlerine uygun olarak
hazırlanmıştır.
SPK mevzuatına göre raporlama yapan şirketler Tebliğin 5. Maddesine göre Kamu Gözetimi Muhasebe ve
Denetim Standartları Kurumu (“KGK”) tarafından yayımlanan Türkiye Muhasebe Standartları’nı / Türkiye Finansal
Raporlama Standartları ile bunlara ilişkin ek ve yorumları (“TMS/TFRS”) uygular.
Konsolide finansal tablolar Grup şirketlerinin yasal kayıtlarına dayandırılmış ve TL cinsinden ifade edilmiş olup,
KGK tarafından yayınlanan Türkiye Muhasebe Standartları’na göre Grup’un durumunu layıkıyla arz edebilmek için
birtakım düzeltme ve sınıflandırma değişikliklerine tabi tutularak hazırlanmıştır.
(9)
2.
FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı)
Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti
31 Aralık 2014 tarihi itibariyle konsolide finansal tablolar, aşağıda özetlenen yeni standartlar ve TFRYK yorumları
dışında, 31 Aralık 2013 tarihinde sona eren yıla ait konsolide finansal tabloların hazırlanması sırasında uygulanan
muhasebe politikalarıyla tutarlı olan muhasebe politikalarının uygulanması suretiyle hazırlanmıştır.
a.
31 Aralık 2014 tarihi itibarıyla yürürlükte olan yeni standartlar ile mevcut önceki standartlara
getirilen değişiklikler ve yorumlar:
TMS 32’deki değişiklik, ''Finansal Araçlar”: ‘varlık ve yükümlülüklerin mahsup edilmesi’;
1 Ocak 2014 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu değişiklikler,
TMS 32 ‘Finansal Araçlar: Sunum’ uygulamasına yardımcı olmak için vardır ve bilançodaki finansal varlıkların ve
yükümlülüklerin mahsup edilmesi için gerekli bazı unsurları ortaya koymaktadır. Söz konusu değişikliğin Grup’un
finansal durumu veya performansı üzerinde bir etkisi olması beklenmemektedir.
TMS 36’daki değişiklik, 'Varlıklarda değer düşüklüğü' geri kazanılabilir tutar açıklamalarına ilişkin, 1 Ocak
2014 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu değişiklikler, değer
düşüklüğüne uğramış varlığın, geri kazanılabilir değeri, gerçeğe uygun değerinden satış için gerekli masrafları
düşülmesi ile bulunmuşsa; geri kazanılabilir değer ile ilgili bilgilerin açıklanmasına ilişkin ek açıklamalar
getirmektedir. Söz konusu değişikliğin Grup’un finansal durumu veya performansı üzerinde bir etkisi olması
beklenmemektedir.
TMS 39’daki değişiklik ‘Finansal Araçlar’: Muhasebeleştirilmesi ve ölçümü’ - ‘türev araçların yenilenmesi ve
finansal riskten korunma uygulamasının sürdürülmesi’; 1 Ocak 2014 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan
yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu değişiklik, kanun ve yönetmelik gereği, finansal riskten korunma
muhasebesi aracı olarak sınıflanan bir türev ürünün, taraflarının değişmesi veya karşı tarafın yenilenmesi
durumunda, belli şartlar sağlandığı takdirde, bu türev ürüne riskten korunma muhasebesi yapılmasına devam
edilmesine izin vermektedir. Söz konusu değişikliğin Grup’un finansal durumu veya performansı üzerinde bir etkisi
olması beklenmemektedir.
TFRYK 21 –'Vergi ve Vergi Benzeri Yükümlülükler', 1 Ocak 2014 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan
yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. TMS 37 geçmiş bir olaydan (yükümlülük doğuran olay) kaynaklanan bir
yükümlülüğün, bugüne karşılık olarak yansıtılması gerektiği durumları belirler. TMS 37 “Karşılıklar, koşullu borçlar
ve koşullu varlıklar” üzerine yapılan bu yorum, ilgili yasalar çerçevesinde, işletme tarafından, vergiye ilişkin
yükümlülüğün, ödemeyi ortaya çıkaran eylemin gerçekleştiği anda kaydedilmesi gerektiğine açıklık getirmektedir.
Söz konusu yorumun Grup’un finansal durumu veya performansı üzerinde bir etkisi olması beklenmemektedir.
TFRS 10, 12 ve TMS 27’deki ‘Yatırım İşletmelerinin Konsolidasyonu ile ilgili Değişiklikler’; 1 Ocak 2014
tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu değişiklik “yatırım işletmesi”
tanımına giren şirketleri, bağlı ortaklıklarını konsolide etmekten muaf tutarak, bunun yerine, bu yatırımları gerçeğe
uygun değer farkı kar veya zarara yansıtmak suretiyle muhasebeleştirmelerine olanak sağlamıştır. TFRS 12’ de
de yatırım işletmelerine ilişkin açıklamalar ile ilgili değişiklikler yapılmıştır. Söz konusu değişikliklerin Grup’un
b.
31 Aralık 2014 tarihi itibarıyla yayımlanmış ancak henüz yürürlüğe girmemiş olan standartlar ve
değişiklikler
‐
Yıllık İyileştirmeler 2012: 1 Temmuz 2014 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama
dönemlerinde geçerlidir. İyileştirme projesi 2010-2012 dönem aşağıda yer alan 7 standarda değişiklik
getirmiştir:
‐
‐
‐
‐
‐
‐
‐
TFRS 2, Hisse Bazlı Ödemeler
TFRS 3, İşletme Birleşmeleri
TFRS 8, Faaliyet Bölümleri
TFRS 13, Gerçeğe Uygun Değer Ölçümü
TMS 16, Maddi Duran Varlıklar ve TMS 38, Maddi Olmayan Duran Varlıklar
TFRS 9, Finansal Araçlar; TMS 37, Karşılıklar, Şarta Bağlı Varlık ve Yükümlülükler
TMS 39, Finansal Araçlar - Muhasebeleştirme ve Ölçüm
(10)
2.
‐
Yıllık İyileştirmeler 2013; 1 Temmuz 2014 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama
dönemlerinde geçerlidir. İyileştirme projesi 2011-12-13 dönem aşağıda yer alan 4 standarda değişiklik
getirmiştir:
‐
‐
‐
‐
TFRS 1, TFRS’nin İlk Uygulaması
TFRS 3, İşletme Birleşmeleri
TFRS 13, Gerçeğe Uygun Değer Ölçümü
TMS 40, Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
TFRS 14, “Regülasyona tabi ertelenen hesaplar” 1 Ocak 2016 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık
raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu değişiklik, ilk defa TFRS uygulayacak şirketlerde, eski regülasyona tabi
hesaplarda bir değişiklik yapılmamasına izin vermektedir. Ancak daha önce TFRS uygulamış ve ilgili tutarı
muhasebeleştirmeyecek diğer şirketlerle karşılaştırılabilirliği sağlamak adına, regülasyon oranı etkisinin diğer
kalemlerden ayrı olarak sunulması istenmektedir. Söz konusu standardın Grup’un finansal durumu veya
performansı üzerinde bir etkisi olması beklenmemektedir.
TFRS 11, “Müşterek Anlaşmalar”daki değişiklik: Müşterek faaliyetlerde pay alımı. 1 Ocak 2016 tarihinde veya
bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir.Standarttaki değişiklik ile işletme tanımına
giren bir müşterek faaliyette pay satın alındığında bu payın nasıl muhasebeleceği konusunda açıklık getirilmiştir.
Söz konusu değişikliğin Grup’un finansal durumu veya performansı üzerinde bir etkisi olması beklenmemektedir.
TMS 16 ve TMS 38’deki değişiklik: “Maddi duran varlıklar” ve “Maddi olmayan duran varlıklar”, amortisman ve
itfa payları, 1 Ocak 2016 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu
değişiklikle bir varlığa ait amortismanı hesaplarken hasılat bazlı methodların uygun olmadığı açıklanmaktadır.
Çünkü bir varlık kullanılarak yapılan bir operasyon sonucu elde edilen hasılat, genellikle bir varlığa ait ekonomik
faydanın tüketilmesinden daha farklı etmenleri yansıtmaktadır. Aynı zamanda, hasılatın bir varlığa ait ekonomik
faydanın tüketiminin ölçülmesinde uygun bir baz olmadığı açıklanmıştır. Söz konusu değişikliklerin Grup’un
TMS 27 “Bireysel finansal tablolar”, 1 Ocak 2016 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama
dönemlerinde geçerlidir. Bu değişiklik, işletmelere, bağlı ortaklık, iştirakler ve iş ortaklıklarındaki yatırımlarını
muhasebeleştirirken özkaynak yönetimini kullanmalarına izin vermektedir. Söz konusu değişikliğin Grup’un
TFRS 10 “Konsolide finansal tablolar” ve TMS 28 “İştiraklerdeki ve iş ortaklıklarındaki yatırımlar”,
1 Ocak 2016 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu değişiklik
TFRS 10’un gereklilikleri ve TMS 28 arasındaki, yatırımcı ve iştiraki ya da iş ortaklığı arasında bir varlığın satışı ya
da iştiraki konusundaki uyumsuzluğa değinmektedir. Bu değişikliğin ana sonucu, işletme tanımına giren bir işlem
gerçekleştiğinde (bağlı ortaklığın elinde tutulan veya tutulmayan ) işlem sonucu oluşan kayıp veya kazancın
tamamı muhasebeleştirilirken; bu işlem eğer bir varlık alış veya satışı ise söz konusu işlemden doğan kayıp veya
kazancın bir kısmı muhasebeleştirilir. Söz konusu değişikliklerin Grup’un finansal durumu veya performansı
üzerinde bir etkisi olması beklenmemektedir.
TFRS 15 ‘Müşterilerle yapılan sözleşmelerden doğan hasılat’, 1 Ocak 2017 tarihinde veya bu tarihten sonra
başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Amerika’da Kabul Görmüş Muhasebe Standartları ile yapılan
uyum çalışması sonucu ortaya çıkan yeni standart hasılatın finansal raporlamasını ve finansal tabloların toplam
gelirlerinin dünya çapında karşılaştırılabilirliğini sağlamayı amaçlamıştır. Grup söz konusu standardın finansal
durumu üzerindeki etkilerini değerlendirmektedir.
TFRS 9, “Finansal araçlar”, 1 Ocak 2018 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama
dönemlerinde geçerlidir. Bu standart TMS 39’un yerini almaktadır. Finansal varlıklar ve yükümlülüklerin
sınıflandırması ve ölçülmesi ile ilgili zorunlulukları ve aynı zamanda şuanda kullanılmakta olan, gerçekleşen değer
düşüklüğü zararı modelinin yerini alacak olan beklenen kredi riski modelini de içermektedir. Söz konusu
standardın Grup’un finansal durumu veya performansı üzerinde önemli bir etkisi olması beklenmemektedir.
(11)
2.
TMS 16 “Maddi duran varlıklar”, ve TMS 41 “Tarımsal faaliyetler”, standartlarındaki meyve veren bitkilere
ilişkin değişikliklik, 1 Ocak 2016 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinden itibaren
geçerlidir. Bu değişiklik üzüm asması, kauçuk ağacı, palimiye ağacı gibi bitkilerin finansal raporlamasını
değiştirmektedir. Meyve veren bitkilerin, maddi duran varlıkların üretim sürecinde kullanılmasına benzemesi
sebebiyle, maddi duran varlıklarla aynı şekilde muhasebeleştirilmesine karar verilmiştir. Buna bağlı olarak
değişiklik bu bitkileri TMS 41’in kapsamından çıkararak TMS 16’nın kapsamına aldı. Bu bitkiler yetişme sürecinde
yine TMS 41 kapsamında kalmaya devam edecekler. Söz konusu değişikliğin Grup’un finansal durumu veya
performansı üzerinde etkisi yoktur.
TMS 19’daki değişiklik, “Tanımlanmış fayda planları”, 1 Temmuz 2014 tarihinde veya bu tarihten sonra
başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu sınırlı değişiklik üçüncü kişiler veya çalışanlar tarafından
tanımlanmış fayda planına yapılan katkılara uygulanır. Plana yapılan katkıların hizmet süresinden bağımsız
hesaplandığı; örneğin maaşının sabit bir kısmının katkı olarak alınması gibi; durumlarda nasıl muhasebeleştirme
yapılacağına açıklık getirmektedir. Söz konusu değişikliğin Grup’un finansal durumu veya performansı üzerinde
bir etkisi olması beklenmemektedir.
‐
Yıllık İyileştirmeler 2014: 1 Ocak 2016 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama
dönemlerinde geçerlidir. İyileştirmeler 4 standarda değişiklik getirmiştir:
• TFRS 5, ‘Satış amaçlı elde tutulan duran varlıklar ve durdurulan faaliyetler’, satış methodlarına ilişkin
değişiklik
• TFRS 7, ‘Financial araçlar: Açıklamalar’, TFRS 1’e bağlı olarak yapılan, hizmet sözleşmelerine ilişikin
değişiklik
• TMS 19, ‘Çalışanlara sağlanan faydalar’ iskonto oranlarına ilişkin değişiklik
• TMS 34, ‘Ara dönem finansal raporlama’ bilgilerin açıklanmasına ilişkin değişiklik.
İşlevsel ve Sunum Para Birimi
Şirket'in işlevsel ve sunum para birimi Türk Lirası (TL) olarak kabul edilmiştir.
Bağlı Ortaklık ve Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüs İşlevsel Para Birimleri
CCSD
Mahmudiye
Efes Sınai Dış Ticaret
Almaty CC
Tonus
Azerbaijan CC
Turkmenistan CC
Bishkek CC
TCCBCJ
CCBIL
SSDSD
CCBPL
CCI Holland
Waha B.V.
Al Waha
Tacikistan CC
31 Aralık 2014
Ulusal Para Birimi
İşlevsel Para Birimi
Türk Lirası
Türk Lirası
Türk Lirası
Türk Lirası
Kazak Tengesi
Amerikan Doları
Amerikan Doları
Kazak Tengesi
Manat
Amerikan Doları
Türkmenistan Manatı
Amerikan Doları
Som
Amerikan Doları
Amerikan Doları
Ürdün Dinarı
Irak Dinarı
Amerikan Doları
Suriye Poundu
Amerikan Doları
Pakistan Rupisi
Pakistan Rupisi
Euro
Amerikan Doları
Euro
Amerikan Doları
Irak Dinarı
Amerikan Doları
Somoni
Amerikan Doları
31 Aralık 2013
Ulusal Para Birimi
İşlevsel Para Birimi
Türk Lirası
Türk Lirası
Türk Lirası
Türk Lirası
Türk Lirası
Amerikan Doları
Kazak Tengesi
Amerikan Doları
Kazak Tengesi
Amerikan Doları
Manat
Amerikan Doları
Türkmenistan Manatı
Amerikan Doları
Som
Amerikan Doları
Ürdün Dinarı
Amerikan Doları
Irak Dinarı
Amerikan Doları
Suriye Poundu
Amerikan Doları
Pakistan Rupisi
Pakistan Rupisi
Euro
Amerikan Doları
Euro
Amerikan Doları
Irak Dinarı
Amerikan Doları
Somoni
Amerikan Doları
Yabancı ülkelerdeki bağlı ortaklıklar ve müşterek yönetime tabi teşebbüslerin uluslararası yapısı ve bu şirketlerin
işlemlerini Amerikan Doları (“USD”) ağırlıklı gerçekleştirmeleri, Pakistan dışında bu şirketlerin işlevsel para
birimini USD olarak belirlemelerine neden olmuştur. Konsolide edilen yabancı bağlı ortaklıkların çoğu ve müşterek
yönetime tabi teşebbüsler finansal, ekonomik ve organizasyon olarak bağımsız olduklarından yabancı kuruluşlar
olarak nitelendirilmektedir.
Konsolide finansal tablolar oluşturulurken, işlevsel ve sunum para birimi USD olan yurt dışında faaliyette bulunan
bağlı ortaklıklar ve müşterek yönetime tabi teşebbüslerin bilanço kalemlerinin Şirket’in işlevsel ve sunum para
birimi olan TL’ye çevrilmesinde bilanço tarihinde geçerli Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası’nın açıkladığı resmi
döviz alış kuru olan, 1 USD = 2,3189 TL (31 Aralık 2013; 1 USD = 2,1343 TL) kuru, gelir tablosunun çevriminde
ise dönem içinde oluşan ortalama kur, 1 USD = 2,1865 TL (1 Ocak – 31 Aralık 2013; 1 USD = 1,9033 TL) esas
alınmıştır.
(12)
2.
Kapanış ve ortalama kur kullanımı sonucu ortaya çıkan kur farkları özkaynaklar içerisindeki yabancı para çevrim
farkları kalemi altında takip edilmektedir.
Netleştirme / Mahsup
Finansal varlık ve yükümlülükler, netleştirmeye yönelik yasal bir hakka ve yaptırım gücüne sahip olunması ve söz
konusu varlık ve yükümlülükleri net bazda tahsil etme/ödeme veya eş zamanlı sonuçlandırma niyetinin olması
durumunda bilançoda netleştirilerek gösterilmektedir.
Kullanılan Tahminler ve Varsayımlar
Konsolide finansal tabloların hazırlanmasında Grup yönetiminin, raporlanan varlık ve yükümlülük tutarlarını
etkileyecek, bilanço tarihi itibari ile vukuu muhtemel yükümlülük ve taahhütleri ve raporlama dönemi itibariyle gelir
ve gider tutarlarını belirleyen tahminler ve varsayımlar yapması gerekmektedir. Gerçekleşen sonuçlar, tahmin ve
varsayımlardan farklı olabilir. Bu tahmin ve varsayımlar düzenli olarak gözden geçirilmekte, gerekli düzeltmeler
yapılmakta ve ilgili dönemin faaliyet sonuçlarına yansıtılmaktadır. Konsolide finansal tablolara yansıtılan tutarlar
üzerinde önemli derecede etkisi olabilecek yorumlar ve bilanço tarihinde var olan veya ileride gerçekleşebilecek
tahminlerin esas kaynakları göz önünde bulundurularak yapılan önemli varsayımlar ve değerlendirmeler aşağıdaki
gibidir:
a)
Kıdem tazminatı yükümlülüğü, iskonto oranları, gelecekteki maaş artışları ve çalışanların ayrılma
oranlarını içeren birtakım varsayımlara dayalı aktüeryal hesaplamalar ile belirlenmektedir. Bu planların
uzun vadeli olması sebebiyle, söz konusu varsayımlar önemli belirsizlikler içermektedir. Çalışanlara
sağlanan faydalara ilişkin karşılıklara ilişkin detaylar Not 26’da yer almaktadır.
b)
Şüpheli alacak karşılıkları için Grup yönetiminin değer düşüklüğü testleri baz alınmaktadır. Alacakların
değer düşüklüğüne uğrayıp uğramadığı değerlendirilirken ilişkili kuruluş ve zincir mağazalar dışında
kalan borçluların geçmiş performansları, piyasadaki kredibiliteleri ve bilanço tarihinden finansal tabloların
onaylanma tarihine kadar olan performansları ile yeniden görüşülen koşullar da dikkate alınmaktadır.
İlgili bilanço tarihi itibariyle şüpheli alacak karşılıkları Not 11’de yansıtılmıştır.
c)
Grup yönetimi özellikle bina ve makina ekipmanlarının faydalı ekonomik ömürlerinin belirlenmesinde
teknik ekibinin tecrübeleri doğrultusunda önemli varsayımlarda bulunmuştur (Not 20). Grup, Türkiye
operasyonlarından başlamak üzere, makine, tesis ve cihazlar için kullanım ömrü tahminlerinde 2014
yılında değişiklik yapmış ve 12 yıl olan ekonomik ömür tahmini 20 yıla çıkarılmıştır. Bu tahmin
değişikliğinin etkisi Not 20’de açıklanmıştır.
d)
Stok değer düşüklüğü ile ilgili olarak stoklar fiziksel olarak ve ne kadar geçmişten geldiği incelenmekte,
teknik personelin görüşleri doğrultusunda kullanılabilirliği belirlenmekte ve kullanılamayacak olduğu
tahmin edilen kalemler için karşılık ayrılmaktadır. Stokların net gerçekleşebilir değerinin belirlenmesinde
de liste satış fiyatları ve yıl içinde verilen ortalama iskonto oranlarına ilişkin veriler kullanılmakta ve
katlanılacak satış giderlerine ilişkin tahminler yapılmaktadır (Not 15).
e)
Grup, gelişen olaylar veya değişen koşullar doğrultusunda, varlıkların defter değerleriyle
satılamayabileceği ortaya çıktığında değer düşüklüğü karşılığı ayrılmak üzere varlıklarını gözden geçirir.
Böyle bir belirti olduğu takdirde ve varlıkların defter değeri tahmini elde edilebilir değerini aştığı takdirde,
aktifler ve nakit sağlayan birimler tahmini elde edilebilir değerinden gösterilir. Varlıkların elde edilebilir
değeri net satış fiyatı veya kullanım değerinden büyük olanıdır (Not 20 ve Not 21).
(13)
2.
f)
Grup, belirlenmiş olan muhasebe politikaları çerçevesinde, sınırsız faydalı ömre sahip maddi olmayan
duran varlıklar ve şerefiye kayıtlı değerlerini, yılda bir kez veya şartların değer düşüklüğünü işaret ettiği
durumlarda daha sık aralıklarla değer düşüklüğü testine tabi tutmaktadır. 31 Aralık 2014 tarihi itibariyle
sınırsız faydalı ömre sahip maddi olmayan duran varlıklar ve şerefiye kayıtlı değerlerini geri kazanılabilir
değeri ile karşılaştırılarak değer düşüklüğü testine tabi tutulmuştur. Geri kazanılabilir değer, kullanım
değeri hesaplamaları temel alınarak belirlenmiştir. Toplam 5 yıllık bir dönem için yapılan bu
hesaplamalarda, yönetim kurulu tarafından onaylanan üç yıllık dönemi kapsayan finansal bütçeyi temel
alan vergi öncesi serbest nakit akım tahminleri esas alınmış; üç yıllık dönemden sonraki 2 yıla ait tahmini
serbest nakit akımları ise beklenen büyüme oranları kullanılarak hesaplanmıştır. Tahmini vergi öncesi
serbest nakit akımları iskonto edilerek peşin değerine indirgenmiştir. Faaliyette bulunulan piyasalardaki
büyüme oranları, kişi başı gayrisafi yurt içi hasıla ve fiyat indeksleri gibi bilgiler dış kaynaklardan
edinilmiştir. Mamul ve hammadde fiyatları, işletme sermayesi gereksinimleri ve sabit kıymet yatırımları
gibi değişkenlerle ilgili tahminler Grup’un öngörüleri ve geçmiş dönem gerçekleşmelerine göre
yapılmıştır. Değer düşüklüğü testi için kullanılan tahminlerde sabit büyüme oranı %0,86 ve %3,0
arasında değişen oranlarda ve ağırlıklı ortalama sermaye maliyeti oranı ise %10,39 ile %17,46 arasında
değişen oranlarda alınmıştır (Not 21 ve Not 22).
g)
Ertelenen vergi aktifi gelecek yıllarda vergilendirilebilen gelirin oluşmasının muhtemel olduğunun tespiti
halinde kayıtlara alınmaktadır. Vergilendirilebilen gelirin oluşmasının muhtemel olduğu durumlarda
ertelenmiş vergi aktifi taşınan ve kullanılmamış birikmiş zararlar ile her türlü geçici farklar üzerinden
hesaplanmaktadır.
h)
Grup yönetimi, Al Waha şirketinin tüm taşınmaz varlıklarına sahip olan ve özel sözleşme hükümlerince
bu taşınmazları ve taşınmazlar üzerindeki bütün haklarını Al Waha’ya kiralamış olan Trust Co.’yu, başka
hiçbir faaliyeti olmayacağı ve kuruluşunun da sadece bu amaca hizmet edecek olmasından dolayı, söz
konusu şirketi Uluslararası Finansal Raporlama Standartları Yorumlama Komitesi ve Türkiye Muhasebe
Standartları Yorum 12 "Konsolidasyon - Özel Amaçlı İşletmeler" kapsamında, özel amaçlı işletme olarak
tanımlamıştır.
Uygulanan Konsolidasyon Esasları ve Müşterek Yönetime Tabi Ortaklıklardaki Paylar
Konsolide finansal tablolar ana şirket olan CCİ ile bağlı ve müşterek yönetime tabi ortaklıklarının 31 Aralık 2014
tarihinde sona eren yıla ait finansal tablolarını içermektedir. Bağlı ortaklıklar, kontrolün Grup’a transfer olduğu
tarihten itibaren konsolide edilmekte ve kontrolün Grup’tan çıktığı tarihte konsolide edilen bağlı ortaklıklar
arasından çıkarılmaktadır. Grup’un konsolide finansal tabloları, CCİ ve kontrolü altında olan şirketleri içermektedir.
Bu kontrol normal şartlarda eğer Grup bir şirketin sermayesi üzerindeki oy hakkının doğrudan ya da dolaylı olarak
%50’sinden fazlasına sahipse ve bir şirketin operasyonlarından kar sağlamak için finansman ve faaliyet
politikalarını yönlendirebiliyorsa bulunmaktadır.
Bağlı ortaklıklar tam konsolidasyon yöntemi kullanılarak konsolide edilmiş, dolayısıyla kayıtlı bağlı ortaklık
değerleri, ilgili özkaynakları karşılığında netleştirilmiştir. Bağlı ortaklıkların ana ortaklık dışı hak sahiplerine
atfedilen özkaynaklar ve net dönem karları, konsolide bilanço ve gelir tablosunda kontrol gücü olmayan paylar
olarak gösterilmektedir.
TFRS 11, "Müşterek Düzenlemeler", 1 Ocak 2013 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama
dönemlerinde geçerlidir. Standart, ortak düzenlemelerin yasal şekli yerine düzenlemenin sağladığı hak ve
yükümlülükleri vurgulayarak ortak düzenlemelere daha gerçekçi bir bakış açısı getirmektedir. İki çeşit ortak
düzenleme tanımlanmaktadır: müşterek faaliyetler ve iş ortaklıkları. Bu standart ile iş ortaklarının oransal
konsolidasyon yöntemine son verilmiştir. Bu düzenlemeyle birlikte, müşterek yönetime tabi ortaklıklar
1 Ocak 2013 tarihinden itibaren konsolide finansallarda özkaynak yöntemine göre muhasebeleştirilmektedir.
yansıtmaktadır.
Grup şirketleri arasındaki bakiyeler ve işlemler, şirketler arası karlar ile gerçekleşmemiş karlar ve zararlar dahil
olmak üzere elimine edilmiştir. Konsolide finansal tablolar benzer durumlardaki işlemler ve olaylar için uygulanan
benzer muhasebe prensipleri kullanılarak hazırlanmıştır.
(14)
2.
ÖNEMLİ MUHASEBE POLİTİKALARININ ÖZETİ
Hazır değerler, kasa ve bankalardaki nakit parayı ve vadeleri bilanço tarihinden önce olan çekleri içermektedir.
Nakit benzeri değerler kolayca nakde dönüştürülebilir ve değer kaybetme riski bulunmayan kısa vadeli yüksek
likiditeye sahip olan, vadeleri 3 ay veya daha kısa süreli olan yatırımlardır.
Tüm finansal varlıklar alım için ödenen giderler de dahil olmak üzere alımda ödenen ve gerçeğe uygun değerleri
yansıttığı öngörülen elde etme maliyetleri ile kayıtlara alınır.
Satılmaya hazır finansal varlıklar olarak sınıflandırılan menkul kıymetlerin ilk kayda alımı müteakip değerlemesi
gerçeğe uygun değeri üzerinden yapılmaktadır. Satılmaya hazır finansal varlıkların gerçeğe uygun değerdeki
değişikliklerden kaynaklanan kar ya da zarar, ilgili varlıklar satılana, nakde dönüşene veya başka bir şekilde elden
çıkarılana veya değer düşüklüğüne maruz kalana kadar özkaynaklar içinde gösterilir, bu tarihten sonra ise
birikmiş gerçeğe uygun değer uyarlamaları gelir ve gider hesapları ile ilişkilendirilir.
Satılmaya hazır finansal varlıklar üzerinden etkin faiz metodu kullanılarak hesaplanan faiz tutarı, faiz geliri olarak
muhasebeleştirilir. Alınan temettüler ise hak kazanıldığı tarihte temettü gelirleri içerisinde gösterilir. Mali
piyasalarda aktif olarak işlem gören yatırımların gerçeğe uygun değerleri bilanço tarihindeki menkul kıymet
borsası kapanış değeri ile belirlenir.
Devlet tahvilleri gibi vade sonuna kadar elde tutulmasına karar verilmiş olan diğer kısa vadeli finansal varlıklar ise
satın alım tarihinden sonraki dönemlerde, etkin faiz oranı kullanılarak iskonto edilmiş değerlerinden finansal
tablolara yansıtılır. İskonto edilmiş değer, alım sırasında ortaya çıkan iskonto veya ödenen prim gibi faktörler
dikkate alınarak hesaplanır.
Vadeleri 3 aydan uzun süreli olan banka mevduatları finansal yatırımlar içerisinde sınıflanmaktadır.
Şirket, nihai üretim için gerekli emtianın fiyatlarındaki dalgalanmalardan kaynaklanan fiyat riskinden korunmak
amacıyla emtia swap işlemleri, emtianın dövize endeksli olmasından kaynaklanan döviz riskinden korunmak
amacıyla forward döviz alım işlemleri gerçekleştirmektedir.
Riskten Korunma Muhasebesi
Riskten Korunma Muhasebesi kapsamında korunma işlemleri,
-
-
Muhasebeleştirilmiş bir varlık veya borcun ya da muhasebeleştirilmemiş bir kesin taahhüdün veya bu tür
bir varlık, borç ya da taahhüdün belirlenebilir bir bölümünün gerçeğe uygun değerinde meydana gelen,
belirli bir risk unsuru ile ilişkilendirilebilen ve kâr veya zararı etkileyebilecek nitelikteki değişikliklere karşı
gerçekleştirilen bir finansal riskten korunma işlemi olan gerçeğe uygun değer riskinden korunma işlemleri
Muhasebeleştirilmiş bir varlık veya borca (örneğin, değişken oranlı borçların gelecekteki faiz
ödemelerinin tamamı veya bir kısmı) ya da gerçekleşme ihtimali yüksek tahmini bir işleme ilişkin belirli bir
riskle ilişkilendirilebilen ve net kâr veya zararı etkileyebilen nitelikteki nakit akışı değişikliklerinden
korunmak için gerçekleştirilen bir finansal riskten korunma işlemi olan nakit akış riskinden korunma
işlemleri olarak sınıflandırılır.
Grup, finansal riskten korunma işleminin başlangıcında, Grup’un finansal riskten korunma işlemine neden olan
risk yönetimi hedef ve stratejisine uygun olarak finansal riskten korunma ilişkisini tayin eder ve belgelendirir. Söz
konusu belgelendirme, riskten korunma aracını, riskten korunma konusu kalemi ve işlemi, korunulan riskin niteliği
ve riskten korunma aracının gerçeğe uygun değerinde meydana gelen değişikliklerin, riskten koruma konusu
kalem ve işlemin gerçeğe uygun değerinde ve nakit akışlarında meydana gelen değişiklikleri dengelemesinin
etkinliğinin nasıl belirleneceğini kapsamaktadır. Söz konusu riskten korunma işlemlerinin başlangıcında gerçeğe
uygun değer ve nakit akımlarındaki değişikliklerin karşılanmasında etkin olacağı beklenmekte olup raporlama
dönemleri boyunca periyodik olarak riskten korunma işleminin etkinliği değerlendirilmektedir.
(15)
2.
Gerçeğe uygun değer riski muhasebesinde, riskten korunma aracının gerçeğe uygun değerindeki değişiklik
konsolide gelir tablosuna dahil edilir. Riskten korunma konusu kalem ve işlemin gerçeğe uygun değerindeki
değişiklikler, riskten korunma konusu kalem ve işlemin taşınan değerinin bir parçası olarak muhasebeleştirilir ve
finansal gelir/gider kalemi içerisinde gelir tablosuna dahil edilir.
Nakit akış riskinden korunma muhasebesinde, riskten koruma aracına ait kazanç ve kayıpların etkin kısmı, diğer
kapsamlı gelir içerisinde nakit akış riski korunma fonuna intikal ettirilir, etkin olmayan kısım ise finansal gelir/gider
kalemi içerisinde gelir tablosuna dahil edilir.
Nakit akış riskinden korunma işlemlerinde, doğrudan özkaynaklarda muhasebeleştirilmiş bulunan tutarlar, finansal
riskten korunma konusu tahmini işlemin kâr veya zararı etkilediği dönem veya dönemlerde (örneğin finansal
gelirin veya giderin veya tahmin edilen bir satışın gerçekleşmesi halinde) kâr ya da zarara dahil edilir. Riskten
korunma konusu kalemin finansal olmayan bir varlık veya borç olduğu durumlarda, daha önceden özkaynaklarda
muhasebeleştirilmiş bulunan kazanç veya kayıpları iptal ederek varlık veya borcun ilk maliyetine veya defter
değerine dahil edilir.
Şirket, tahmini metal kutu alımlarının maruz olduğu alüminyum fiyat riskinden korunmak adına alüminyum swap
sözleşmeleri gerçekleştirmiş olup nakit akış riskinden korunma muhasebesi kapsamında alüminyum swap
işlemlerini riskten korunma aracı, planlanan metal kutu alımlarından dolayı gerçekleşme ihtimali yüksek tahmini
nakit çıkışlarını riskten korunma konusu kalem olarak tayin etmiştir. Rezin alımlarının dövize endeksli olmasından
kaynaklanan döviz riskinden korunmak amacıyla forward döviz alım işlemleri gerçekleştirmiş olup, nakit akış
riskinden korunma muhasebesi kapsamında forward döviz alım işlemlerini riskten korunma aracı, planlanan rezin
alımlarından dolayı gerçekleşme ihtmali yüksek tahmini nakit çıkışlarını riskten korunma konusu kalem olarak
tayin etmiştir (Not 8, Not 40, Not 41).
Riskten korunma muhasebesine konu edilmeyen diğer türev araçlar
Riskten korunma muhasebesine konu edilmeyen diğer türev finansal araçlar; işlem maliyetleri işlemin yapıldığı
tarihte muhasebeleştirilmek üzere gerçeğe uygun değerleriyle muhasebeleştirilir. İlk kayıtlara alınmalarına
müteakiben, türev finansal araçların gerçeğe uygun değerinde oluşan değişiklikler, konsolide gelir tablosunda
finansal gelir ve gider kalemlerine intikal ettirilir.
Ticari Alacaklar
Vadeleri genel olarak 15 - 65 gün arasında olan ticari alacaklar fatura edilmiş tutarları ile kayda alınmakta ve
şüpheli alacak karşılığı düşülerek taşınmaktadır. Şüpheli alacaklar için alacağın tahsil edilmesi artık olası değilse,
karşılık ayrılır. Tahsil edilmesi hiçbir şekilde mümkün olmayan alacaklar ise, bu durum kesinleştiği zaman ilgili
hesaplardan silinir.
Şüpheli alacak karşılığı gider olarak yansıtılmaktadır. Karşılık, Grup yönetimi tarafından tahmin edilen ve
ekonomik koşullardan ya da hesabın doğası gereği taşıdığı riskten kaynaklanabilecek olası zararları karşıladığı
düşünülen tutardır.
İlişkili Taraflar
a)
Bir kişi veya bu kişinin yakın ailesinin bir üyesi, aşağıdaki durumlarda Şirket ile ilişkili sayılır:
Söz konusu kişinin,
(i)
(ii)
(iii)
b)
Şirket üzerinde kontrol veya müşterek kontrol gücüne sahip olması durumunda,
Şirket üzerinde önemli etkiye sahip olması durumunda,
Şirket veya Şirket’in bir ana ortaklığının kilit yönetici personelinin bir üyesi olması durumunda.
Aşağıdaki koşullardan herhangi birinin mevcut olması halinde işletme Şirket ile ilişkili sayılır:
(i)
(ii)
(iii)
(iv)
İşletme ve Şirket’in aynı grubun üyesi olması halinde.
İşletmenin, diğer işletmenin (veya diğer işletmenin de üyesi olduğu bir grubun üyesinin) iştiraki
ya da iş ortaklığı olması halinde.
Her iki işletmenin de aynı bir üçüncü tarafın iş ortaklığı olması halinde.
İşletmelerden birinin üçüncü bir işletmenin iş ortaklığı olması ve diğer işletmenin söz konusu
üçüncü işletmenin iştiraki olması halinde.
(16)
2.
(v)
(vi)
(vii)
İşletmenin, Şirket’in ya da Şirket ile ilişkili olan bir işletmenin çalışanlarına ilişkin olarak işten
ayrılma sonrasında sağlanan fayda plânlarının olması halinde. Şirket’in kendisinin böyle bir
plânının olması halinde, sponsor olan işverenler de Şirket ile ilişkilidir.
İşletmenin (a) maddesinde tanımlanan bir kişi tarafından kontrol veya müştereken kontrol
edilmesi halinde.
(a) maddesinin (i) bendinde tanımlanan bir kişinin işletme üzerinde önemli etkisinin bulunması
veya söz konusu işletmenin (ya da bu işletmenin ana ortaklığının) kilit yönetici personelinin bir
üyesi olması halinde.
Stoklar
Stoklar, hasarlı ve yavaş hareket eden stoklara ayrılan karşılık düşüldükten sonra, maliyet veya net
gerçekleşebilir değerin düşük olanı üzerinden değerlenmektedir. Net gerçekleşebilir değer, normal koşullarda
oluşan piyasa fiyatından ürünün tamamlanma sürecindeki maliyeti ile ve pazarlama ve dağıtım giderlerinin
çıkartılması ile oluşan değerdir. Stok maliyeti, ürünü satışa hazır hale getirmek için katlanılan tüm giderleri
içermektedir ve ağırlıklı ortalama maliyet yöntemi ile hesaplanmaktadır.
Maddi duran varlıklar, maliyet değerinden birikmiş amortisman düşüldükten ve eğer var ise değer düşüklüğü
karşılığı ayrıldıktan sonraki net değerleri ile gösterilmiştir. Arazi ve arsalar amortismana tabi tutulmamıştır.
Amortismana tabi tutulan varlıklar, maliyet tutarları üzerinden aşağıda belirtilen tahmini ekonomik ömürlerine
dayanan oranlarla doğrusal amortismana tabi tutulmuştur.
Binalar ve Özel Maliyetler
Makine, Tesis ve Cihazlar
Döşeme ve Demirbaşlar
Taşıtlar
Diğer Maddi Duran Varlıklar
5 - 49 yıl
6 - 20 yıl
5 - 10 yıl
5 - 10 yıl
5 - 12 yıl
Özel maliyetlerin ekonomik ömrü sözleşmeye dayalı kiralama süresine göre belirlenir. Yapılan yatırımın ekonomik
ömrü, kiralanan varlığın sözleşmeye göre belirlenmiş kalan kiralama yılına eşittir.
Bakım ve onarım giderleri herhangi bir maddi duran varlığın gelecekteki ekonomik faydasını arttırıcı nitelikte ise
aktifleştirilebilirler, diğer tüm bakım ve onarım masrafları, giderler oluştukça gelir tablosu ile ilişkilendirilmektedir.
Maddi duran varlık yatırımları ile ilgili tüm maliyetler ilgili varlık kullanım aşamasına gelene kadar yapılmakta olan
yatırımlar hesabında takip edilir ve kullanıma hazır hale geldiği tarihten itibaren amortisman hesaplanmaya
başlanır.
Maddi duran varlıklar gelişen olaylar veya değişen koşullar doğrultusunda, defter değerleriyle satılamayabileceği
ortaya çıktığında değer düşüklüğü karşılığı ayrılmak üzere gözden geçirilir. Böyle bir belirti olduğu takdirde ve
varlıkların defter değeri tahmini elde edilebilir değerini aştığı takdirde aktifler ve nakit sağlayan birimler tahmini
elde edilebilir değerinden gösterilir. Varlıkların elde edilebilir değeri net satış fiyatı veya kullanım değerinden
büyük olanıdır.
Maddi duran varlığın kullanım değeri, gelecekte oluşacak tahmini nakit akımlarının ilgili varlığın risklerini ve geçerli
piyasa koşullarını yansıtan vergi öncesi iskonto oranı kullanılarak günümüz değerine indirgenmesi ile tespit edilir.
İlgili varlık eğer tek başına nakit üreten bir birim değilse, bağlı bulunduğu nakit üreten birimin elde edilebilecek
değeri tespit edilir. Değer düşüklüğü karşılığı gelir tablosuna yansıtılmaktadır.
Değer düşüklüğünün iptali nedeniyle varlığın kayıtlı değerinde meydana gelen artış, önceki yıllarda değer
düşüklüğünün finansal tablolara alınmamış olması halinde oluşacak olan defter değerini (amortismana tabi
tutulduktan sonra kalan net tutar) aşmayacak şekilde gelir tablosuna kaydedilmektedir.
(17)
2.
Bir işletmenin satın alınmasından bağımsız olarak elde edilen maddi olmayan duran varlıklar maliyet bedeli
üzerinden aktifleştirilmektedir. Bir işletmenin alınmasının bir parçası olarak elde edilen maddi olmayan duran
varlıklar, ilgili varlığın gerçeğe uygun bedelinin güvenilir bir şekilde ölçülebildiği durumlarda aktifleştirilir. Geliştirme
giderleri dışında, bir işletme içerisinde yaratılmış olan maddi olmayan duran varlıklar aktifleştirilmemektedir ve
harcama yapıldığı yılın karından düşülmektedir. Maddi olmayan duran varlıklar, şişeleme ve dağıtım
sözleşmelerinden doğan haklar hariç doğrusal amortisman yöntemine göre ilgili varlığın tahmini ekonomik ömrü
boyunca itfa edilmektedir.
Konsolidasyon kapsamında, satın alınan yurt dışında faaliyetlerini sürdüren bağlı ortaklıkların ve müşterek
yönetime tabi ortaklığın makul değer esasına göre hazırlanmış finansal tablolarında oluşan maddi olmayan duran
varlıklar TCCC ile yapılmış olan “Şişeleme ve Dağıtım Sözleşmeleri”ni temsil etmektedir. Şirket yönetimi,
TCCC’nin Şirket’teki hissedarlığını, uzun soluklu yatırım planlarının oluşturulmasında ve iş süreçlerinin
geliştirilmesindeki dahiliyetini ve dünyadaki diğer önemli şişeleyiciler ile olan çalışma prensiplerini göz önünde
bulundurduğunda, şişeleme ve dağıtım sözleşmelerinin süreleri dolduktan sonra da herhangi bir ek maliyet
olmaksızın yenileneceği görüşüne vardığından, bu sözleşmelerle ilgili herhangi bir süre kısıtlamasına gerek
görülmemiştir. Bu nedenden dolayı sözleşmelerin ekonomik ömürlerinin belirsiz olması sebebiyle, oluşan
sözkonusu maddi olmayan duran varlıklar amortismana tabi tutulmamaktadır. Amortismana tabi tutulmayan söz
konusu maddi olmayan duran varlıkları, taşıdıkları değerin gerçekleşmeyeceği durum ve şartlarla ve yılda en az
bir kere değer düşüklüğü için gözden geçirilmektedir.
Konsolidasyon kapsamında, 2006 yılında satın alınan Mahmudiye'nin ve 2009 yılında satın alınan Sandras’ın
makul değer esasına göre hazırlanmış finansal tablolarında oluşan maddi olmayan duran varlıklar,
Mahmudiye’nin ve Sandras’ın elinde bulundurduğu “Su Kaynakları Kullanım Hakları”nı temsil etmekte olup 9 ve
40 yıl olan kullanım hakkı sürelerine uygun olarak doğrusal amortisman yöntemine göre itfa edilmektedir.
Yukarıda bahsedilenler haricindeki diğer haklar, 2-15 yıl tahmini ekonomik ömürlerine dayanan oranlarla doğrusal
amortismana tabi tutulmuştur.
Amortismana tabi tutulan maddi olmayan duran varlıkların taşıdıkları değerlerin gerçekleşmeyeceği durum ve
şartlar geçerli ise ilgili varlıklar değer düşüklüğü için gözden geçirilir.
İşletme Birleşmeleri ve Şerefiye
Grup, bir işletme satın aldığında, edindiği finansal varlık ve borçların sınıflandırmalarını ve belirlemeleri birleşme
tarihinde var olan sözleşme hükümleri, ekonomik koşullar ve konuya ilişkin diğer tüm koşulları esas alarak yapar.
Bu saklı bir türev ürünün ana sözleşmeden ayrılması gerekip gerekmediğinin değerlendirilmesini de kapsar.
Satın alma metodu, satın alma maliyetini satın alınan varlıklar, yükümlülükler ve şarta bağlı yükümlülüklerin satın
alınılan gündeki rayiç değerlerine dağıtılmasını gerektirmektedir. Söz konusu satın alınan şirketlerin TFRS 3’e
göre belirlenmiş varlıkları, yükümlülükleri ve şarta bağlı yükümlülükleri satın alınma günündeki rayiç değerlerinden
kayıtlara yansıtılmaktadır. Satın alınan şirket, satın alma tarihinden itibaren konsolide gelir tablosuna dahil
edilmektedir.
İktisap edilen tanımlanabilir varlıkların, yükümlülüklerin ve koşullu yükümlülüklerin gerçeğe uygun değerlerinin
veya birleşme maliyetinin sadece geçici olarak belirlendiği durumlarda, birleşmenin gerçekleştiği dönemin
sonunda birleşmenin ilk defa muhasebeleştirilmesinde geçici olarak yapılma zorunluluğu ortaya çıkarsa, Şirket
söz konusu geçici değerler üzerinden birleşme işlemini muhasebeleştirmiştir. Geçici olarak belirlenmiş birleşme
muhasebesinin birleşme tarihini takip eden on iki ay içerisinde tamamlanması ve düzeltme kayıtlarının birleşme
tarihinden itibaren yapılması gerekmektedir.
Şerefiye, satın alınan ortaklığın satın alım tarihindeki maliyeti ile net aktiflerinin gerçeğe uygun bedelleri arasında
kalan pozitif farktır. Grup, şerefiye tutarlarını itfa etmemektedir. Şerefiye tutarı, taşıdığı değerin
gerçekleşmeyeceği durum ve şartlarda ve yılda en az bir kere değer düşüklüğü için gözden geçirilmektedir.
Yurtdışındaki işletmelerin satın alınmasında ortaya çıkan şerefiye ve yine bu satın alma sırasında aktif ve
pasiflerin defter değerlerine yapılan gerçeğe uygun değer düzeltmeleri, yurt dışındaki işletmenin aktif ve pasifleri
olarak dikkate alınır. Bu nedenle, yurt dışındaki işletmenin raporlama para birimi cinsinden ifade edilir ve bilanço
kapanış kurundan çevrilir.
(18)
2.
Finansal Enstrümanların Kayda Alınması ve Kayıttan Çıkarılması
Grup, finansal varlık veya finansal yükümlülükleri sadece ve sadece finansal enstrümanın sözleşmesine taraf
olduğu takdirde bilançosuna yansıtmaktadır. Grup, finansal varlığı veya finansal varlığın bir kısmını sadece ve
sadece söz konusu varlıkların konu olduğu sözleşmeden doğan hakları üzerindeki kontrolünü kaybettiği zaman
kayıtlarından çıkartır. Grup, finansal yükümlülüğü sadece sözleşmede tanımlanan yükümlülüğü ortadan kalkar,
iptal edilir veya zaman aşımına uğrar ise kayıtlarından çıkartır.
Finansal Borçlar
Bütün finansal borçlar, ilk olarak, maliyet değerleri ile kayıtlara yansıtılmıştır.
İlk kayda alınış tarihinden sonra krediler etkin faiz oranı kullanılarak indirgenmiş değerleri ile gösterilir. İndirgenmiş
değer, ihraç giderleri ve iskonto oranı veya ödeme üzerindeki prim dikkate alınarak hesaplanır. İtfa sürecinde
veya yükümlülüklerin kayda alınması sırasında ortaya çıkan gelir veya giderler, gelir tablosu ile ilişkilendirilir.
Borçlanma Maliyetleri
1 Ocak 2009 tarihinden itibaren varlık alımı veya inşası ile ilişkilendirilen borçlanma maliyetleri aktifleştirilmekte,
bunun haricinde kalan maliyetler ise giderleştirilmektedir. Bu tarihten önceki borçlanma giderleri genel olarak
oluştuğu tarihte giderleştirilmiştir.
Kiralama İşlemleri (Kiracı Olarak Grup)
a)
Finansal Kiralama
Grup’a kiralanan varlığın mülkiyeti ile ilgili bütün risk ve faydaların devrini öngören finansal kiralamalar, kira
döneminin başlangıcında finansal kiralama yoluyla elde edilen mülkiyetin gerçeğe uygun bedeli üzerinden veya
daha düşükse, minimum kiralama yükümlülüğünün iskonto edilmiş değeri üzerinden muhasebeleştirilmektedir.
Finansal kiralama işleminden kaynaklanan yükümlülük, ödenecek faiz ve anapara borcu olarak ayrıştırılmış ve
finansal borçlarda gösterilmiştir. Faiz giderleri, sabit faiz oranı üzerinden hesaplanarak ilgili dönemin hesaplarına
dahil edilmiştir. Finansal kiralama yoluyla alınan varlıklar, tahmini ekonomik ömürlerine uygun olarak amortismana
tabi tutulur.
b)
Operasyonel Kiralama
Kiralanan varlıklarla ilgili bütün risk ve faydaların kiralayana ait olduğu kiralamalar operasyonel kiralamalar olarak
sınıflandırılmaktadır. Operasyonel kiralama ödemeleri, kira süresi boyunca doğrusal olarak gelir tablosuyla
ilişkilendirilir.
Ticari Borçlar
Grup’un vadeleri genellikle 7 - 30 gün arasında olan ticari ve senetli borçları, faturalanmış mal ve hizmet alımları
için gelecekte yapılacak ödemelerin gerçeğe uygun değerini temsil eden tutarlar üzerinden yansıtılmaktadır.
(19)
2.
Türkiye’de kurulu şirketler için:
a)
Tanımlanan Fayda Planı
Kıdem tazminatı karşılıkları TMS 19 ‘‘Çalışanlara Sağlanan Faydalar’’a göre aktüer çalışmasına dayanarak
yansıtılmıştır.
İlişikteki konsolide finansal tablolarda, Grup, kıdem tazminatı karşılığını “Projeksiyon Metodu’’nu kullanarak
yansıtmıştır. Profesyonel aktüerler tarafından yapılan değerlendirmelere göre, birikmiş aktüer kazanç veya
kayıplar gelir veya gider olarak gelir tablosuyla ilişkilendirilmektedir. Kıdem tazminatı yükümlülüğü, bilanço
tarihinde geçerli olan devlet tahvilleri faiz oranı ile iskonto edilerek hesaplanmıştır. Aktüeryal varsayımla
gerçekleşen arasındaki fark düzeltmeleri ile aktüeryal varsayım değişikliklerinden doğan aktüeryal kazanç ve
kayıplar, oluştukları dönem içinde diğer kapsamlı gelirler olarak özkaynaklara yansıtılır.
Bilanço tarihleri itibariyle kullanılan temel aktüer varsayımları aşağıdaki gibidir:
31 Aralık 2014
%8,1
%6,3
%6,3
İskonto oranı
Enflasyon
Öngörülen maaş/tavan artışı
b)
31 Aralık 2013
%9,4
%6,4
%6,4
Tanımlanan Katkı Planları
Şirket, Sosyal Sigortalar Kurumu’na zorunlu olarak sosyal sigortalar primi ödemektedir. Şirket’in, bu primleri
ödediği sürece başka yükümlülüğü kalmamaktadır. Bu primler tahakkuk ettikleri dönemde personel giderlerine
yansıtılmaktadır. İlgili primlere ilişkin 31 Aralık 2014 tarihi itibariyle toplam 26.095 TL (31 Aralık 2013 - 25.218 TL)
tutarında gider gerçekleşmiştir.
Yurt dışında kurulu bağlı ortaklıklar için:
Yurt dışında faaliyette bulunan bağlı ortaklık ve müşterek yönetime tabi teşebbüsler ilgili ülkelerin mevzuatına
uygun olarak katkı payı ödemelerini gerçekleştirerek, ilgili döneminde giderleştirmektedir. Sosyal sigortalar primi
olarak hem işveren hem de çalışan, çalışan maaşı üzerinden aşağıda belirtilen oranlarda ödeme yapmakta olup,
bu primler tahakkuk ettikleri dönemde personel giderlerine yansıtılmaktadır.
Almaty CC
Azerbaijan CC
Bishkek CC
Turkmenistan CC
Tajikistan CC
TCCBCJ
CCBIL
CCBPL
Çalışandan yapılan
kesinti oranı
İşverenin yaptığı
ödeme oranı
%10
%3
%10
%1
%6,5
%5
1% (asgari ücretin)
%11
%22
%17,25
%20
%25
%12,25
%12
5% (asgari ücretin)
Ayrıca, tanımlanan fayda planı kapsamında CCBPL’nin TMS 19 ‘‘Çalışanlara Sağlanan Faydalar’’a göre aktüer
çalışmasına dayanarak taşıdığı tazminat karşılığı bulunmaktadır. En az üç yıl çalışmış olmak şartı ile işten ayrılan
yada emekli olan her çalışan bu fayda planından faydalanmaktadır. Profesyonel aktüerler tarafından yapılan
değerlendirmelere göre taşıdığı bu karşılık üzerindeki birikmiş aktüer kazanç veya kayıplar gelir veya gider olarak
gelir tablosuyla ilişkilendirilmektedir. Aktüeryal varsayımla gerçekleşen arasındaki fark düzeltmeleri ile aktüeryal
varsayım değişikliklerinden doğan aktüeryal kazanç ve kayıplar, oluştukları dönem içinde diğer kapsamlı gelirler
olarak özkaynaklara yansıtılır.
(20)
2.
Karşılıklar, Şarta Bağlı Varlık ve Yükümlülükler
Karşılıklar ancak ve ancak bir işletmenin geçmişten gelen ve halen devam etmekte olan bir yükümlülüğü (yasal ya
da yapısal) varsa ve bu yükümlülük sebebiyle Grup’a ekonomik çıkar sağlayan kaynakların elden çıkması olasılığı
mevcutsa ve gerçekleşecek yükümlülüğün miktarı güvenilir bir şekilde belirlenebiliyorsa kayıtlara alınmaktadır.
Paranın zaman içindeki değer kaybı önem kazandığında, karşılıklar ileride oluşması muhtemel giderlerin bilanço
tarihindeki indirgenmiş değeriyle yansıtılır. İndirgenmiş değer kullanıldığında zamanın ilerlemesinden dolayı
karşılıklarda meydana gelebilecek artışlar faiz gideri olarak kaydedilir.
Şarta bağlı yükümlülükler, kaynak aktarımını gerektiren durum yüksek bir olasılık taşımıyor ise finansal tablolarda
yansıtılmayıp dipnotlarda açıklanmaktadır. Şarta bağlı varlıklar ise finansal tablolara yansıtılmayıp ekonomik getiri
yaratma ihtimali yüksek olduğu takdirde dipnotlarda açıklanır.
Gelirlerin Muhasebeleştirilmesi
Satış Gelirleri
Gelirler, faaliyetlerinden dolayı Grup’a ekonomik fayda sağlanması olasılığı olduğu ve gelirin güvenilir olarak
ölçülebilmesinin mümkün olduğu ve satılan ürünlerle ilgili risk ve menfaatlerin alıcıya geçtiği zaman
muhasebeleştirilmektedir. Satışlar; satış iskontoları, katma değer vergisi ve satış vergilerinden netleştirilmiş olarak
finansal tablolara yansıtılmaktadır. İskontolar ve diğer indirimler; satış indirimlerinden, ürün ile birlikte bedelsiz
verilen malzeme maliyetlerinden ve özel tüketim vergisinden oluşmaktadır.
Faiz Gelirleri
Faiz gelirleri tahakkuk esasına göre gelir kaydedilmektedir.
Kurum Kazancı Üzerinden Hesaplanan Vergiler
Vergi karşılığı gideri veya geliri, dönem içerisinde ortaya çıkan kazanç veya zararlar ile alakalı olarak hesaplanan
yasal ve ertelenmiş verginin toplamıdır.
Ertelenmiş vergi, bilanço yükümlülüğü metoduna göre hesaplanmıştır. Ertelenmiş vergi, varlık ve yükümlülüklerin
finansal tablolarda yansıtılan değerleri ile yasal vergi matrahları arasındaki geçici farkların vergi etkisi olup
finansal raporlama amacıyla dikkate alınarak yansıtılmaktadır.
Ertelenmiş vergi varlığı ileride bu zamanlama farklılıklarının kullanılabileceği bir mali kar oluşabileceği ölçüde; tüm
indirilebilir geçici farklar ve geçmiş dönemlere ilişkin taşınan mali zararlar için tanımlanır. Ertelenmiş vergi varlığı
her bilanço döneminde gözden geçirilmekte ve ertelenmiş vergi aktifinin ileride kullanılması için yeterli mali karın
oluşmasının mümkün olmadığı durumlarda, bilançoda taşınan değeri azaltılmaktadır.
Ertelenmiş vergi varlığı ve yükümlülüğünün hesaplanmasında Grup’un bu geçici farkları kullanabileceğini
düşündüğü tarihlerde geçerli olacak ve bilanço tarihi itibariyle yürürlüğe girmiş vergi oranları kullanılmaktadır.
Aynı ülkenin vergi mevzuatına tabi olunması ve cari vergi varlıklarının cari vergi yükümlülüklerinden mahsup
edilmesi konusunda yasal olarak uygulanabilir bir hakkın bulunması şartlarıyla ertelenen vergi varlıkları ve
ertelenen vergi yükümlülükleri, karşılıklı olarak birbirinden mahsup edilir.
Yabancı Para Cinsinden İşlemler
Grup içindeki her şirket yabancı para cinsinden yapılan işlemleri ve bakiyelerini kullandığı para birimine çevirirken
işlem tarihinde geçerli olan kurları esas almaktadır. Parasal kalemlerin yıl boyunca ilk olarak kayıtlara alındıkları
ya da geçmiş finansal tablolarda raporlandıkları kurlardan farklı kurlarla ifade edilmesinden veya
raporlanmasından doğan kur farkı giderleri veya gelirleri ilgili dönemde gelir tablosuna yansıtılmaktadır.
(21)
2.
Hisse Başına Kar
Konsolide gelir tablolarında belirtilen hisse başına kazanç, net karın, raporlama dönemleri boyunca piyasada
bulunan hisse senetlerinin ağırlıklı ortalama adedine bölünmesiyle bulunmaktadır. Dönem içerisinde içsel
kaynaklardan sermaye artırımı yapılması halinde, hisse adedinin ağırlıklı ortalaması hesaplanırken yeni bulunan
değerin dönem başı itibariyle de geçerli olduğu kabul edilir. Şirket’in sulandırılmış enstrümanı bulunmamaktadır.
Bilanço Tarihinden Sonraki Olaylar
Grup’un bilanço tarihindeki durumu hakkında ilave bilgi veren bilanço tarihinden sonraki olaylar (düzeltme
gerektiren olaylar) finansal tablolarda yansıtılmaktadır. Düzeltme gerektirmeyen olaylar belli bir önem arz ettikleri
takdirde dipnotlarda açıklanmaktadır.
3.
İŞLETME BİRLEŞMELERİ
2013 yılında gerçekleşenler
Şirket satın almaları için satın alma metodu uygulanmaktadır. Yıl içinde satın alınan ya da satılan bağlı ortaklıklar
konsolide mali tablolara alındıkları tarihten itibaren ya da satıldıkları tarihe kadar dahil edilmektedir.
Not 1’in ‘Grup Yapısındaki 2013 Yılında Gerçekleşen Değişiklikler’ başlığı altında açıklandığı üzere
1 Ocak 2013’ten itibaren yürürlüğe giren TFRS 10 “Konsolide Finansal Tablolar” ve TFRS 11 “Müşterek
Düzenlemeler” standartları çerçevesinde; CCİ’nin CCBPL’deki kontrol değişikliği TFRS 3 “İşletme Birleşmeleri”
kapsamında aşamalı olarak gerçekleşen işletme birleşmesi şeklinde muhasebeleştirilmekte ve 31 Aralık 2012
tarihine kadar oransal konsolidasyon metoduyla konsolide edilen CCBPL, 1 Ocak 2013’ten itibaren tam olarak
konsolide edilmektedir. Buna göre, aşamalı olarak gerçekleşen bir işletme birleşmesinde edinen işletme, daha
önceden elinde bulundurduğu edinilen işletmedeki özkaynak payını, birleşme tarihindeki gerçeğe uygun değeri ile
yeniden ölçer ve sonuç olarak ortaya çıkan bir kazanç veya kayıp varsa bunu da kar veya zararda
muhasebeleştirir.
Bu kapsamda CCBPL’nin gerçeğe uygun değerinin yeniden ölçümünde üç yıllık dönemi kapsayan finansal
bütçeyi temel alan serbest nakit akım tahminleri esas alınmıştır. Üç yıllık dönemden sonraki tahmini serbest nakit
akımları beklenen büyüme oranları kullanılarak hesaplanmıştır. Tahmini serbest nakit akımları iskonto edilerek
peşin değerine indirgenmiştir. Faaliyette bulunulan piyasalardaki büyüme oranları, kişi başı gayrisafi yurt içi hasıla
ve fiyat indeksleri gibi bilgiler dış kaynaklardan edinilmiştir. Mamul ve hammadde fiyatları, işletme sermayesi
gereksinimleri ve sabit kıymet yatırımları gibi değişkenlerle ilgili tahminler Grup’un öngörüleri ve geçmiş dönem
gerçekleşmelerine göre yapılmıştır.
Konsolidasyon kapsamındaki değişiklik neticesinde, CCBPL’nin satın alma tarihindeki makul değer esasına göre
hazırlanmış mali tablolarında oluşan ve CCİ'nin CCBPL’deki geçmişten taşınan %49,39 oranındaki payının
karşılığı olarak kayıtlara yansıtılan 241.437 TL (135,4 milyon USD karşılığı) (Not 22), TFRS 3 “İşletme
Birleşmeleri” kapsamında 31 Aralık 2013 tarihli konsolide finansal tabloda pozitif şerefiye hesabına yansıtılmış,
satın alma muhasebesi neticesinde ortaya çıkan 241.632 TL gerçeğe uygun değer artış kazancı ise yatırım
Faaliyetlerinden gelirler altında “Satın alınan bağlı ortaklık yoluyla değer artışı” olarak muhasebeleştirilmiştir
(Not 33).
Konsolidasyon kapsamında, satın alma tarihindeki makul değer esasına göre hazırlanmış CCBPL mali
tablosunda oluşan ve TCCC ile yapılan “Şişeleme ve Dağıtım Sözleşmeleri”ni temsil eden satın alma tarihi
itibariyle 179.088 TL (100,4 milyon USD karşılığı) (Not 21), tutarındaki maddi olmayan varlıklar ekonomik
ömürlerinin belirsiz olması ve herhangi bir ek maliyet olmaksızın yenilenmesi sebebiyle amortismana tabi olmayıp,
olası bir değer düşüklüğü kaybı için değerlendirmeye tabi tutulacaktır. Şerefiyenin içinde kalan tanımlanmış bir
maddi olmayan varlık yoktur.
4.
İŞ ORTAKLIKLARI
Grup’un, 31 Aralık 2014 ve 2013 tarihleri itibariyle iş ortaklığı bulunmamaktadır.
(22)
5.
BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA
Şirket’in faaliyetlere ilişkin karar almaya yetkili mercii (Yönetim Kurulu ve Üst Yönetim) bölümsel raporlamayı
Not 2’de anlatılan sunuma ilişkin temel esaslara göre ölçmektedir. Raporlanan bilgiler, yönetimin faaliyet
bölümlerinin performansını değerlendirmek ve kaynak dağılımına karar vermek için kullandığı bilgileri
içermektedir. Transfer fiyatlandırması açısından, ilişkili şirketler arasında uygulanan fiyatlar, ilişkisiz üçüncü
taraflarla yapılan işlemlerde gerçekleşen emsal fiyatlara göre uygundur.
Şirket’in faaliyet bölümlerinin diğer bölümler ile gerçekleştirilen işlemlerden elde edilen bölüm gelirlerinin ölçülmesi
ve raporlamasında, bölümler arası transferler, normal piyasa fiyatı ve şartlarında gerçekleştirilmektedir.
Grup’un yurt içi ve yurt dışındaki bağlı ortaklıkları ile müşterek yönetime tabi teşebbüsü Not 1’de sunulmuş olup,
bölümlere göre raporlamasını içeren bilgiler ektedir:
31 Aralık 2014
Yurt dışı
Eliminasyon
Konsolide
3.061.377
(1.841.451)
1.219.926
2.928.773
(1.966.827)
961.946
(4.780)
4.350
(430)
5.985.370
(3.803.928)
2.181.442
(977.634)
45.212
287.504
(589.131)
(2.217)
370.598
21.314
(50.450)
(29.566)
(1.545.451)
(7.455)
628.536
1.443
(1.049)
(781)
(1.443)
1.443
(387)
-
(949)
-
(949)
287.898
368.868
(29.566)
627.200
463.153
(587.927)
163.124
9.914
(79.394)
299.388
(22.994)
22.994
(29.566)
450.073
(644.327)
432.946
Sürdürülen faaliyetler vergi gelir / (gideri)
Sürdürülen faaliyetler dönem karı / (zararı)
(18.997)
144.127
(63.857)
235.531
(2.888)
(32.454)
(85.742)
347.204
144.127
27.421
208.110
4.352
(36.806)
31.773
315.431
Yurt içi
Hasılat
Satışların maliyeti (-)
Ticari faaliyetlerden brüt kar / (zarar)
Faaliyet giderleri (-)
Esas faaliyetlerden diğer gelirler / (giderler), net
Esas faaliyet karı
Yatırım faaliyetlerinden gelirler
Yatırım faaliyetlerinden giderler
Özkaynak yöntemiyle değerlenen yatırımların kar /
zararındaki paylar
Finansman geliri / gideri öncesi faaliyet karı
Finansal gelirler
Finansal giderler (-)
Sürdürülen faaliyetler vergi öncesi karı
Maddi ve maddi olmayan duran varlık girişleri
112.633
624.914
-
737.547
Amortisman gideri ve itfa payı
Diğer nakit çıkışı gerektirmeyen kalemler
Faiz ve vergi öncesi kar (FAVÖK)
116.278
9.022
413.198
191.313
19.349
579.530
(777)
(854)
(31.197)
306.814
27.517
961.531
31 Aralık 2014
Yurt dışı
Eliminasyon
Yurt içi
Toplam varlıklar
Toplam kaynaklar
4.196.288
2.503.935
3.570.124
1.724.849
(564.552)
(399.956)
Konsolide
7.201.860
3.828.828
31 Aralık 2014 tarihi itibariyle Almaty CC’nin konsolide hasılat ve toplam varlıklar içindeki payı sırasıyla %11 ve
%9’dur.
31 Aralık 2014 tarihi itibariyle CCBPL’nin konsolide hasılat ve toplam varlıklar içindeki payı sırasıyla %18 ve
%17’dir.
31 Aralık 2013 tarihi itibariyle Almaty CC’nin konsolide hasılat ve toplam varlıklar içindeki payı sırasıyla %11 ve
%8’dir.
31 Aralık 2013 tarihi itibariyle CCBPL’nin konsolide hasılat ve toplam varlıklar içindeki payı sırasıyla %15 ve
%12’dir.
(23)
5.
BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA (devamı)
31 Aralık 2013
Yurt dışı
Eliminasyon
Yurt içi
Hasılat
Satışların maliyeti (-)
Ticari faaliyetlerden brüt kar / (zarar)
Faaliyet giderleri (-)
Esas faaliyetlerden diğer gelirler / (giderler), net
Esas faaliyet karı
Yatırım faaliyetlerinden gelirler
Yatırım faaliyetlerinden giderler (-)
Özkaynak yöntemiyle değerlenen yatırımların
kar / zararındaki paylar
Finansman geliri / gideri öncesi faaliyet karı
Konsolide
2.913.054
(1.693.106)
1.219.948
2.278.575
(1.536.699)
741.876
(5.184)
1.704
(3.480)
5.186.445
(3.228.101)
1.958.344
(930.219)
51.633
341.362
(449.925)
(1.201)
290.750
17.084
(51.700)
(38.096)
(1.363.060)
(1.268)
594.016
2.360
(1.965)
(2.354)
239.272
2.360
241.632
(1.959)
-
(2.729)
-
(2.729)
341.757
285.667
203.536
830.960
253.222
(458.633)
136.346
3.992
(55.163)
234.496
(3.779)
3.378
203.135
253.435
(510.418)
573.977
Sürdürülen faaliyetler vergi gelir / (gideri)
Sürdürülen faaliyetler dönem karı / (zararı)
(18.731)
117.615
(52.024)
182.472
(1.053)
202.082
(71.808)
502.169
117.615
10.656
171.816
2.710
199.372
13.366
488.803
Finansal gelirler
Finansal giderler (-)
Sürdürülen faaliyetler vergi öncesi karı
Maddi ve
girişleri
maddi
olmayan
duran
Amortisman gideri ve itfa payı
Diğer nakit çıkışı gerektirmeyen kalemler
Faiz ve vergi öncesi kar (FAVÖK)
varlık
247.129
456.903
-
704.032
129.379
7.811
478.947
148.019
15.736
449.422
2.163
(242.002)
(36.303)
279.561
(218.455)
892.066
31 Aralık 2013
Yurt dışı
Eliminasyon
Yurt içi
Toplam varlıklar
Toplam kaynaklar
4.595.665
2.964.461
2.851.820
1.366.005
(441.710)
(196.030)
Konsolide
7.005.775
4.134.436
Şirket’in “Faiz, Amortisman ve Vergi Öncesi Kar (FAVÖK)” hesaplaması “Finansman geliri / gideri öncesi faaliyet
karı” kalemine, amortisman ve itfa giderleri, değer düşüklüğü karşılığı, çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin
kıdem tazminatı ve izin ödemeleri gibi karşılıklar (yönetim primi karşılıkları hariç) ve diğer nakdi olmayan giderler
ile negatif şerefiye, satın alınan bağlı ortaklık yoluyla değer artışı ve duran varlık değer düşüklüğü karşılık iptalini
içeren nakdi olmayan gelirlerin eklenmesiyle yapılmaktadır.
Önceki dönemler ile tutarlı şekilde raporlama açısından FAVÖK hesaplaması SPK’nın finansal tablo kullanım
rehberine göre yapılan sınıflama değişiklik etkilerinden arındırılmış; “Esas faaliyetlerden diğer gelir ve giderler”
hesaplarına eklenen kur farkları ile, “Özkaynak yöntemiyle değerlenen yatırımların kar / zararındaki paylar”ın
etkisi FAVÖK hesaplamasından çıkarılmıştır. 31 Aralık 2014 ve 2013 tarihleri itibariyle, Finansman geliri / gideri
öncesi faaliyet karı ve FAVÖK arasındaki mutabakat aşağıdaki gibidir;
Finansman gelir gideri öncesi faaliyet karı
Amortisman ve itfa giderleri
Kıdem tazminatı ve ücretli izin karşılığı
Maddi duran varlık değer düşüklüğü karşılığı/ (iptali), net (Not 20, Not 33)
Esas faaliyetlerden diğer gelir / gider hesapları içerisindeki kur farkı gelir / gideri
(Not 33)
Özkaynak yöntemiyle değerlenen yatırımların kar / zararındaki paylar (Not 18)
Satın alınan bağlı ortaklık yoluyla değer artışı (Not 3, Not 33)
Diğer
FAVÖK
(24)
31 Aralık 2014
627.200
306.814
10.521
5.561
31 Aralık 2013
830.960
279.561
11.527
6.651
10.406
2.335
949
80
961.531
2.729
(241.632)
(65)
892.066
6.
NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ
31 Aralık 2014
Kasa
Banka
-Vadeli
-Vadesiz
Çekler
31 Aralık 2013
4.143
4.511
691.749
55.309
5.767
847.899
61.579
2.781
756.968
916.770
31 Aralık 2014 tarihi itibariyle 348.453 TL tutarındaki yabancı para cinsinden 3 aydan kısa vadeli mevduatlar,
1 gün ile 76 gün (31 Aralık 2013 - 517.265 TL, 1 gün ile 66 gün) arasında değişen kalan vadelerde olup faiz
oranları %0,20 - %5,00 (31 Aralık 2013 - %0,20 - %5,00) arasında değişmektedir.
31 Aralık 2014 tarihi itibariyle 343.296 TL tutarındaki TL cinsinden vadeli mevduatlar, 2 gün ile 57 gün (31 Aralık
2013 - 330.634 TL, 2 ile 37 gün) arasında değişen kalan vadelerde olup faiz oranları %10,15 - %12,00 (31 Aralık
2013 - %8,75 - %9,90) arasında değişmektedir.
31 Aralık 2014 tarihi itibariyle 3 aydan kısa vadeli mevduatlar üzerinde 2.115 TL (31 Aralık 2013 - 1.455 TL)
tutarında faiz geliri tahakkuku bulunmaktadır. 31 Aralık 2014 ve 2013 tarihleri itibariyle hazır değerlerin gerçeğe
uygun değerleri kayıtlı değerlerine eşittir.
7.
FİNANSAL YATIRIMLAR
31 Aralık 2014
Vadesi üç aydan uzun vadeli mevduatlar
31 Aralık 2013
2.971
562.985
2.971
562.985
31 Aralık 2014 tarihi itibariyle 3 aydan uzun vadeli mevduatlar AZM cinsinden oluşmaktadır (31 Aralık 2013 - AZM
ve USD, 91 ile 181 gün, %3,35 - %6,00). 31 Aralık 2014 tarihi itibariyle bu mevduat 181 günlük vadede olup faiz
oranı %7,50’dir.
31 Aralık 2014 tarihi itibariyle 3 aydan uzun vadeli mevduatlar üzerinde 14 TL (31 Aralık 2013 - 1.252 TL)
tutarında faiz gelir tahakkuku bulunmaktadır.
8.
TÜREV FİNANSAL ARAÇLAR
31 Aralık 2014 tarihi itibariyle Şirket’in gerçekleştirdiği nominal değerleri toplamı 17.811 TL olan, 4.000 tonluk,
4 adet alüminyum swap işlemi bulunmaktadır. Söz konusu alüminyum swap kontratları sırasıyla, 28 Kasım 2013,
27 Mart 2014, 15 Ağustos 2014 ve 2 Ekim 2014 tarihleri itibariyle nakit akış riskinden korunma muhasebesi
uyarınca, gerçekleşme ihtimali yüksek olan metal kutu alımlarının nakit akışlarından kaynaklanabilecek finansal
riskten korunma aracı olarak tayin edilmişlerdir (Not 41).
31 Aralık 2014 tarihi itibariyle Şirket’in gerçekleştirdiği nominal değerleri toplamı 62.239 TL olan, 26,8 milyon
Amerikan Doları tutarında 6 adet vadeli döviz alış kontratı (forward) bulunmaktadır. Söz konusu işlemler sırasıyla
25 Temmuz 2014, 19 Ağustos 2014, 17 Ekim 2014, 21 Ekim 2014 ve 30 Ekim 2014 tarihleri itibariyle nakit akış
riskinden korunma muhasebesi uyarınca, gerçekleşme ihtimali yüksek olan resin alımlarının döviz cinsinden
değerleri nedeniyle oluşabilecek finansal riskten korunma aracı olarak tayin edilmişlerdir (Not 41).
Riskten korunma muhasebesine uygun olarak gerçekleştirilen emtia swap ve forward türev finansal araçlarının
gerçeğe uygun değerindeki değişimin tamamı etkin olup, konsolide kapsamlı gelir tablosunda
muhasebeleştirilmektedir.
31 Aralık 2014
Gerçeğe Uygun
Nominal
Değer Varlık /
Değer
(Yükümlülük)
Riskten korunma amaçlı muhasebeleştirilen:
Emtia swap işlemleri
Forward işlemleri
31 Aralık 2013
Gerçeğe Uygun
Nominal
Değer Varlık /
Değer
(Yükümlülük)
17.811
62.239
(388)
2.440
23.303
-
(477)
-
80.050
2.052
23.303
(477)
(25)
8.
TÜREV FİNANSAL ARAÇLAR (devamı)
31 Aralık 2014 tarihi itibariyle Şirketin, elinde bulundurduğu nakit portföyünün döviz ağırlığını belirli bir seviyede
tutmak ve portföyü Amerikan Doları’nın Türk Lirası’na karşı olan değerinde ortaya çıkabilecek dalgalanmaların
etkilerinden korumak amacıyla taraf olduğu forward alım sözleşmesi kalmamış olup sonlanan sözleşmelerin
finansal tablolara yansıyan tutarı 2.564 TL’dir (Not 34). Türev enstrümanlar ilk defa finansal tablolara alınırken
maliyetleri üzerinden değerlenir. Kayda alınmalarını izleyen dönemlerde makul değerleri üzerinden değerlemeleri
yapılır ve değişim gelir tablosu ile ilişkilendirilir.
9.
FİNANSAL BORÇLANMALAR
31 Aralık 2014
31 Aralık 2013
Kısa vadeli banka kredileri
Uzun vadeli finansal borçların kısa vadeli kısımları
515.335
113.251
164.334
1.004.320
Toplam kısa vadeli finansal borçlar
628.586
1.168.654
Uzun vadeli krediler
2.015.097
1.917.577
Toplam finansal borçlar
2.643.683
3.086.231
31 Aralık 2014 tarihi itibariyle toplam finansal borçların üzerinde 17.463 TL (31 Aralık 2013 - 16.728 TL) tutarında
faiz gideri tahakkuku bulunmaktadır.
31 Aralık 2014 ve 2013 tarihleri itibariyle kısa ve uzun vadeli finansal borçların döviz ve TL cinsinden dökümü
aşağıdaki gibidir:
31 Aralık 2014
Kısa vadeli
Uzun vadeli
USD
Euro
TL
Pakistan Rupisi
Ürdün Dinarı
31 Aralık 2013
Kısa vadeli
Uzun vadeli
260.665
19.105
343.378
5.438
2.015.097
-
855.190
136.463
19.220
154.533
3.248
1.902.577
15.000
-
628.586
2.015.097
1.168.654
1.917.577
Bilanço tarihlerindeki etkin faiz oranları aşağıdaki gibidir:
31 Aralık 2014
Kısa vadeli
USD cinsinden krediler
Ürdün Dinarı krediler
Pakistan Rupisi krediler
Uzun vadeli
TL cinsinden krediler
USD cinsinden krediler
Euro cinsinden krediler
31 Aralık 2013
(3M Libor+%1,35) - (1M Libor +%2,00)
(%9,13)
(1M Kibor+%0,40) - (3M Kibor+%0,50)
(%5,00)
(%9,37)
(3M Kibor+%0,50) - (1M Kibor+%0,50)
(%10,00)
(1M Libor+%1,40) - (%4,75)
-
(%9,75) - (%10,0)
(1M Libor+%1,40) - (%4,75)
(1M Euribor+%1,80)
31 Aralık 2014 ve 2013 tarihleri itibariyle uzun vadeli kredilerin (cari kısım dahil) geri ödeme planları aşağıdaki
gibidir:
31 Aralık 2014
2014
2015
2016
2017
2018
2020
2023
(26)
31 Aralık 2013
113.237
62.101
48.850
1.440.369
185.512
278.279
1.004.320
57.687
54.882
48.784
1.329.364
170.744
256.116
2.128.348
2.921.897
10.
DİĞER FİNANSAL YÜKÜMLÜLÜKLER
Grup’un, 31 Aralık 2014 ve 2013 tarihleri itibariyle diğer finansal yükümlülüğü bulunmamaktadır.
11.
TİCARİ ALACAK VE BORÇLAR
Ticari Alacaklar
31 Aralık 2014
Ticari alacaklar
Vadeli çekler
Eksi: Şüpheli alacak karşılığı
31 Aralık 2013
398.792
7.842
(20.093)
344.621
4.828
(18.792)
386.541
330.657
Şüpheli alacak karşılığının 31 Aralık 2014 ve 2013 tarihleri itibariyle hareket tablosu aşağıdaki gibidir:
31 Aralık 2014
1 Ocak bakiyesi
Dönem içinde ayrılan karşılık (Not 31)
Konusu kalmayan karşılıklar
Kayıtlardan silinen şüpheli alacaklar
Satın alınan bağlı ortaklık yoluyla eklenenler
31 Aralık 2013
18.792
2.459
(1.520)
(184)
546
15.599
3.184
(805)
(219)
125
908
20.093
18.792
31 Aralık 2014 ve 2013 tarihleri itibariyle, alacakların vadelerine göre detayı aşağıdaki gibidir;
Vadesi geçmiş olup karşılık ayrılmayan alacaklar
1 aya
kadar
1 - 2 ay
2 - 3 ay
3 - 6 ay
6 ay üzeri
Toplam
31 Aralık 2014
Vadesi
gelmemiş
alacaklar
Ticari alacaklar
Vadeli çekler
Diğer
336.856
7.842
-
28.422
-
5.588
-
3.910
-
12
-
3.911
-
378.699
7.842
-
344.698
28.422
5.588
3.910
12
3.911
386.541
289.189
4.828
-
22.828
-
6.350
-
2.545
-
563
-
4.354
-
325.829
4.828
-
294.017
22.828
6.350
2.545
563
4.354
330.657
31 Aralık 2013
Ticari alacaklar
Vadeli çekler
Diğer
Ticari Borçlar
31 Aralık 2014
Satıcı cari hesapları
(27)
31 Aralık 2013
446.375
321.071
446.375
321.071
12.
DİĞER ALACAK VE BORÇLAR
Diğer Alacaklar
31 Aralık 2014
Personelden alacaklar
Depozito ve teminatlar
Vergi dairesinden ve diğer resmi dairelerden alacaklar
Diğer
31 Aralık 2013
6.556
6.120
15.041
7.336
5.245
388
11.677
4.227
35.053
21.537
Diğer Borçlar
31 Aralık 2014
Depozitolar ve teminatlar
Ödenecek vergi, harç ve diğer kesintiler
Diğer
13.
112.485
23.655
12.454
89.233
31.379
10.374
148.594
130.986
31 Aralık 2014
31 Aralık 2013
PEŞİN ÖDENMİŞ GİDERLER
a)
Kısa vadeli peşin ödenmiş giderler
Peşin ödenmiş pazarlama giderleri
Peşin ödenmiş sigorta giderleri
Peşin ödenmiş kira giderleri
Peşin ödenmiş diğer giderler
Verilen avanslar
b)
42.657
11.842
4.606
6.351
136.549
47.612
9.926
3.682
6.010
136.569
202.005
203.799
Uzun vadeli peşin ödenmiş giderler
31 Aralık 2014
Peşin ödenmiş pazarlama giderleri
Peşin ödenmiş kira giderleri
Peşin ödenmiş diğer giderler
Verilen avanslar
14.
31 Aralık 2013
31 Aralık 2013
86.821
15.061
797
72.658
52.891
11.347
878
48.574
175.337
113.690
FİNANS SEKTÖRÜ FAALİYETLERİNDEN ALACAK VE BORÇLAR
Grup’un, 31 Aralık 2014 ve 2013 tarihleri itibariyle finans sektörü faaliyetlerinden alacak ve borçları
bulunmamaktadır.
15.
STOKLAR
31 Aralık 2014
Mamuller
Hammaddeler
Ambalaj malzemeleri
Yoldaki mallar
Diğer malzemeler
Eksi: Stok değer düşüklüğü karşılığı (-)
31 Aralık 2013
114.504
306.282
82.279
60.680
16.043
(4.101)
122.350
240.110
56.108
33.932
15.037
(6.051)
575.687
461.486
Stok değer düşüklüğü karşılığının 31 Aralık 2014 ve 2013 tarihleri itibariyle hareket tablosu aşağıdaki gibidir, yıl
içinde kaydedilen net gelir 2.383 TL’dir (31 Aralık 2013 - net gider toplamı 1.139 TL).
(28)
15.
STOKLAR (devamı)
31 Aralık 2014
1 Ocak bakiyesi
Yıl içinde ayrılan ve konusu kalmayan karşılıklar, net
İmha edilen stoklar
16.
31 Aralık 2013
6.051
2.292
(4.675)
433
2.576
4.527
(3.388)
1.724
612
4.101
6.051
CANLI VARLIKLAR
Grup’un, 31 Aralık 2014 ve 2013 tarihleri itibariyle herhangi bir canlı varlığı bulunmamaktadır.
17.
DEVAM EDEN İNŞAAT SÖZLEŞMELERİNE İLİŞKİN VARLIKLAR
Grup’un, 31 Aralık 2014 ve 2013 tarihleri itibariyle herhangi bir devam eden inşaat sözleşme alacak ya da hakediş
bedeli bulunmamaktadır.
18.
ÖZKAYNAK YÖNTEMİYLE DEĞERLENEN YATIRIMLAR
yansıtmaktadır.
31 Aralık 2014 tarihi itibariyle SSDSD’nin konsolide bilançoda taşıdığı değer 1.004 TL zarar olup, bu tutar
konsolide finansal tabloda SSDSD’den olan ticari alacaklardan netlenmiştir.
31 Aralık 2014 ve 2013 tarihleri itibariyle, SSDSD’nin toplam aktif ve yükümlülükleri ile net satışları ve dönem
zararı aşağıdaki gibidir:
SSDSD
Toplam Varlıklar
Toplam Kaynaklar
Özkaynaklar
31 Aralık 2014
3.031
10.556
(7.525)
31 Aralık 2013
3.963
9.039
(5.076)
SSDSD
Satışlar
Dönem Zararı
Grup’un zarardaki payı
31 Aralık 2014
7.145
(1.898)
(949)
31 Aralık 2013
3.850
(5.458)
(2.729)
19.
YATIRIM AMAÇLI GAYRİMENKULLER
Grup’un, 31 Aralık 2014 ve 2013 tarihleri itibariyle yatırım amaçlı gayrimenkulü bulunmamaktadır.
(29)
20.
MADDİ DURAN VARLIKLAR
Arazi
ve Binalar
Makine, Tesis
ve Cihazlar
Taşıtlar
Döşeme
ve Demirbaşlar
Diğer
Maddi Varlıklar
Özel
Maliyetler
Yapılmakta
Olan Yatırımlar
Toplam
31 Aralık 2012 net bakiyeleri
542.057
709.756
34.319
22.145
343.973
2.131
46.062
1.700.443
İlaveler
Çıkışlar, net
Transferler
Değer düşüklüğü karşılığı ve iadesi
Cari dönem amortismanı
16.605
(2.835)
16.885
91.034
(1.631)
58.283
(19.316)
134.541
(3.186)
55.597
227.141
(1.034)
86.381
(115.519)
18.926
(3.016)
11
8.614
(582)
4.431
(9.160)
5.249
(51)
648
861
1.097
(4.169)
232.642
(7.860)
17.553
153.238
(3.404)
27.785
(123.929)
965
(486)
285.958
(90.694)
19.387
6.526
-
694.886
(16.948)
500.275
(6.651)
184.503
(272.579)
701.082
1.093.677
53.543
25.780
639.998
2.610
267.239
2.783.929
701.082
1.093.677
53.543
25.780
639.998
2.610
267.239
2.783.929
İlaveler
Çıkışlar, net
Transferler
Değer düşüklüğü karşılığı ve iadesi
Cari dönem amortismanı
15.023
(226)
39.852
35.763
(19.315)
155.398
(589)
177.117
42
73.637
(106.387)
11.873
(996)
305
103
4.270
(10.258)
9.512
(55)
1.875
810
(4.495)
139.906
(12.142)
44.962
(5.706)
32.634
(156.898)
9.014
641
(1.188)
390.905
(264.752)
17.489
-
731.631
(14.008)
(5.561)
164.603
(298.541)
772.179
1.392.895
58.840
33.427
682.754
11.077
410.881
3.362.053
748.942
(142.242)
(9.306)
103.688
1.953.075
(949.223)
(48.103)
137.928
96.849
(52.906)
(654)
10.254
57.995
(34.900)
2.685
1.215.011
(614.542)
(13.415)
52.944
10.102
(7.574)
82
264.578
2.661
4.346.552
(1.801.387)
(71.478)
310.242
701.082
1.093.677
53.543
25.780
639.998
2.610
267.239
2.783.929
803.591
(161.557)
(9.306)
139.451
2.285.001
(1.055.610)
(48.061)
211.565
108.031
(63.164)
(551)
14.524
69.327
(39.395)
3.495
1.387.737
(771.440)
(19.121)
85.578
19.757
(8.762)
82
390.731
20.150
5.064.175
(2.099.928)
(77.039)
474.845
772.179
1.392.895
58.840
33.427
682.754
11.077
410.881
3.362.053
Maliyet
Birikmiş amortisman
Birikmiş değer düşüklüğü karşılığı
31 Aralık 2013 net defter değeri
Maliyet
Birikmiş amortisman
Birikmiş değer düşüklüğü karşılığı
31 Aralık 2014 net defter değeri
(30)
20.
MADDİ DURAN VARLIKLAR (devamı)
Grup, Türkiye operasyonlarından başlamak üzere, makine, tesis ve cihazlar için kullanım ömrü tahminlerinde
2014 yılında değişiklik yapmış ve 12 yıl olan ekonomik ömür tahmini 20 yıla çıkarılmıştır. Bu tahmin değişikliği,
finansal tablolarda geriye dönük herhangi bir uygulama gerektirmemektedir ve 31 Aralık 2014 tarihi itibariyle cari
dönem amortismanına etkisi 30.621 TL tutarında olumlu yöndedir.
Değer Düşüklüğü Karşılığı
31 Aralık 2014 tarihi itibariyle 6.253 TL (31 Aralık 2013 - 8.536 TL) tutarındaki değer düşüklüğü karşılığı Grup’un
cari dönemde defter değeri, gerçekleşebilir değerini aşan maddi varlıkları için hesaplanmış ve kayıtlara
yansıtılmıştır. Bu karşılık “Kullanımdan Kalkmış” maddi varlıklar için ayrılmıştır. 31 Aralık 2014 tarihi itibariyle
geçmiş yıllarda ayrılan değer düşüklüğü tutarlarından ters çevrilen tutar 692 TL (31 Aralık 2013 - 1.885 TL)’dir
(Not 33).
Sınırsız faydalı ömre sahip maddi olmayan duran varlıklar ve şerefiye kayıtlı değerlerinin, yılda bir kez
gerçekleştirilen değer düşüklüğü testinde kullanılan indirgenmiş nakit akımlarına göre yapılan hesaplamalar
sonucu, herhangi bir karşılık ayrılması gerekmemektedir (Not 21 ve 22).
31 Aralık 2014 tarihinde sona eren yıl itibariyle, yapılmakta olan yatırımlar üzerinde aktifleştirilmiş finansman
gideri 4.564 TL’dir (31 Aralık 2013 - Yoktur).
Finansal Kiralama İşlemleri
Grup’un finansal kiralama yoluyla edinmiş olduğu sabit kıymetler soğutucular, taşıtlar, binalar, makineler ve
ekipmanı içermektedir.
31 Aralık 2014 tarihi itibariyle maddi duran varlıklar altında sınıflandırılan ve finansal kiralama yoluyla edinilen
varlıkların net defter değeri 1.803 TL'dir (31 Aralık 2013 – 1.987 TL).
21.
MADDİ OLMAYAN VARLIKLAR
1 Ocak 2014
İlaveler/
(İtfa Payları)
Çıkışlar
Yabancı Para
Çevrim Farkları
31 Aralık
2014
Maliyet
Su kaynakları kullanım hakları
Şişeleme ve dağıtım sözleşmeleri
Diğer Haklar
31.980
817.820
40.877
5.916
(851)
70.792
1.042
31.980
888.612
46.984
Eksi: Birikmiş itfa payları
Diğer Haklar
(17.859)
(16.627)
(3.582)
(4.691)
851
(325)
(21.441)
(20.792)
Net defter değeri
856.191
(2.357)
-
71.509
925.343
1 Ocak 2013
İlaveler/
(İtfa Payları)
Satın Alınan Bağlı
Ortaklık Yoluyla
Yabancı Para
Eklenenler (Not 3) Çevrim Farkları
31 Aralık
2013
Maliyet
Şişeleme ve dağıtım sözleşmeleri
Diğer Haklar
31.980
503.772
29.150
9.146
179.088
1.316
134.960
1.265
31.980
817.820
40.877
Eksi: Birikmiş itfa payları
Diğer Haklar
(14.445)
(11.160)
(3.414)
(3.568)
(1.456)
(443)
(17.859)
(16.627)
Net defter değeri
539.297
2.164
178.948
135.782
856.191
Devlet teşviği ile alınan su kaynağı kullanım hakkı yoktur.
(31)
22.
POZİTİF / NEGATİF ŞEREFİYE
31 Aralık 2014 ve 2013 tarihleri itibariyle pozitif şerefiyenin hareket tablosu aşağıdaki gibidir:
1 Ocak 2014
Yabancı Para
Çevrim Farkları
İlaveler
31 Aralık 2014
Maliyetler
Birikmiş itfa payları / Değer düşüklüğü karşılıkları
459.148
(13.863)
-
38.514
-
497.662
(13.863)
Net defter değeri
445.285
-
38.514
483.799
1 Ocak 2013
İlaveler
Yabancı Para
Çevrim Farkları
31 Aralık 2013
Maliyetler
Birikmiş itfa payları / Değer düşüklüğü karşılıkları
141.539
(13.863)
241.437
-
76.172
-
459.148
(13.863)
Net defter değeri
127.676
241.437
76.172
445.285
Not 3 ‘İşletme Birleşmeleri’ başlığı altında detaylarıyla açıklandığı üzere, TFRS 11 “Müşterek Düzenlemeler”
standartları çerçevesinde, CCBPL aşamalı olarak gerçekleştirilen işletme birleşmesi yöntemiyle
muhasebeleştirilerek 1 Ocak 2013 tarihinden itibaren tam konsolide edilmiştir. Bu kapsamda, CCBPL’in satın
alma tarihindeki makul değer esasına göre hazırlanmış mali tablolarında oluşan ve CCİ'nin CCBPL’deki
geçmişten taşınan %49,39 oranındaki payının karşılığı olarak TFRS 3 “İşletme Birleşmeleri” kapsamında oluşan
241.437 TL (135,4 milyon USD karşılığı) pozitif şerefiye 31 Aralık 2013 tarihi itibariyle konsolide mali tablolara
yansıtılmıştır (Not 3).
23.
DEVLET TEŞVİK VE YARDIMLARI
31 Aralık 2014 tarihi itibariyle Bursa soda yatırımı, Elazığ, Köyceğiz, Çorlu, Ankara ve Mersin üretim hattı
yatırımları için alınan yatırım teşvik belgesi kapsamında 104.015 TL yatırım gerçekleşmiş olup (31 Aralık 2013 64.657 TL), ileride sağlanacak vergi avantaj tutarı 20.032 TL (31 Aralık 2013 - 13.994 TL) olarak hesaplanmıştır
(Not 37). 31 Aralık 2014 ve 2013 tarihleri itibariyle finansal tablolara yansıyan vergi indirim tutarları sırasıyla 656
TL ve 67 TL olarak gerçekleşmiştir.
24.
KARŞILIKLAR, KOŞULLU VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER
CCİ ve Türkiye’de mukim bağlı ortaklıkları
Aleyhe Davalar
31 Aralık 2014 tarihi itibari ile CCİ ve Türkiye’de mukim bağlı ortaklıkları aleyhine 7.691 TL (31 Aralık 2013 - 6.768
TL) tutarında, ticari faaliyetler ile ilgili açılmış bulunan çeşitli davalar mevcuttur. Bu davaların 31 Aralık 2014 tarihi
itibari ile nasıl sonuçlanacağı henüz kesinlik kazanmamıştır. Söz konusu davalarla ilgili Grup yönetimi olumsuz bir
sonuç beklememektedir ve bu davalar Grup’un faaliyet sonuçlarını, finansal durumunu veya likiditeyi önemli
ölçüde etkileyebilecek nitelikte değildir.
Teminat Mektupları ve Muhtemel Yükümlülükler
31 Aralık 2014 tarihi itibariyle verilen teminat mektubu tutarı 266.341 TL’dir (31 Aralık 2013 - 287.902 TL).
Yurt dışında faaliyet gösteren bağlı ortaklıklar
Aleyhe Davalar
31 Aralık 2014 tarihi itibariyle, CCBPL’nin vergi davaları olup davaların CCBPL’nin aleyhine sonuçlanması
durumunda oluşabilecek vergi yükümlülüğü 13,4 milyon USD’dir (31 Aralık 2013 - 13,9 milyon USD).
Grup yönetimi söz konusu davalarla ilgili olumsuz bir sonuç beklememektedir ve söz konusu davalar Grup’un
faaliyet sonuçlarını, finansal durumu etkileyebilecek nitelikte değildir.
(32)
24.
KARŞILIKLAR, KOŞULLU VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER (devamı)
İpotekler
31 Aralık 2014 tarihi itibariyle TCCBCJ’nin ve CCBPL’nin almış oldukları krediler için, bina ve arazileri üzerinde
sırasıyla 8.165 TL (31 Aralık 2013 - 7.515 TL) ve 61.599 TL (31 Aralık 2013 - 54.192 TL ) tutarında ipotek
bulunmaktadır.
Akreditif
31 Aralık 2014 tarihi itibariyle CCBPL’in 3,2 milyon USD ve 10,8 milyon EUR tutarlarında akreditifi bulunmaktadır.
(31 Aralık 2013 - CCBPL 19,1 milyon USD ve Azerbaycan CC 1,5 milyon USD).
Teminat Mektupları
31 Aralık 2014 tarihi itibariyle bankalardan alınan ve tedarikçilere ve resmi kurumlara verilen teminat mektupları
tutarı 6.309 TL’dir (31 Aralık 2013 - 6.222 TL).
31 Aralık 2014 ve 2013 tarihleri itibariyle, Grup’un teminat, garanti ve rehin pozisyonu aşağıdaki gibidir:
31 Aralık 2014
A. Kendi tüzel kişiliği adına verilenlerin toplam tutarı
B. Tam konsolidasyon kapsamına dahil edilen ortaklıklar lehine
verilenlerin toplam tutarı
C. Olağan ticari faaliyetlerinin yürütülmesi amacıyla 3. diğer
kişilerin borcunu temin amacıyla verilenlerin toplam tutarı
Toplam TL
Karşılığı
Orijinal
Para
Birimi TL
Orijinal
Para Birimi
Bin USD
Orijinal
Para Birimi
Bin EUR
Orijinal
Para Birimi
Bin PKR
Diğer Yabancı
Para TL
Karşılığı
336.087
265.346
181
204
2.667.000
8.165
291.721
-
60.737
-
6.486.963
1.092
-
-
-
-
-
-
D. Diğer verilenlerin toplam tutarı
-
-
-
-
-
-
i. Ana ortaklık lehine verilenlerin toplam tutarı
ii. B ve C maddeleri kapsamına girmeyen diğer grup şirketleri
lehine verilenlerin toplam tutarı
iii. C maddesi kapsamına girmeyen 3. kişiler lehine verilenlerin
toplam tutarı
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
Toplam teminat, garanti ve rehinler
Diğer verilenlerin özkaynaklara oranı (%)
A. Kendi tüzel kişiliği adına verilenlerin toplam tutarı
B. Tam konsolidasyon kapsamına dahil edilen ortaklıklar lehine
verilenlerin toplam tutarı
C. Olağan ticari faaliyetlerinin yürütülmesi amacıyla 3. diğer
kişilerin borcunu temin amacıyla verilenlerin toplam tutarı
-
-
-
-
627.808
265.346
60.918
204
-
-
-
-
Toplam TL
Karşılığı
Orijinal
Para Birimi
TL
352.882
286.351
1.490
410.089
-
-
-
-
9.153.963
9.257
-
-
Orijinal
Para Birimi
Bin PKR
Diğer Yabancı
Para TL
Karşılığı
566
2.667.000
7.515
143.243
11.240
3.513.026
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
31 Aralık 2013
Orijinal
Orijinal
Para Birimi
Para Birimi
Bin USD
Bin EUR
D. Diğer verilenlerin toplam tutarı
i. Ana ortaklık lehine verilenlerin toplam tutarı
ii. B ve C maddeleri kapsamına girmeyen diğer grup şirketleri
lehine verilenlerin toplam tutarı
iii. C maddesi kapsamına girmeyen 3. kişiler lehine verilenlerin
toplam tutarı
Toplam teminat, garanti ve rehinler
Diğer verilenlerin özkaynaklara oranı (%)
-
-
-
-
-
-
762.971
286.351
144.733
11.806
6.180.026
7.515
-
-
-
-
-
-
İpotekle teminatlandırılmış akreditif, teminat mektupları ve kredi riskinin tamamı ilgili ülkelerdeki ipotek tutarı
kapsamında yer aldığından; teminat, garanti ve rehin pozisyonu tablosunda ayrıca yer verilmemektedir.
(33)
24.
KARŞILIKLAR, KOŞULLU VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER (devamı)
Vergi ile İlgili ve Yasal Konular
Grup’un yurt dışında faaliyette bulunduğu bölgelerin çoğunda, vergilendirme ve yabancı para ile yapılan işlemlerle
ilgili yasalar ve düzenlemeler, gelişme göstermeye devam etmektedir. Çeşitli yasalar ve düzenlemeler her zaman
yazılı olarak ifade edilmemiştir ve bu düzenlemelerin uygulanması yerel, bölgesel ve milli vergi otoriteleri, ilgili
ülkelerin merkez bankaları ve maliye bakanlıklarının yorumuna tabidir. Vergi beyanları ve diğer yasal alanlar,
yasalarla ceza kesme ve faiz oranı uygulama hakkı verilmiş çeşitli otoriteler tarafından gözden geçirme ve
incelemeye tabidir. Bu, Grup’un yurt dışında ağırlıklı olarak faaliyette bulunduğu bölgelerde, daha gelişmiş vergi
sistemleri olan ülkelerde görülmeyen vergi ile ilgili riskler yaratmaktadır.
25.
TAAHHÜTLER
Murabaha
2012 yılı içerisinde CCBPL, Standard Chartered Bankası (“Banka”) ile murabaha hizmet anlaşması yapmıştır. Bu
anlaşma gereğince CCBPL ve Banka anlaşma hükümlerine uygun olarak belirli miktarlarda belirli zaman
aralıklarında şeker ve rezin alım işlemi yapacaklardır. 31 Aralık 2014 tarihi itibariyle bu anlaşmadan kaynaklı
CCBPL’nin 47,7 milyon USD tutarındaki şeker ve rezini Eylül 2015 sonuna kadar ve 4,4 milyon USD tutarındaki
şeker ve rezini Mart 2015 sonuna kadar Banka’dan satın alma taahhüdü bulunmaktadır ve bununla ilgili olarak
31 Aralık 2014 tarihi itibariyle finansal tablolara 0,5 milyon USD (1,04 milyon TL) tutarında ödenecek kar payı
gider tahakkuku yansıtılmıştır.
Operasyonel Kiralamalar
CCİ ve CCSD, taşıt kullanımlarıyla ilgili olarak çeşitli operasyonel kiralama sözleşmeleri imzalamıştır.
31 Aralık 2014 tarihi itibariyle, taşıt kullanımları için imzalanan iptal edilemeyecek operasyonel kiralama
sözleşmeleri kapsamında 17.046 TL (31 Aralık 2013 - 17.060 TL) tutarındaki kira gideri ilişikteki konsolide finansal
tablolara yansıtılmıştır.
31 Aralık 2014 ve 2013 tarihleri itibariyle, iptal edilemeyecek operasyonel kiralama sözleşmeleri kapsamında
gelecek dönemlere ait ödenmesi gereken en az yükümlülük tutarı aşağıdaki gibidir:
31 Aralık 2014
1.536
20.790
1 yıl ve öncesi
Gelecek 1 - 3 yıl
26.
31 Aralık 2013
2.903
21.677
ÇALIŞANLARA SAĞLANAN FAYDALAR
31 Aralık 2014 ve 2013 tarihleri itibariyle, sırasıyla 19.525 TL ve 21.084 TL tutarındaki çalışanlara sağlanan
faydalar kapsamındaki borçlar; ödenecek maaş ve ücretler, sosyal güvenlik primleri ve ödenecek muhtasar
vergiden oluşmaktadır.
a)
Çalışanlara Sağlanan Kısa Vadeli Faydalar
31 Aralık 2014
Yönetim primi karşılığı
İzin ödemeleri karşılığı
Çalışanlara sağlanan diğer kısa vadeli faydalar
31 Aralık 2013
18.300
12.476
32.856
10.732
13.871
10.284
63.632
34.887
31 Aralık 2014 ve 2013 tarihleri itibariyle, yönetim primi karşılığının hareketi aşağıdaki gibidir:
31 Aralık 2014
1 Ocak bakiyesi
Yapılan ödemeler
Cari dönem provizyonu
Yabancı para çevrim farkı
(34)
31 Aralık 2013
10.732
(30.029)
36.132
1.465
5.618
(26.986)
26.254
4.646
1.200
18.300
10.732
26.
ÇALIŞANLARA SAĞLANAN FAYDALAR (devamı)
31 Aralık 2014 ve 2013 tarihleri itibariyle, izin ödemeleri karşılığının hareketi aşağıdaki gibidir:
31 Aralık 2014
1 Ocak bakiyesi
Yapılan ödemeler
Yabancı para çevrim farkı
31 Aralık 2013
13.871
(2.049)
337
317
11.736
(1.685)
3.263
557
12.476
13.871
Çalışanlara sağlanan diğer kısa vadeli faydalar içinde 13.354 TL tutarında tanımlanan fayda planı kapsamında
aktüer çalışmalara dayanarak taşıdığı tazminat karşılığı bulunmaktadır. Bu karşılıktan konsolide kapsamlı gelir /
(gider) tablosuna yansıtılan tutar 31 Aralık 2014 tarihi itibariyle 4.452 TL’dir.
b)
Çalışanlara Sağlanan Uzun Vadeli Faydalar
31 Aralık 2014 ve 2013 tarihleri itibariyle çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin uzun vadeli karşılıkların detayı
aşağıdaki gibidir:
31 Aralık 2014
Kıdem tazminatı karşılığı
Uzun vadeli teşvik planı karşılığı
31 Aralık 2013
49.152
1.467
42.312
2.274
50.619
44.586
31 Aralık 2014 ve 2013 tarihleri itibariyle, uzun vadeli teşvik planı karşılığının hareketi aşağıdaki gibidir:
31 Aralık 2014
1 Ocak bakiyesi
Yapılan ödemeler
31 Aralık 2013
2.274
(13.138)
12.331
2.017
(14.303)
14.560
1.467
2.274
Kıdem Tazminatı
Şirket ve yurt içinde faaliyette bulunan bağlı ortaklıkları, mevcut iş kanunu gereğince, en az bir yıl hizmet verdikten
sonra emeklilik nedeni ile işten ayrılan veya istifa ve kötü davranış dışındaki nedenlerle işine son verilen personele
belirli miktarda kıdem tazminatı ödemekle yükümlüdür. Ödenecek tazminat her hizmet yılı için bir aylık maaş tutarı
kadardır ve bu miktar 31 Aralık 2014 tarihi itibariyle, 3,44 TL (31 Aralık 2013 - 3,25 TL) ile sınırlandırılmıştır.
1 Ocak 2015 tarihinden itibaren kıdem tazminatı tavanı 3,54 TL’ye yükselmiştir.
İlişikteki konsolide finansal tablolarda belirtilen kıdem tazminatı yükümlülüğünün hareketi aşağıdaki gibidir:
31 Aralık 2014
31 Aralık 2013
1 Ocak bakiyesi
Faiz gideri
Dönem içinde yapılan ödemeler
Cari dönem hizmet gideri
Aktüeryal kayıp/(kazanç)
42.312
3.427
(8.299)
6.757
4.955
35.751
2.895
(3.952)
5.369
2.249
Dönem sonu bakiyeleri
49.152
42.312
Toplam kapsamlı gelir / (gider) tablosuna yansıtılan vergi sonrası tutar
(4.452)
(4.938)
(35)
27.
EMEKLİLİK PLANLARI
Grup’un, 31 Aralık 2014 ve 2013 tarihleri itibariyle emeklilik planları bulunmamaktadır.
28.
DİĞER VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER
a)
Diğer Dönen Varlıklar
31 Aralık 2014
KDV alacakları
Diğer
b)
31 Aralık 2013
173.438
1.245
194.378
1.693
174.683
196.071
Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler
31 Aralık 2014
Alınan avanslar
Hisse satın alma opsiyonu
Diğer
31 Aralık 2013
12.425
5.473
5.048
9.810
5.037
6.603
22.946
21.450
31 Aralık 2014 Tarihi itibariyle, Day Investments Ltd.’in (Day) sahip olduğu %12,5 oranındaki TCCB hissesini
satın alma opsiyon bedeli olarak taşınan 2.360 bin USD, konsolide finansalda bilanço tarihindeki merkez bankası
kuru ile çevrilmiş ve 5.473 bin TL karşılığı olarak, diğer kısa vadeli yükümlülükler altında hisse satın alma opsiyon
hesabına yansıtılmıştır. 2011 yılında Day ile Hisse Devir Sözleşmesi imzalanmış ancak mevcut hissedarlık
sözleşmesi uyarınca gerekli onayların alınması ve Türkmenistan kanunları uyarınca yapılması gereken hisse
devri ve dolayısıyla da ilgili hisse devir bedeli ödemesi henüz gerçekleşmemiştir.
c)
Diğer Uzun Vadeli Yükümlülükler
European Refreshments (ER) ile yapılan hissedarlık anlaşmasına göre, Al Waha satın alımı tamamlandıktan
sonra yürürlüğe giren ve 31 Aralık 2016 ile 2021 tarihleri arasında geçerli olan, ER’nin sahibi olduğu %19,97
(31 Aralık 2013 itibariyle %23,60) Waha B.V. hissesini CCİ’ye satma opsiyonu (CCİ’nin satın alma yükümlülüğü)
bulunmaktadır. “TMS 27 “Konsolide ve Bireysel Mali tablolar” standardına istinaden söz konusu hisse satış
opsiyonu, Grup’un konsolide finansal tablolarında yükümlülük olarak kaydedilmiştir. Anlaşma hükümlerine göre
rayiç değeri 85.761 TL olan satın alma yükümlülüğü ER’nin opsiyonu 2016 yılsonunda kullanacağı varsayılarak
indirgenmiş nakit akımı yaklaşımına dayanarak hesaplanmış ve konsolide bilançoda “diğer uzun vadeli
yükümlülükler” kalemi içerisinde gösterilmiştir (31 Aralık 2013 - 113.039 TL).
Waha B.V. ile Al Waha şirketinin hissedarları (NKG) arasında yapılan hissedarlık anlaşmasına göre, NKG’nin
sahibi olduğu %15,00 Al Waha hissesini 26 milyon Amerikan Doları bedel karşılığında Waha B.V.’ye satma
opsiyonu (Waha B.V.’nin satın alma yükümlülüğü) veya Waha B.V.’nin bu hisseleri satın alma opsiyonu (NKG’nin
satma yükümlülüğü) bulunmaktaydı. Ocak 2014 itibariyle gerçekleşen söz konusu satın alma opsiyonu (Not 1),
31 Aralık 2013 tarihi itibariyle “TMS 32 Finansal Araçlar” standardına istinaden konsolide finansal tablolarda
55.493 TL tutarında satın alma yükümlülüğü olarak kaydedilmiş ve konsolide bilançoda “diğer uzun vadeli
yükümlülükler” kalemi içerisinde gösterilmiştir.
(36)
29.
ÖZKAYNAKLAR
Sermaye
31 Aralık 2014
Adi hisseler beher değeri 1 Kuruş
Onaylanmış ve ihraç edilmiş olan (adet)
25.437.078.200
31 Aralık 2013
25.437.078.200
Yedekler
Türk Ticaret Kanunu’na göre, yasal yedekler birinci ve ikinci tertip yasal yedekler olmak üzere ikiye ayrılır. Türk
Ticaret Kanunu’na göre birinci tertip yasal yedekler Şirket’in ödenmiş sermayesinin %20’sine ulaşıncaya kadar,
kanuni net karın %5’i olarak ayrılır. İkinci tertip yasal yedekler ise ödenmiş sermayenin %5’ini aşan temettü
dağıtımlarının toplamı üzerinden %10 olarak ayrılır. Yasal yedek akçeler ödenmiş sermayenin %50’sini aşmadığı
sürece dağıtılamaz ancak olağanüstü yedeklerin tükenmesi halinde zararların karşılanmasında kullanılabilir.
Yasal finansal tablolardaki geçmiş yıl karları ve cari dönem karı yukarıda belirtilen yasal yedek akçe ayırma
şartlarının yerine getirilmesi ve Sermaye Piyasası Kurulu'nun kar dağıtımına ilişkin yasal düzenlemelerine
uyulması şartı ile dağıtılmaya hazırdır.
Halka açık şirketler, kar payı dağıtımlarını SPK’nın öngördüğü şekilde yapar.
Çeşitli SPK kararlarıyla belirtildiği üzere hisse senetleri borsada işlem gören ortaklıklarda birinci temettü oranı ve
temettü dağıtımı varsa geçmiş yıl zararları düşüldükten sonra kalan dağıtılabilir karın %20’sinden az olamaz.
Hisse senetleri borsada işlem gören anonim ortaklıklar, genel kurullarının alacağı karara bağlı olarak temettüyü;
tamamen nakden dağıtma, tamamen hisse senedi olarak dağıtma, belli oranda nakit belli oranda hisse senedi
olarak dağıtılarak kalanını ortaklık bünyesinde bırakma, nakit ya da hisse senedi olarak dağıtmadan ortaklık
bünyesinde bırakma konusunda serbesttir.
25 Şubat 2005 tarih 7/242 sayılı SPK kararı uyarınca; SPK düzenlemelerine göre bulunan net dağıtılabilir kar
üzerinden SPK’nın asgari kar dağıtım zorunluluğuna ilişkin düzenlemeleri uyarınca hesaplanan kar dağıtım
tutarının, tamamının yasal kayıtlarda yer alan dağıtılabilir kardan karşılanabilmesi durumunda, bu tutarın
tamamının, karşılanmaması durumunda ise yasal kayıtlarda yer alan net dağıtılabilir karın tamamı dağıtılacaktır.
SPK düzenlemelerine göre hazırlanan finansal tablolarda veya yasal kayıtların herhangi birinde dönem zararı
olması durumunda ise kar dağıtımı yapılmayacaktır.
9 Ocak 2009 tarih, 1/6 sayılı SPK kararı uyarınca, finansal tablo düzenleme yükümlülüğü bulunan işletmelerce
dağıtılabilir karın hesaplanmasında finansal tablolarda yer alan kar içinde görünen; bağlı ortaklık, müşterek
yönetime tabi teşebbüs ve iştiraklerden ana ortaklığın finansal tablolarına intikal eden kar tutarlarının, şirketlerin
yasal kayıtlarında bulunan kaynaklarından karşılanabildiği sürece, genel kurullarınca kar dağıtım kararı alınmış
olmasına bakılmaksızın, dağıtacakları kar tutarını SPK’nın Seri:XI, No:29 sayılı Sermaye Piyasasında Finansal
Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliği çerçevesinde hazırlayıp kamuya ilan edecekleri finansal tablolarında yer alan
net dönem karlarını dikkate alarak hesaplamalarına imkan tanınmasına karar verilmiştir.
SPK’nın 27 Ocak 2010 tarihli kararı ile payları borsada işlem gören halka açık anonim ortaklıklar için yapılacak
temettü dağıtımı konusunda herhangi bir asgari kar dağıtım zorunluluğu getirilmemesine karar verilmiştir.
30 Aralık 2012 tarihinde yürürlüğe giren 6362 sayılı Sermaye Piyasası Kanunu’nun 19’uncu maddesine göre
halka açık ortaklıklar, karlarını genel kurulları tarafından belirlenecek kar dağıtım politikaları çerçevesinde ve ilgili
mevzuat hükümlerine uygun olarak dağıtırlar. Kurul halka açık ortaklıkların kar dağıtım politikalarına ilişkin olarak,
benzer nitelikteki ortaklıklar bazında farklı esaslar belirleyebilir.
Kanunen ayrılması gereken yedek akçeler ve esas sözleşmede pay sahipleri için belirlenen kâr payı ayrılmadıkça
başka yedek akçe ayrılmasına, ertesi yıla kâr aktarılmasına ve intifa senedi sahiplerine, yönetim kurulu üyelerine
ve ortaklık çalışanlarına kârdan pay dağıtılmasına karar verilemeyeceği gibi, belirlenen kâr payı ödenmedikçe bu
kişilere kârdan pay dağıtılamaz.
Halka açık ortaklıklarda kâr payı, dağıtım tarihi itibarıyla mevcut payların tümüne, bunların ihraç ve iktisap tarihleri
dikkate alınmaksızın eşit olarak dağıtılır.
(37)
29.
ÖZKAYNAKLAR (devamı)
Özkaynak enflasyon düzeltmesi farkları ile olağanüstü yedeklerin kayıtlı değerleri bedelsiz sermaye artırımı; nakit
kar dağıtımı ya da zarar mahsubunda kullanılabilecektir. Ancak özsermaye enflasyon düzeltme farkları, nakit kar
dağıtımında kullanılması durumunda kurumlar vergisine tabi olacaktır.
31 Aralık 2014 ve 2013 tarihleri itibariyle CCİ’nin Vergi Usül Kanununa uygun olarak hazırlanan finansal
tablolarında özkaynaklar içerisinde yer alan fon kalemleri aşağıdaki gibidir.
Tarihi
Değerler
Sermaye
Kardan ayrılan kısıtlanmış yedekler
Olağanüstü yedekler
254.371
132.836
513.734
31 Aralık 2014
Enflasyon
Düzeltmesi Dönüştürülmüş
Farkları
Değerler
(8.559)
13.396
9.551
245.812
146.232
523.285
Tarihi
Değerler
254.371
112.924
511.202
31 Aralık 2013
Enflasyon
Düzeltmesi Dönüştürülmüş
Farkları
Değerler
(8.559)
13.396
9.551
245.812
126.320
520.753
Temettüler
Şirket’in 15 Nisan 2014 tarihinde yapılan Olağan Genel Kurul Toplantısı’nda alınan karara göre, 2013 mali yılı net
dönem karından kanuni mükellefiyetler düşüldükten sonra 85.000 TL (1 TL nominal değerde olan 100 adet hisse
senedi karşılığında 0,334 tam TL) ortaklara Mayıs içinde dağıtılmış ve kalan kar fevkalade yedek akçe olarak
ayrılmıştır. Grup, 2013 yılı içerisinde, 31 Aralık 2012 tarihinde sona eren hesap dönemine ilişkin olarak 80.127 TL
tutarında kar payı dağıtımı yapmıştır (1 TL nominal değerde olan 100 adet hisse senedi karşılığında 0,315 tam
TL).
Kar payı dağıtımıyla ilgili olarak, hiçbir pay grubuna imtiyaz tanınmamaktadır.
30.
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER
a)
Net Satışlar
31 Aralık 2014
Brüt satışlar
Satış iskontoları
Diğer indirimler
b)
31 Aralık 2013
8.986.441
(2.610.947)
(390.124)
7.636.365
(2.102.779)
(347.141)
5.985.370
5.186.445
Satışların Maliyeti
31 Aralık 2014
Hammadde maliyetleri
Amortisman giderleri ve diğer maddi olmayan varlıkların itfası
Personel giderleri
Diğer giderler
(38)
31 Aralık 2013
3.228.975
162.725
156.699
255.529
2.742.710
160.567
129.949
194.875
3.803.928
3.228.101
31.
a)
FAALİYET GİDERLERİ
Satış ve Pazarlama Giderleri
31 Aralık 2014
Pazarlama ve reklam giderleri
Personel giderleri
Nakliye giderleri
Amortisman giderleri
Bakım ve onarım giderleri
Enerji ve haberleşme giderleri
Kira giderleri
Diğer
b)
Genel Yönetim Giderleri
32.
a)
443.849
259.966
199.227
103.525
16.028
32.181
22.274
47.175
1.256.697
1.124.225
31 Aralık 2013
159.228
15.112
23.744
12.097
2.459
3.732
19.947
52.435
139.189
11.391
15.267
10.432
3.184
2.673
13.612
43.087
288.754
238.835
NİTELİKLERİNE GÖRE GİDERLER
Amortisman ve İtfa Giderleri
31 Aralık 2014
Maddi varlıklar
Satışların maliyeti
Pazarlama, satış, dağıtım ve
genel yönetim giderleri
Stoklar
Diğer faaliyetlerden giderler
Maddi olmayan varlıklar
Satışların maliyeti
Pazarlama, satış, dağıtım ve
genel yönetim giderleri
b)
456.954
308.798
230.486
126.540
23.291
32.832
26.304
51.492
31 Aralık 2014
Personel giderleri
Amortisman giderleri
Denetim ve danışmanlık giderleri
Enerji ve haberleşme giderleri
Şüpheli alacak karşılık gideri (Not 11)
Bakım ve onarım giderleri
Kira giderleri
Diğer
31 Aralık 2013
158.950
157.014
137.154
1.960
477
111.487
2.984
1.094
3.775
3.553
4.498
3.429
306.814
279.561
31 Aralık 2014
Personel Giderleri
Maaş ve ücretler
Sosyal sigorta giderleri
Kıdem tazminatı karşılık gideri
Diğer fayda ve hizmetler
(39)
31 Aralık 2013
31 Aralık 2013
517.387
42.745
10.184
54.409
429.973
37.320
8.264
53.547
624.725
529.104
33.
DİĞER FAALİYETLERDEN GELİR / GİDERLER
a) Esas faaliyetlerden diğer gelir/giderler
31 Aralık 2014
31 Aralık 2013
Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler
Hurda satış geliri
Maddi varlık değer düşüklüğü iadesi (Not 20)
Sigorta gelirleri
Kur farkı geliri
Diğer gelirler
12.424
692
570
22.933
15.718
10.452
1.885
2.281
15.180
9.209
52.337
39.007
(6.253)
(4.090)
(33.339)
(16.110)
(8.536)
(1.915)
(17.515)
(12.309)
(59.792)
(40.275)
Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler
Maddi varlık değer düşüklüğü karşılığı (Not 20)
Bağış ve yardımlar
Kur farkı gideri
Diğer giderler
b) 31 Aralık 2014 itibariyle yatırım faaliyetlerinden diğer giderler 387 TL maddi varlık satış zararından
oluşmaktadır. 31 Aralık 2013 itibariyle yatırım faaliyetlerinden diğer gelirler, 241.632 TL tutarındaki “Satın alınan
bağlı ortaklık yoluyla değer artışından (Not 3)” ve yatırım faaliyetlerinden diğer giderler ise 1.959 TL maddi varlık
satış zararlarından oluşmaktadır.
34.
FİNANSAL GELİRLER
31 Aralık 2014
Faiz gelirleri
Kur farkı geliri
Türev işlemlerden elde edilen gelir (Not 8)
35.
31 Aralık 2013
41.846
405.663
2.564
39.732
213.703
-
450.073
253.435
FİNANSAL GİDERLER
31 Aralık 2014
Faiz giderleri
Kur farkı gideri
31 Aralık 2013
(145.571)
(498.756)
(93.906)
(416.512)
(644.327)
(510.418)
31 Aralık 2014 ve 2013 tarihleri itibariyle, döviz cinsinden olan finansal borçların kur farkı geliri / (gideri) aşağıdaki
gibidir:
31 Aralık 2014
Döviz cinsinden finansal borçlardan doğan
kur farkı geliri / (gideri), net
36.
(167.635)
31 Aralık 2013
(306.694)
SATIŞ AMACIYLA ELDE TUTULAN DURAN VARLIKLAR VE DURDURULAN FAALİYETLER
Grup’un, 31 Aralık 2014 ve 2013 tarihleri itibariyle satış amacıyla elde tutulan duran varlığı ve durdurulan
faaliyetleri bulunmamaktadır.
(40)
37.
VERGİ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ
Genel Bilgiler
Grup faaliyetlerini sürdürdüğü ülkelerin vergi yönetmelik ve kanunları dahilinde vergilendirilmektedir. Türkiye’de
vergi mevzuatı, ana ve bağlı ortaklıklarının konsolide vergi beyannamesi doldurmasına izin vermemektedir. Bu
sebeple finansal tablolara yansıtılan vergi karşılığı, ayrı şirketler üstünden hesaplanmıştır.
Türkiye’de, kurumlar vergisi oranı %20’dir (31 Aralık 2013 - %20). Kurumlar vergisi, ilgili olduğu hesap döneminin
sonunu takip eden dördüncü ayın yirmi beşinci günü akşamına kadar beyan edilmekte ve ilgili ayın sonuna kadar
ödenmektedir. Vergi mevzuatı uyarınca üçer aylık dönemler itibariyle oluşan kazançlar üzerinden ise %20 (2013 %20) oranında geçici vergi hesaplanarak ödenmekte ve bu şekilde ödenen tutarlar yıllık kazanç üzerinden
hesaplanan kurumlar vergisinden mahsup edilmektedir. Kurumlar Vergisi Kanunu’na göre beyanname üzerinde
gösterilen mali zararlar 5 yılı aşmamak kaydıyla dönemin kurumlar vergisi matrahından indirilebilir. Beyanlar ve
ilgili muhasebe kayıtları Maliye idaresince beş yıl içerisinde incelenebilmekte ve vergi hesapları revize
edilebilmektedir.
31 Aralık 2014 ve 2013 tarihleri itibariyle cari dönem vergi giderinin analizi aşağıdaki gibidir:
31 Aralık 2014
31 Aralık 2013
Vergi ve azınlık payları öncesi kar
Vergi karşılığı
Yurtdışı iştiraklerdeki vergi oranı farklılığının etkisi
Kanunen kabul edilmeyen giderlerin etkisi
İştirak değer artış etkisi
Diğer
432.946
(86.589)
3.486
(891)
(1.748)
573.977
(114.795)
(809)
(1.002)
48.326
(3.528)
Toplam vergi gideri
(85.742)
(71.808)
31 Aralık 2014 ve 2013 tarihleri itibariyle cari dönem vergi giderinin dağılımı aşağıdaki gibidir:
31 Aralık 2014
31 Aralık 2013
Ertelenmiş vergi gideri
Dönem vergi gideri
(12.742)
(73.000)
(16.665)
(55.143)
Toplam vergi gideri
(85.742)
(71.808)
Yabancı ülkelerdeki bağlı ortaklıkların farklı vergi oranları vardır, bu oranlar aşağıdaki gibidir:
Kazakistan
Azerbaycan
Kırgızistan
Türkmenistan
Tacikistan
Ürdün
Irak
Pakistan
31 Aralık 2014
31 Aralık 2013
%20
%20
%10
%8
%15
%14
%15
%34
%20
%20
%10
%8
%15
%14
%15
%35
Yabancı ülkelerdeki bağlı ortaklıkların uluslararası yapısı ve bu şirketlerin işlemlerini USD ağırlıklı
gerçekleştirmeleri, Pakistan dışında bu şirketlerin işlevsel para birimini USD olarak belirlemelerine neden
olmuştur. Konsolide finansal tablolar oluşturulurken, işlevsel ve sunum para birimi USD olan yurt dışında
faaliyette bulunan bağlı ortaklıkların ve müşterek yönetime tabi teşebbüslerin finansal tablolarının Şirket’in
işlevsel ve sunum para birimi olan TL’ye çevrilmesinde ortaya çıkan kur farkları, özkaynaklar içerisindeki yabancı
para çevrim farkları kalemi altında takip edilmektedir. TMS12 kapsamında, söz konusu bağlı ortaklık ve müşterek
yönetime tabi ortaklıklarla ilgili bir satış işlemi planlanmadığı için, konsolidasyon sırasında oluşan yabancı para
çevrim farklarının geçici olduğu düşünülmemekte ve buna ilişkin bir ertelenmiş vergi hesaplanmamaktadır.
(41)
37.
VERGİ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ (devamı)
Ertelenen Vergi Varlıkları ve Yükümlülükleri
31 Aralık 2014 ve 2013 tarihleri itibariyle, ertelenmiş vergiye konu olan geçici farklar ve etkin vergi oranları
kullanılarak hesaplanan ertelenmiş vergi yükümlülüğünün dağılımı aşağıda özetlenmiştir:
31 Aralık 2014
Kümülatif
Değerleme
Varlık /
Farkları
(Yükümlülük)
Maddi ve maddi olmayan varlıklar
Finansal borçlar
Kıdem tazminatı karşılığı, personele sağlanan
diğer menfaatler ve diğer borç karşılıkları
Kullanılmayan yatırım indirimi (Not 23)
Taşınan vergi zararı
Ticari alacaklar, borçlar ve diğer
Türev finansal araçlar
Stoklar
31 Aralık 2013
Kümülatif
Değerleme
Varlık /
Farkları
(Yükümlülük)
(1.285.873)
(22.399)
(335.682)
(4.480)
(1.023.202)
(24.032)
(284.003)
(4.806)
69.280
13.761
70.479
13.538
104.015
216.906
45.755
(2.052)
49.816
20.032
74.559
9.796
(410)
10.107
64.657
187.471
12.010
477
33.316
13.994
65.615
3.921
95
6.050
(824.552)
(212.317)
(678.824)
(185.596)
Ertelenmiş vergi varlıkları
Ertelenmiş vergi yükümlülüğü
(212.317)
(185.596)
Net ertelenmiş vergi yükümlülüğü
(212.317)
(185.596)
Ertelenmiş vergiye konu olan Pakistan vergi zararları, vergi kanunları çerçevesinde hesaplanan amortisman
giderlerinden oluştuğu için, Pakistan vergi kanunları gereği normal zaman aşımı (6 yıl) hükümlerine tabi
olmaksızın, süresiz olarak taşınabilmektedir.
31 Aralık 2014 ve 2013 tarihleri itibariyle net ertelenmiş vergi yükümlülüğünün hareketi aşağıdaki gibidir:
31 Aralık 2014
1 Ocak bakiyesi
Ertelenmiş vergi gideri / (geliri)
Kapsamlı gelir tablosuna yansıtılan
Satın alınan bağlı ortaklık yoluyla eklenenler (Not 3)
38.
31 Aralık 2013
185.596
12.742
(385)
14.364
49.831
16.665
(601)
91.900
27.801
212.317
185.596
HİSSE BAŞINA KAR / (ZARAR)
Hisse başına kar, net karın / (zararın), raporlama dönemi boyunca piyasada bulunan hisse senetlerinin ağırlıklı
ortalama adedine bölünmesiyle bulunmaktadır. Şirket’in sulandırılmış enstrümanı bulunmamaktadır. 31 Aralık 2014
ve 2013 tarihleri itibariyle hisse başına kar / (zarar) aşağıdaki gibidir:
Net Dönem Karı
Ağırlıklı Ortalama Hisse Sayısı
Hisse Başına Net Kar (Tam TL)
(42)
31 Aralık 2014
31 Aralık 2013
315.431
25.437.078.200
488.803
25.437.078.200
0,0124
0,0192
39.
İLİŞKİLİ TARAF AÇIKLAMALARI
Grup olağan faaliyetleri dahilinde ilişkili taraflarla ticari olarak çeşitli işlemler gerçekleştirmiştir. Bu işlemlerin en
önemlileri aşağıda belirtilmiştir:
İlişkili taraflara
olan satışlar ve
diğer gelirler
31 Aralık 2014
İlişkili taraflardan
İlişkili
olan alışlar ve
taraflardan
diğer giderler
olan alacaklar
İlişkili taraflara olan
borçlar
Kısa
Uzun
Vadeli
Vadeli
İlişkili Taraflar ve Ortaklar
Anadolu Grubu Şirketleri (1)
Beverage Partners Worldwide (2)
The Coca-Cola Company Şirketleri (1)
Özgörkey Holding Grubu Şirketleri (1)
Efes Karaganda Brewery J.S.C.(1)
Syrian Soft Drink Sales and Distribution L.L.C.(4)
Doğadan (2)
Day Trade (2)
National Beverage Co. (3)
Toplam
9.241
90.532
243
5.665
10.086
2.895
37.074
1.170.785
12.487
726
97.325
2.086
123
34
32.320
1.037
1.994
-
7.188
85.282
918
88
17.487
244
-
20.049
-
118.662
1.320.483
35.508
111.207
20.049
İlişkili taraflara
olan satışlar ve
diğer gelirler
31 Aralık 2013
İlişkili taraflardan
İlişkili
olan alışlar ve
taraflardan
diğer giderler
olan alacaklar
İlişkili
taraflara
olan borçlar
İlişkili Taraflar ve Ortaklar
Anadolu Grubu Şirketleri (1)
Beverage Partners Worldwide (2)
The Coca-Cola Company Şirketleri (1)
Özgörkey Holding Grubu Şirketleri (1)
Efes Karaganda Brewery J.S.C.(1)
Syrian Soft Drink Sales and Distribution L.L.C.(4)
Doğadan (2)
Day Trade (2)
National Beverage Co. (3)
3.082
629
82.345
75
1.245
9.049
855
30.404
991.096
10.274
619
77.528
37
2.328
467
34
29.374
1.513
21.343
4.854
91.187
1.329
102
13.048
1.615
-
Toplam
97.280
1.112.286
52.731
112.135
(1)
(2)
(3)
(4)
Şirket’in ortakları ve ortakların bağlı ortaklıkları
Şirket ortaklarının ilişkili kuruluşu
Müşterek yönetime tabi teşebbüs ve bağlı ortakların diğer ortakları
Şirket’in özkaynak yöntemine göre konsolide edilen müşterek yönetime tabi teşebbüsü
Grup’un, 31 Aralık 2014 tarihi itibariyle Alternatifbank A.Ş.’deki (Şirket ortağının bağlı ortaklığı) mevduat hesabı
191.348 TL’dir (31 Aralık 2013 - 104.739 TL).
31 Aralık 2014 ve 2013 tarihleri itibariyle ilişkili taraflardan olan alışlar ve diğer giderlerin önemli bölümü hizmet,
hammadde ve sabit kıymet alımları ile fason üretim giderlerinden oluşmaktadır.
30 Aralık 2014 ve 2013 tarihleri itibariyle ilişkili şirketlere olan satışlar ve diğer gelirler, mamul satışları ve ilişkili
şirketlere yansıtılan promosyon harcamaları katkı paylarından oluşmaktadır.
30 Aralık 2014 ve 2013 tarihleri itibariyle, Şirket’in Yönetim Kurulu başkan ve üyeleriyle, genel müdür, genel
müdür yardımcıları ve direktör gibi üst düzey yöneticilere cari dönemde sağlanan ücret ve benzeri menfaatlerin
toplam tutarı aşağıdaki gibidir:
Çalışanlara sağlanan kısa vadeli faydalar
Diğer uzun vadeli faydalar
31 Aralık 2014
Yönetim
Üst Düzey
Kurulu
Yöneticiler
403
10.053
3.490
403
Üst yönetimdeki kişi sayısı
13.543
4
9
(43)
Yönetim
Kurulu
422
-
31 Aralık 2013
Üst Düzey
Yöneticiler
15.783
5.480
422
21.263
6
10
40.
FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ
Grup’un temel finansal araçları banka kredileri, bono ihraçları, nakit ve kısa vadeli mevduatlardan oluşmaktadır.
Söz konusu finansal araçların temel amacı Grup’un işletme faaliyetlerini finanse etmektir. Grup’un doğrudan
işletme faaliyetlerinden kaynaklanan ticari borçlar ve ticari alacaklar gibi diğer finansal araçları da mevcuttur.
Grup’un finansal araçlarının getirdiği ana riskler faiz riski, likidite riski, yabancı para riski ve kredi riskidir. Grup
yönetimi ve yönetim kurulu, aşağıda belirtilen risklerin yönetilmesi hususundaki politikaları incelemekte ve kabul
etmektedir. Grup, ayrıca bütün finansal araçlarının pazar değeri riskini de göz önünde bulundurmaktadır.
(a)
Sermaye Yönetimi
Sermayeyi yönetirken Grup’un hedefleri, ortaklarına fayda sağlamak ve sermaye maliyetini azaltmak amacıyla en
uygun sermaye yapısını sürdürmek ve Şirket’in faaliyetlerinin devamlılığını sağlayabilmektir.
Grup, ekonomik koşulların değişimi ışığında, sermaye yapısını yönetmekte ve düzeltmeler yapmaktadır. Grup
sermaye yapısını düzenlemek ve korumak için, uygun gördüğü durumda hissedarlara ödenecek temettü tutarını
belirleyebilir, yeni hisseler çıkarabilir ya da sermayeyi hissedarlara geri verebilir ve borçlanmayı azaltmak için
varlıklarını satabilir.
31 Aralık 2014 ve 2013 tarihleri itibariyle, nakit ve nakit benzeri değerlerin ve kısa vadeli finansal yatırımların
finansal borçlardan düşülmesiyle hesaplanan net borcun, toplam ödenmiş sermayeye bölünmesi ile bulunan borç
sermaye oranı aşağıdaki gibidir:
31 Aralık 2014
31 Aralık 2013
Finansal borçlar
2.643.683
3.086.231
Eksi: Nakit ve nakit benzeri değerleri ve kısa vadeli finansal yatırımlar
(759.939)
(1.479.755)
Net borç
1.883.744
1.606.476
254.371
254.371
7,41
6,32
Toplam ödenmiş sermaye
Net borç / Toplam sermaye oranı
(b)
Faiz Oranı Riski
Grup, faiz haddi bulunan varlık ve yükümlülüklerin tabi olduğu faiz oranlarının değişiminin etkisinden doğan faiz
riskine açıktır. Grup, varlık ve yükümlülüklerinin faiz oranlarını dengede tutmak ya da riskten korunma amaçlı
finansal araçlar kullanmak suretiyle bu riski yönetmektedir.
Finansal borçlarla ilgili olan faiz oranlarının bir kısmı piyasada geçerli olan faiz oranlarına dayanmaktadır. Bundan
dolayı Grup ulusal ve uluslararası piyasalarda faiz oranlarındaki değişikliklerden etkilenmektedir. Grup’un faiz
oranlarındaki değişikliklerden kaynaklanan piyasa riskinden etkilenmesi öncelikli olarak borç yükümlülükleriyle
ilişkilidir.
Grup’un 31 Aralık 2014 tarihinde yabancı para birimi cinsinden olan değişken faizli kredilerinin faizi 100 baz puan
yüksek / düşük olur ve diğer tüm değişkenler sabit kalırsa, değişken faiz oranlı kredilerden kaynaklanan yüksek /
düşük faiz giderinin, bir sonraki raporlama dönemi olan 31 Mart 2015 tarihinde sona eren döneme ait vergi öncesi
kara etkisi aşağıdaki gibidir:
Vergi ve kontrol gücü olmayan paylar öncesi kar
üzerinde etkisi
31 Aralık 2014
31 Aralık 2013
USD cinsinden kredi faiz oranlarının %1 artması / azalması halinde:
1.061
2.287
Euro cinsinden kredi faiz oranlarının %1 artması / azalması halinde:
-
247
PKR cinsinden kredi faiz oranlarının %1 artması / azalması halinde:
619
236
-
-
1.680
2.770
TL cinsinden kredi faiz oranlarının %1 artması / azalması halinde:
Toplam
(44)
40.
FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ (devamı)
31 Aralık 2014 ve 2013 tarihleri itibariyle, Grup’un faiz oranına duyarlı finansal araçları aşağıdaki gibidir:
Faiz Pozisyonu Tablosu
31 Aralık 2014
Sabit faizli finansal araçlar
Gerçeğe uygun değer farkı kar / zarara yansıtılan finansal varlıklar
Finansal yükümlülükler
Değişken faizli finansal araçlar
Finansal yükümlülükler
(c)
31 Aralık 2013
694.720
1.873.394
1.410.884
1.756.820
770.289
1.329.411
Yabancı Para Riski
Grup’un, yaptığı işlemlerden doğan yabancı para riski vardır. Bu riskler Grup’un işlevsel para birimi dışındaki para
birimi cinsinden mal alımı ve satımı yapması, banka kredisi kullanması, ve vadeli / vadesiz mevduat
bulundurmasından kaynaklanmaktadır. Grup doğal bir riskten korunma yöntemi olan yabancı para cinsinden
varlıklarını ve borçlarını dengede tutarak yabancı para riskini yönetmektedir.
31 Aralık 2014
31 Aralık 2013
30.069
1.319.979
Toplam ihracat tutarı
Toplam ithalat tutarı
24.768
1.046.180
Yabancı Para Pozisyonu
Grup’un ve iştiraklerinin, 31 Aralık 2014 ve 2013 tarihleri itibariyle yabancı para pozisyonu (işlevsel para birimi
dışındakiler) aşağıdaki gibidir:
Döviz pozisyonu tablosu
31 Aralık 2014
Toplam
TL Karşılığı
1. Ticari ve İlişkili Taraflardan Alacaklar
2a. Parasal Finansal Varlıklar (Kasa, Banka hesapları dahil)
2b. Parasal Olmayan Finansal Varlıklar
3. Diğer Dönen Varlıklar ve Alacaklar
4. Dönen Varlıklar (1+2+3)
6a. Parasal Finansal Varlıklar
7. Diğer
8. Duran Varlıklar (5+6+7)
9. Toplam Varlıklar (4+8)
10. Ticari ve İlişkili Taraflara Borçlar
11. Kısa Vadeli Finansal Borçlar ve Uzun Vadeli Finansal
Borçların Kısa Vadeli Kısmı
12a. Parasal Olan Diğer Yükümlülükler
12b. Parasal Olmayan Diğer Yükümlülükler
13. Kısa Vadeli Yükümlükler (10+11+12)
15. Uzun Vadeli Finansal Borçlar
16 a. Parasal Olan Diğer Yükümlülükler
16 b. Parasal Olmayan Diğer Yükümlülükler
17. Uzun Vadeli Yükümlülükler (14+15+16)
18. Toplam Yükümlülükler (13+17)
19. Bilanço Dışı Türev Araçların Net Varlık / (Yükümlülük)
Pozisyonu (19a-19b)
19a. Hedge Edilen Toplam Varlık Tutarı
19b. Hedge Edilen Toplam Yükümlülük Tutarı
20. Net Yabancı Para Varlık / (Yükümlülük) Pozisyonu (918+19)
21. Parasal Kalemler Net Yabancı Para Varlık /
(Yükümlülük) pozisyonu (TFRS 7.B23) (=1+2a+5+6a-10-1112a-14-15-16a)
22. Döviz Hedge'i İçin Kullanılan Finansal Araçların
Toplam Gerçeğe Uygun Değeri
USD
TL
Karşılığı
Diğer
Yabancı
Para TL
Karşılığı
TL
Karşılığı
Euro
54.202
355.920
56.475
466.597
38.226
38.226
504.823
116.463
891
145.799
146.690
146.690
2.811
2.068
338.094
340.162
340.162
6.520
196
64
260
11.056
11.056
11.316
12.160
553
185
738
31.170
31.170
31.908
34.324
52.134
17.273
56.290
125.697
7.056
7.056
132.753
75.619
254.041
22.299
3.193
395.996
2.001.847
85.760
2.087.607
2.483.603
109.552
2.360
114.723
863.274
36.983
900.257
1.014.980
254.041
5.473
266.034
2.001.847
85.760
2.087.607
2.353.641
12.160
12.160
34.324
34.324
16.826
3.193
95.638
95.638
62.239
62.239
-
26.840
26.840
-
62.239
62.239
-
-
-
-
(1.916.541)
(841.450)
(1.951.240)
(844)
(2.416)
37.115
(2.070.288)
(868.290)
(2.013.479)
(11.964)
(33.771)
(23.038)
2.440
1.052
2.440
-
-
-
(45)
40.
Döviz pozisyonu tablosu
31 Aralık 2013
Toplam
TL Karşılığı
2a. Parasal Finansal Varlıklar (Kasa, Banka hesapları dahil)
3. Diğer Dönen Varlıklar ve Alacaklar
4. Dönen Varlıklar (1+2+3)
6a. Parasal Finansal Varlıklar
7. Diğer
8. Duran Varlıklar (5+6+7)
9. Toplam Varlıklar (4+8)
11. Kısa Vadeli Finansal Borçlar ve Uzun Vadeli Finansal
Borçların Kısa Vadeli Kısmı
12a. Parasal Olan Diğer Yükümlülükler
12b. Parasal Olmayan Diğer Yükümlülükler
13. Kısa Vadeli Yükümlükler (10+11+12)
15. Uzun Vadeli Finansal Borçlar
16 a. Parasal Olan Diğer Yükümlülükler
16 b. Parasal Olmayan Diğer Yükümlülükler
17. Uzun Vadeli Yükümlülükler (14+15+16)
18. Toplam Yükümlülükler (13+17)
19. Bilanço Dışı Türev Araçların Net Varlık /
(Yükümlülük) Pozisyonu (19a-19b)
19a. Hedge Edilen Toplam Varlık Tutarı
19b. Hedge Edilen Toplam Yükümlülük Tutarı
20. Net Yabancı Para Varlık / (Yükümlülük) Pozisyonu (918+19)
21. Parasal Kalemler Net Yabancı Para Varlık /
(Yükümlülük) pozisyonu (TFRS 7.B23) (=1+2a+5+6a-1011-12a-14-15-16a)
22. Döviz Hedge'i İçin Kullanılan Finansal Araçların
Toplam Gerçeğe Uygun Değeri
TL
Karşılığı
USD
TL
Karşılığı
Euro
Diğer
Yabancı
Para TL
Karşılığı
25.493
492.910
41.818
560.221
1.788
1.788
562.009
33.902
53
208.445
208.498
208.498
5.525
116
444.887
445.003
445.003
11.794
266
1.046
1.312
1.312
4.343
783
3.072
3.855
3.855
12.753
25.377
47.240
38.746
111.363
1.788
1.788
113.151
9.355
792.885
26.953
853.740
1.878.184
168.532
2.046.716
2.900.456
307.558
2.360
315.443
880.000
78.964
958.964
1.274.407
656.422
5.038
673.254
1.878.184
168.532
2.046.716
2.719.970
46.472
78
50.893
50.893
136.463
233
149.449
149.449
21.682
31.037
31.037
-
-
-
-
-
-
(2.338.447)
(1.065.909)
(2.274.967)
(49.581) (145.594)
82.114
(2.382.053)
(1.065.909)
(2.274.967)
(50.627)
(148.666)
41.580
-
-
-
-
-
-
Aşağıdaki tabloda USD, Euro ve diğer yabancı para cinsinden varlıklar / (yükümlülükler) karşısında TL’deki %10
oranındaki bir değer kaybının / kazancının, diğer tüm değişkenler sabit kaldığı varsayımıyla vergi öncesi kar
seviyesinde etkisi gösterilmektedir.
Döviz kuru duyarlılık analizi tablosu
31 Aralık 2014
31 Aralık 20123
Kar / (zarar)
Kar / (zarar)
Kar / (zarar)
Kar / (zarar)
Yabancı paranın
Yabancı paranın
Yabancı paranın
Yabancı paranın
değer kazanması
değer kaybetmesi
değer kazanması
Değer kaybetmesi
USD’nin TL karşısında %10 değişmesi
halinde:
1- USD net varlık / (yükümlülüğü)
2- USD riskinden korunan kısım (-)
3- USD Net Etki (1+2)
(201.348)
6.224
(195.124)
201.348
(6.224)
195.124
(227.497)
(227.497)
227.497
227.497
Euro’nun TL karşısında %10 değişmesi
halinde:
4- Euro net varlık / (yükümlülüğü)
5- Euro riskinden korunan kısım (-)
6- Euro Net Etki (4+5)
(242)
(242)
242
242
(14.560)
(14.560)
14.560
14.560
Diğer döviz kurlarının TL karşısında ortalama
%10 değişmesi:
7- Diğer döviz net varlık / (yükümlülüğü)
8- Diğer döviz kuru riskinden korunan kısım (-)
9- Diğer Döviz Varlıkları Net Etki (7+8)
3.712
3.712
(3.712)
(3.712)
8.211
8.211
(8.211)
(8.211)
(191.654)
191.654
(233.846)
233.846
TOPLAM (3+6+9)
(46)
40.
(d)
Kredi Riski
Kredi riski karşılıklı ilişki içinde olan taraflardan birinin bir finansal amaca ilişkin olarak yükümlülüğünü yerine
getirememesi sonucu diğer tarafın finansal açıdan zarara uğraması riskidir. Grup’un önemli ölçüde kredi riski
yoğunlaşmasına sebep olabilecek finansal araçları başlıca nakit ve nakit benzeri değerler ve ticari alacaklardan
oluşmaktadır. Grup’un maruz kalabileceği maksimum kredi riski, finansal tablolarda yansıtılan tutarlar kadardır.
Grup’un çeşitli finansal kuruluşlarda nakit ve nakit benzeri değerleri mevcuttur. Grup, söz konusu riski ilişkide
bulunduğu finansal kuruluşların güvenilirliğini sürekli değerlendirerek yönetmektedir.
Ticari alacaklardan kaynaklanabilecek kredi riski yüksek müşteri hacmi ve Grup yönetiminin müşterilere
uygulanan kredi tutarını sınırlı tutması sebebiyle sınırlıdır. Grup, bayileri dışındaki müşterilerine uygulanan kredi
tutarını artırmak için genellikle teminata ihtiyaç duymaktadır.
Finansal araç türleri itibariyle maruz kalınan kredi riskleri, 31 Aralık 2014 ve 2013 tarihleri itibariyle aşağıdaki
gibidir:
31 Aralık 2014
Alacaklar
Ticari Alacaklar
ve İlişkili Taraf
Diğer
Alacakları
Alacaklar
Raporlama tarihi itibariyle maruz kalınan azami kredi riski
(A+B+C+D+E)
- Azami riskin teminat, ipotek ve alacak sigortası ile güvence altına
alınmış kısmı
A. Vadesi geçmemiş ya da değer düşüklüğüne uğramamış finansal
varlıkların net defter değeri
B. Koşulları yeniden görüşülmüş bulunan, aksi takdirde vadesi
geçmiş veya değer düşüklüğüne uğramış sayılacak finansal
varlıkların defter değeri
C. Vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne uğramamış varlıkların
net defter değeri
- Teminat, ipotek ve alacak sigortası ile güvence altına alınmış kısmı
D. Değer düşüklüğüne uğrayan varlıkların net defter değerleri
- Vadesi geçmiş (brüt defter değeri)
- Değer düşüklüğü (-)
- Net değerin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı
- Vadesi geçmemiş (brüt defter değeri)
E. Bilanço dışı kredi riski içeren unsurlar (akreditifler ve teminat
mektupları)
31 Aralık 2013
Diğer
41.201
209.207
755.796
310.702
351.377
-
-
-
-
380.207
41.201
209.207
755.796
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
10.355
20.093
(20.093)
-
-
-
-
-
-
-
-
-
310.702
Alacaklar
Ticari Alacaklar
ve İlişkili Taraf
Diğer
Alacakları
Alacaklar
(47)
Bankalardaki
Mevduat
422.049
41.842
Raporlama tarihi itibariyle maruz kalınan azami kredi riski
(A+B+C+D+E)
- Azami riskin teminat, ipotek ve alacak sigortası ile güvence altına
alınmış kısmı
A. Vadesi geçmemiş ya da değer düşüklüğüne uğramamış finansal
varlıkların net defter değeri
B. Koşulları yeniden görüşülmüş bulunan, aksi takdirde vadesi
geçmiş veya değer düşüklüğüne uğramış sayılacak finansal
varlıkların defter değeri
C. Vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne uğramamış varlıkların
net defter değeri
- Teminat, ipotek ve alacak sigortası ile güvence altına alınmış kısmı
D. Değer düşüklüğüne uğrayan varlıkların net defter değerleri
- Vadesi geçmiş (brüt defter değeri)
- Vadesi geçmemiş (brüt defter değeri)
E. Bilanço dışı kredi riski içeren unsurlar (akreditifler ve teminat
mektupları)
Verilen
Avanslar
Verilen
Avanslar
Bankalardaki
Mevduat
Diğer
383.388
25.866
185.143
1.475.244
338.190
248.518
-
-
-
-
346.747
25.866
185.143
1.475.244
-
-
-
-
-
-
36.641
-
-
-
-
10.960
18.792
(18.792)
-
-
-
-
-
-
-
-
-
338.190
40.
(e)
Likidite Riski
Likidite riski bir şirketin fonlama ihtiyaçlarını karşılayamama riskidir. Grup, nakit girişlerinin sürekliliğini ve
değişkenliğini uzun vadeli banka kredileri, bono ihraçları, nakit ve kısa vadeli mevduat yönetimi aracılığıyla
sağlamayı amaçlamaktadır.
Varlık ve yükümlülüklerin vadelerine göre kırılımı bilanço tarihinden vade tarihine kadar geçen süre dikkate
alınarak gösterilmiştir. Belirli bir vadesi olmayan finansal varlık ve yükümlülükler “1 - 5 yıl arası” vadeli olarak
sınıflandırılmıştır.
31 Aralık 2014 ve 2013 tarihleri itibariyle bilançoya yansıyan finansal yükümlülükler aşağıdaki gibidir:
Sözleşme
uyarınca
31 Aralık 2014
Defter
Değeri
nakit çıkışlar
toplamı
(=I+II+III+IV)
Finansal borçlar
Ticari borçlar
İlişkili taraflara borçlar
Diğer uzun vadeli yükümlülükler
2.643.683
448.124
131.256
85.761
3.031.665
448.124
131.256
85.761
6.588
410.984
111.207
-
661.157
35.391
-
1.833.829
1.749
20.049
85.761
530.091
-
Türev olmayan finansal yükümlülükler
3.308.824
3.696.806
528.779
696.548
1.941.388
530.091
Defter
Değeri
Sözleşme
uyarınca
nakit çıkışlar
toplamı
(=I+II+III+IV)
Sözleşme uyarınca vadeler
Beklenen vadeler
3 aydan
kısa (I)
3 aydan
kısa (I)
3-12
ay arası (II)
3-12
ay arası (II)
1-5 yıl
arası (III)
5 yıldan
uzun (IV)
1-5 yıl
arası (III)
5 yıldan
uzun (IV)
Diğer Borçlar
148.594
148.594
148.594
-
-
-
148.594
148.594
148.594
-
-
-
Sözleşme
uyarınca
31 Aralık 2013
Defter
Değeri
nakit çıkışlar
toplamı
(=I+II+III+IV)
Finansal borçlar
Ticari borçlar
İlişkili taraflara borçlar
Diğer uzun vadeli yükümlülükler
3.086.231
323.966
112.135
168.532
3.585.453
323.966
112.135
168.532
692.127
302.633
96.170
-
599.864
18.438
15.965
-
1.805.570
2.895
168.532
487.892
-
3.690.864
4.190.086
1.090.930
634.267
1.976.997
487.892
Beklenen vadeler
Defter
Değeri
Sözleşme
uyarınca
nakit çıkışlar
toplamı
(=I+II+III+IV)
3 aydan
kısa (I)
Diğer Borçlar
130.986
130.986
130.986
-
-
-
130.986
130.986
130.986
-
-
-
Sözleşme uyarınca vadeler
(48)
3 aydan
kısa (I)
3-12
ay arası (II)
3-12
ay arası (II)
1-5 yıl
arası (III)
5 yıldan
uzun (IV)
1-5 yıl
arası (III)
5 yıldan
uzun (IV)
40.
(f)
Emtia Fiyat Riski
Grup, şeker, aliminyum, resin gibi belirli emtiaların fiyat değişkenliklerinden etkilenebilmektedir. Şirketin
operasyonel faaliyetleri daimi bir biçimde bu emtiaların alımını gerektirmekte olup, Şirket yönetimi tarafından bu
emtiaların fiyat riskinin yönetilmesi adına risk stratejileri uygulanmaktadır.
12 aylık tahmini kutu alımları baz alınarak, emtia fiyat (alüminyum) riskinden korunmak adına şirket, alüminyum
swap işlemleri gerçekleştirmektedir. Resin alımlarının döviz cinsinden değerleri nedeniyle oluşabilecek finansal
riskten korunma aracı olarak forward işlemleri yapılmaktadır (Not 8).
41.
FİNANSAL ARAÇLAR
Gerçeğe Uygun Değer
Gerçeğe uygun değer, zorunlu satış veya tasfiye gibi haller dışında, bir finansal aracın cari bir işlemde istekli
taraflar arasında alım-satıma konu olan fiyatını ifade eder. Kote edilmiş piyasa fiyatı, şayet varsa, bir finansal
aracın makul değerini en iyi yansıtan değerdir.
Yabancı para bazlı finansal alacak ve borçlar finansal tablo tarihinde geçerli olan kurlar üzerinden
değerlendirilmektedir.
Grup’un finansal araçlarının gerçeğe uygun değerlerinin tahmininde aşağıda belirtilen yöntemler ve varsayımlar
kullanılmıştır:
Finansal Varlıklar – Bazı finansal varlıkların gerçeğe uygun değerleri maliyet bedelleri ile finansal tablolarda yer
alan nakit ve nakit benzerleri, bunların üzerindeki faiz tahakkukları ve diğer kısa vadeli finansal varlıkları
içermektedir ve kısa vadeli olmalarından dolayı, gerçeğe uygun değerlerinin taşınan değerlerine yakın olduğu
düşünülmektedir. Ticari alacakların, şüpheli alacaklar karşılığı düşüldükten sonraki taşınan değerlerinin gerçeğe
uygun değerlerine yakın olduğu düşünülmektedir.
Finansal Yükümlülükler – Ticari borçların ve diğer parasal yükümlülüklerin kısa vadeli olmaları nedeniyle
gerçeğe uygun değerlerinin taşıdıkları değere yaklaştığı düşünülmektedir. Sabit faizli banka kredileri iskonto
edilmiş maliyet ile ifade edilir ve işlem maliyetleri kredilerin ilk kayıt değerlerine eklenir. Değişken faizli kredilerin,
üzerlerindeki faiz oranları değişen piyasa koşulları dikkate alınarak güncellendiği için kredilerin gerçeğe uygun
değerlerinin taşıdıkları değeri ifade ettiği düşünülmektedir. Ticari borçların kısa vadeli olmalarından dolayı
gerçeğe uygun değerlerinin taşıdıkları değere yakın olduğu öngörülmektedir.
(49)
41.
FİNANSAL ARAÇLAR (devamı)
Gerçeğe Uygun Değer Hiyerarşi Tablosu
Grup gerçeğe uygun değer ölçümlerini, her finansal araç sınıfının girdilerinin kaynağına göre, üç seviyeli hiyerarşi
kullanarak, aşağıdaki şekilde sınıflandırmaktadır:
Seviye 1: Aktif piyasada işlem gören piyasa fiyatı kullanılan değerleme teknikleri
Seviye 2: Dolaylı veya dolaysız gözlemlenebilir girdi içeren diğer değerleme teknikleri
Seviye 3: Gözlemlenebilir piyasa girdilerini içermeyen değerleme teknikleri
31 Aralık 2014
Seviye 1
Seviye 2
Seviye 3
a) Gerçeğe uygun değer ile gösterilen varlıklar
-
2.440
-
Toplam varlıklar
-
2.440
-
b) Gerçeğe uygun değer ile gösterilen yükümlülükler
-
388
-
85.761
Toplam yükümlülükler
-
388
85.761
Seviye 1
Seviye 2
Seviye 3
a) Gerçeğe uygun değer ile gösterilen varlıklar
-
-
-
Toplam varlıklar
-
-
-
b) Gerçeğe uygun değer ile gösterilen yükümlülükler
-
477
-
113.039
Toplam yükümlülükler
-
477
113.039
31 Aralık 2013
Türev Finansal Enstrümanlar
31 Aralık 2014 tarihi itibariyle Şirket’in gerçekleştirdiği nominal değerleri toplamı 17.811 TL olan, 4.000 tonluk 4
adet alüminyum swap işlemi bulunmaktadır (Not 8, Not 40) (31 Aralık 2013 - nominal değerler toplamı 23.303 TL
olan, 5.800 tonluk 4 adet alüminyum swap işlemi bulunmaktadır).
31 Aralık 2014 tarihi itibariyle Şirket’in gerçekleştirdiği nominal değerleri toplamı 62.239 TL olan, 26,8 milyon
Amerikan Doları tutarında 6 adet vadeli döviz alış kontratı (forward) bulunmaktadır (Not 8, Not 40) (31 Aralık 2013
- Yoktur).
42.
BİLANÇO TARİHİNDEN SONRAKİ OLAYLAR
Yoktur.
(50)

Coca-Cola İçecek Anonim Şirketi

Transkript

Benzer belgeler

dosyayı indir

Piyasa Bülteni

Günlük Bülten - Yatırım Finansman

Aralık 2015

2012 Yılı Faaliyet Raporu PDF

Eğitim detayları için tıklayınız..

2012 Faaliyet Raporları

Bu ay SinemaTV Aksiyon`da

31 Mart

faaliyet raporu 2013

Soda Sanayii A.Ş. 2014 Aralık

2013 Faaliyet Raporu