Günlük Bülten 2 Eylül 2016

Günlük Bülten
2 Eylül 2016
PİYASALAR
 Döviz Piyasası
 USD/TL kuru dün yukarı yönlü hareketini sürdürerek 2,9713 seviyelerine kadar yükselip 2,9608 seviyesinde günü tamamladı.
Janet Yellen Jackson Hole toplantısında faiz artırımı için ABD verilerinin büyümeyi desteklemesinin yeterli olacağını belirtmişti.
Bugün açıklanacak olan ABD tarım dışı istihdam verisinin beklentileri karşılaması durumunda Fed’in faiz artırımına kesin gözle
bakılacağından gün içerisinde USD/TL kurunda yukarı yönlü hareket görülebilir.
31 Ara 15 31 Ağu 16
1 Eyl 16
Günlük
Değişim
Yıl Sonuna
Göre
Değişim
3,4
2,9172
2,9579
2,9608
0,1%
1,5%
€/TL
3,1715
3,3010
3,3172
0,5%
4,6%
2,8
Sepet*
3,0444
3,1295
3,1390
0,3%
3,1%
2,6
€/$
1,0862
1,1158
1,1197
0,3%
3,1%
2,4
$/Yen
120,22
103,43
103,23
-0,2%
-14,1%
2,2
98,63
96,02
95,65
-0,4%
-3,0%
Ka yna k: Reuters , Bl oomberg
* (0,5$+0,5€)
Sepet
€/$ (Sağ eks)
1,30
3,1390
1,25
3
$/TL
$ Endeks
$/TL
3,2
1,20
2,9608
1,15
1,10
1,1197
1,05
2
Oca 15
1,00
Nis 15
Tem 15
Eki 15
Oca 16
Nis 16
Tem 16
 ABD’de dün beklentilerin altında açıklanan haftalık işsizlik maaş başvurularının istihdamda iyileşme olarak algılanması doları
destekledi. Almanya PMI verisinin beklentiler doğrultusunda gelmesi pariteyi desteklerken Euro Bölgesi’ndeki imalat PMI
verisinin bekleneni karşılayamaması parite üzerinde baskı yarattı. Parite tarafında bugün tarım dışı istihdam verisi yakından takip
edilecektir.
 GOÜ para birimlerinin güçlenen dolar karşısında gün içerisinde değer kayıpları devam etti. Brezilya devlet başkanı Rousseff’in
görevden alınması sonrası Brezilya reali dolar karşısında %1,01 değer kaybetti. Petroldeki sert değer kaybı da Rus rublesini günün
en fazla değer kaybeden para birimlerinden biri yaptı.
 Emtia Piyasası
 Dün ABD işsizlik başvurularının pozitif açıklanmasının da etkisiyle altın fiyatlarında geri çekilme devam etti. Bugünkü ABD
verileri altının yönünü belirlemesinde etkili olacak.
 Çarşamba günü ABD’de açıklanan ham petrol stokları petrol fiyatlarındaki düşüşü hızlandırdı. Brent petrol 45,5 seviyesinde
günü sonlandırdı.
1.500
31 Ara 15 31 Ağu 16 1 Eyl 16
Altın($/Ons)
1.061
1.309
1.314
Günlük Yıl Sonuna
Değişim Göre Değişim
0,4%
23,8%
1.450
75
Brent Petrol ( $/Varil, sağ eksen)
1.314
65
1.350
1.300
55
1.250
Petrol(Brent)
37,3
47,0
45,5
-3,4%
21,9%
1.200
Gümüş($/Ons)
13,8
18,7
18,9
1,3%
36,4%
1.150
Kaynak: Reuters, Bloomberg
Altın ($/Ons)
1.400
45,5
45
1.100
1.050
35
Kaynak: Bloomberg
1.000
Oca 15
Nis 15
25
Tem 15
Eki 15
Oca 16
Nis 16
Tem 16
1
Günlük Bülten
2 Eylül 2016
 Faiz Piyasası
Top. Piyasa Hacmi
Göst. Tahvilin Hacmi
2.500
2.000
O/N İMKB Repo
10,68
8,41
8,38
-0,03
-2,30
Eurobond 2030*
5,41
4,80
4,87
0,07
-0,54
* bi l eşi k fa i z
Ka yna k: Reuters , BIST, Bl oomberg
Oca.14
Şub.14
Mar.14
Nis.14
May.14
Haz.14
Tem.14
Ağu.14
Eyl.14
Eki.14
Kas.14
Ara.14
Oca.15
Şub.15
Mar.15
Nis.15
May.15
Haz.15
Tem.15
Ağu.15
Eyl.15
Eki.15
Kas.15
Ara.15
Oca.16
Şub.16
Mar.16
Nis.16
May.16
Haz.16
Tem.16
Ağu.16
Ağırlıklı Fonlama Faizi
Gecelik Borç Alma-Verme Faizi
Nis 16
-0,19
Tem 16
0,00
Eki 15
-0,32
Oca 16
-0,32
Nis 15
-0,13
Tem 15
EUR Libor( 3 aylık)
%7,89
Eki 14
0,23
Oca 15
-1,78
0,00
TCMB Ağırlıklı Fonlama Faizi ve Faiz Koridoru
12
11
10
9
8
7
6
5
4
3
2
Nis 14
-0,07
0,84
Milyon TL
Kaynak: BIST,*bileşik faiz (Ağırlıklı Ort)
Tem 14
9,00
0,84
0
Oca 14
9,07
0,61
500
0,2
6,5
Eki 13
10,78
USD Libor( 3 aylık)
1.000
857
7,5
Tem 13
2 Yıllık Gösterge Tahvil*
1 Eyl 16
1.500
8,5
Oca 13
31 Ara 15 31 Ağu 16
3.000
9,5
TCMB’nin yaptığı toplam fonlama miktarı 113 milyar TL düzeyine
gerilerken; bu rakamın 69 milyar TL’lik kısmı %7,50’den haftalık repo
fonlamasından, 44 milyar TL’lik kısmı %8,50’den BİST repo, BAPP ve
kotasyondan oluştu. Ortalama fonlama maliyeti %7,89 düzeyinde geriledi.
Günlük
Yıl Sonuna
Değişim Göre Değişim
%9
10,5
Nis 13
Kurdaki yükselişle beraber tahvil faizlerinde de yükseliş görüldü. 5 ve 10
yıllık tahvil faizleri sırasıyla; 8 ve 5 baz puan artış kaydetti.
3.500
Göst. Faizi (Sol Eks,*)
11,5
 Türkiye'nin 5 yıl vadeli CDS-kredi temerrüt faizi (Türkiye’nin borçlarını iflasa karşı sigortalamanın maliyeti) 249 seviyesine; 2030
vadeli USD cinsi gösterge Eurobond faizi ise %4,87 seviyesine yükseldi.
 Borsalar
 En yüksek 76.367 seviyesine ulaşan Bist-100 endeksi gün içinde yatay seyrini devam ettirdi.
 ABD’de borsalar dün temkinli hareketler dolayısıyla yatay kapandı.
31 Ara 15 31 Ağu 16
1 Eyl 16
Günlük
Değişim
Yıl Sonuna
Göre Değişim
680
580
BIST-100
71.727
75.968
75.853
-0,2%
5,8%
BIST-30
87.428
93.170
93.058
-0,1%
6,4%
Sanayi
72.576
79.552
79.500
-0,1%
9,5%
Hizmetler
52.308
49.618
49.665
0,1%
-5,1%
Mali
94.277
101.130
100.777
-0,3%
6,9%
Bankalar Endeksi
139.939
127.898
127.942
0,0%
-8,6%
Dow Jones
17.425
18.401
18.419
0,1%
5,7%
S&P 500
2.044
2.171
2.171
0,0%
6,2%
DAX
10.743
10.593
10.534
-0,6%
-1,9%
Nikkei 225
19.034
16.887
16.927
0,2%
-11,1%
Bovespa
43.350
57.901
58.236
0,6%
34,3%
93.000
İşlem Hacmi (milyon TL)
BIST 100 Endeks (sağ eksen)
88.000
480
83.000
380
78.000
75.853
280
73.000
180
80
Oca.15
68.000
Nis.15
Tem.15
Eki.15
Oca.16
Nis.16
Tem.16
Ka yna k: Reuters , Bl oomberg
2
Günlük Bülten
2 Eylül 2016
PİYASALARDAKİ GELİŞMELER
 İSO imalat PMI verisi Ağustos ayında Nisan 2009’dan beri en düşük seviye olan 47’ye geriledi.
 TCMB, altın cinsinden tasarrufların ekonomiye kazandırılması ve rezervlerin artırılması amacıyla zorunlu karşılıklara ilişkin
düzenleme yaptı.
 Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası Başkan Yardımcılığına Dr. Emrah Şener atandı
 TİM’in açıkladığı verilere göre, Ağustos ayında ihracat %6,9 artarak 11,16 USD milyar olarak gerçekleşti.
 İTO’nun açıkladığı verilere göre, İstanbul’da perakende fiyatlar Ağustos ayında %0,14 azaldı; toptan fiyatlar %0,64 arttı.
 ABD’de ISM imalat endeksi Ağustos ayında beklentinin altında 49,4 olarak açıklandı.
 Almanya’da Ağustos ayı imalat PMI verisi beklentiler doğrultusunda 53,6 olarak gerçekleşti.
 Euro Bölgesi’nde Ağustos ayı imalat PMI verisi 51,7 olarak gerçekleşti. Beklenti:51,8
İSO imalat PMI verisi Ağustos ayında Nisan 2009’dan beri en düşük seviye olan 47’ye geriledi. PMI verisinde öne çıkan
gelişmeler:
•
•
•
•
Üretim ve yeni siparişlerdeki gerileme Ağustos ayında da devam etti.
Yeni ihracat siparişleri 2016 yılında ilk kez artış kaydetti.
İmalat sektöründe istihdam 3 aydır ilk kez artış kaydetti.
Girdi fiyatları Ağustos ayında yükselmesine rağmen artış hızı son dört ayın en düşük seviyesinde gerçekleşti.
TCMB, altın cinsinden tasarrufların ekonomiye kazandırılması ve rezervlerin artırılması amacıyla zorunlu karşılıklara ilişkin
düzenleme yaptı. Basın duyurusunda şu şekilde belirtildi:
•
•
•
Rezerv Opsiyon İmkânı kapsamında zorunlu karşılığa standart altın kabulü için sağlanan % 30 oranına ilave olarak % 5 oranında
yeni bir dilimin eklenmesi,
Bu dilime kabul edilecek standart altınların kaynağının uygulama esaslarında belirtilecek tarihten itibaren bankalar tarafından
yurt içi yerleşiklerden toplanacak işlenmiş veya hurda altın olma şartının getirilmesi,
Bu dilim için rezerv opsiyon katsayısının 1 olarak belirlenmesi kararlaştırılmıştır.
VERİ GÜNDEMİ
Bugün yurtiçinde veri gündemi sakin olmakla birlikte hem yurtiçinde hem yurtdışında ABD’de açıklanacak olan tarım dışı istihdam
verisi takip edilecek.
ABD tarım dışı istihdam verisi, FOMC raporlarında ve kararlarında en çok dikkate alınan verilerden biri olması açısından küresel
piyasalar tarafından yakından takip edilmekte. Her ayın ilk cuması açıklanan veri, Temmuz ayında beklentilerin çok üstünde
255.000 artış göstermişti. Ağustos ayında ise beklentiler 180.000 artış olacağı yönünde. 2016 yılında açıklanan ilk yedi ayın
ortalaması 186.000. Özellikle 200.000 üstünde olması güçlü ABD ekonomisine işaret ediyor. Fed’in 20-21 Eylül’deki toplantısında
faiz artırma ihtimali son gelişmelerle gittikçe kuvvetlenmiş olmakla birlikte bugün açıklanacak verinin güçlü gelmesi durumunda
Fed’in önümüzdeki toplantısında faiz artırımına piyasalarda garanti gözüyle bakılabilir.
3
Günlük Bülten
2 Eylül 2016
UYARI: Bu bülten Ziraat Bankası tarafından, kamuya ilan edilen veriler kullanılarak hazırlanmış olup; sadece Bankamız
müşterilerini bilgilendirme amacını taşımaktadır. Bültende yer alan veriler ve değerlendirmeler yatırım danışmanlığı kapsamında
değildir. Bülten sayfalarında yer alan yazı, tablo ve grafikler Bankamızın izni olmaksızın kısmen veya tamamen çoğaltılamaz,
dağıtılamaz ya da yayınlanamaz.
4